世纪娱乐国际中期报告2023/24

中期报告2023/24 世纪娱乐国际控股有限公司 CENTURYENTERTAINMENTINTERNATIONALHOLDINGSLIMITED （于百慕大注册成立之有限公司） （股份代号：959） 目录 公司资料2 管理层讨论及分析3 其他资料11 简明综合损益及其他全面收益表20 简明综合财务状况表21 简明综合权益变动表23 简明综合现金流量表24 简明综合财务报表附注25 公司资料 董事会 执行董事 吴文新先生（主席兼行政总裁）吴慧仪女士 独立非执行董事 杨佩娴女士李志辉先生施念慈女士 审核委员会 李志辉先生（主席）杨佩娴女士 施念慈女士 合规委员会 吴慧仪女士（主席）李志辉先生 文润华先生（公司秘书） 薪酬委员会 杨佩娴女士（主席）吴慧仪女士 施念慈女士 提名委员会 吴文新先生（主席）杨佩娴女士 施念慈女士 公司秘书 文润华先生 核数师 开元信德会计师事务所有限公司 法律顾问 郑杨律师行 投资者关系顾问 金通策略有限公司 股份代号 959 股份过户登记分处 卓佳秘书商务有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 注册办事处 ClarendonHouse2ChurchStreetHamiltonHM11Bermuda 总部及主要营业地点 香港上环 干诺道中168-200号信德中心G02室 财务回顾 本集团的主要业务为投资控股、在柬埔寨经营赌枱业务、以及为客户提供AR/VR应用程序有关的创新知识产权及技术解决方案开发。 于回顾期内及去年同期，本集团并无录得收益。收益减少乃主要由于COVID-19疫情扩散及柬埔寨的强制封锁措施及所有赌场暂时关闭，影响赌枱业务以及赌枱重开的工作仍在进行中所致。回顾期内净亏损约10,990,000港元，较去年同期约5,800,000港元增加约89.5%。亏损增加乃主要源自于截至二零二二年九月三十日止六个月，(a)确认应收账款及其他应收款项减值亏损拨回约9,400,000港元；及(b)确认按公平值计入损益之金融资产及金融负债之公平值收益约2,100,000港元所致。 资本架构 于二零二三年九月三十日，本公司已发行每股面值0.01港元之股份总数为128,247,561股（二零二三年三月三十一日：128,247,561股）。本集团综合负债净额合共约为78,000,000港元，较二零二三年三月三十一日的负债净额约67,500,000港元增加约10,990,000港元。 流动资金及财务资源 本集团采纳审慎之财资政策，以内部资源、经营活动所产生现金收益以及透过股本集资活动筹集的所得款项拨付业务营运及投资所需。 于二零二三年九月三十日，本集团之资产总值及负债净额分别为约90,900,000港元（二零二三年三月三十一日：约91,100,000港元）及约78,500,000港元（二零二三年三月三十一日：约67,500,000港元），包括非流动资产约8,100,000港元 （二零二三年三月三十一日：约8,200,000港元）及流动资产约82,800,000港元 （二零二三年三月三十一日：约82,900,000港元）。于二零二三年九月三十日，本集团亦未拥有任何非控股权益（二零二三年三月三十一日：无），而拥有流动负债约135,500,000港元（二零二三年三月三十一日：约128,200,000港元）。 于二零二三年九月三十日，本集团之资产负债比率（以债务总额与资产总值之比例计算）约为186.3%（二零二三年三月三十一日：约174.1%）。 业务回顾 业务概览 柬埔寨政府自今年早些时候重开边境以来，一直加大力度吸引外国游客，试图促进当地旅游业发展，进而带动经济复苏。就此而言，二零二三年前九个月，国际游客人数同比飙升211%至3.92百万人次，势头向上，前景可观。然而，尽管宏观环境有所改善，但柬埔寨政府继续着力监管博彩业，自二零二一年《博彩法》立法以来一直保持其强硬立场。特别是，该法案提高了市场准入门槛及运营要求，例如提高对赌场运营商的资本要求。作为柬埔寨持牌赌枱运营商，本集团相信新规将加强其地位，并维持其相对于潜在新竞争对手的竞争优势。乘着博彩市场的复苏氛围，外加柬埔寨旅游业的强劲回暖，本集团旨在巩固其地位并把握最新一轮的积极发展机会。 于回顾期内，本集团继续与转让人及法律人保持有效沟通，以加快开展签署协议的八张赌枱业务（“赌枱业务权利”），根据该签署协议，本集团将有权获得100%赌场赢额，并承担100%赌场亏损以及相关员工成本及税项。遗憾的是，由于需要额外时间准备材料，通函发布有所延迟。本集团预计该公告将于二零二三╱二零二四财政年度结束前发出，相关运营将于来年开始产生收入。 柬埔寨的赌枱业务 鉴于DaraSakor的博彩市场蓬勃发展，本公司的全资附属公司思胜环球有限公司 （“思胜”）与LionKingEntertainmentCompanyLimited（“LionKing”，赌枱业务权利的转让人（“转让人”），一间由吴文新先生（“吴先生”）全资拥有的公司）于二零二三年二月二十七日订立新转让协议。该协议规定LionKing有条件地向思胜转让新赌枱业务权利，而思胜同意以代价58,000,000港元接受转让八张赌枱，为期五年。该代价将通过抵销本集团结欠吴先生及LionKing的款项进行结算。该等赌枱主要为百家乐赌枱，将位于DaraSakor,KohKongProvince,Cambodia的赌场中场博彩区。本集团有权获得全部赌场彩金，并负责全部赌场亏损，以及相关员工成本及税项。根据新赌枱于二零二一年十一月至二零二三年三月的营运历史，其录得未经审核净收益及净溢利分别约9,200,000港元及6,000,000港元。该往绩记录提振了本集团的信心，即接管该等赌枱将提高其整体盈利能力。 由于需要额外时间编制所载资料，通函的寄发日期预计将进一步延后（经日期为二零二三年三月三十一日、二零二三年五月二日、二零二三年六月三十日、二零二三年八月三十一日及二零二三年九月二十九日的五份公告补充，内容均有关延迟寄发通函）。本集团将根据上市规则适时以公告方式知会其股东及潜在投资者。本集团一直尽最大努力加快在二零二三╱二零二四财政年度末前完成转让协议的进程，旨在从二零二四╱二零二五财政年度开始获得中场博彩区的财务利益。本集团仍看好该等新赌枱在加强及拓展其博彩业务方面所扮演的关键角色。 扩增实境（“AR”）╱虚拟现实（“VR”）娱乐 尽管市场整体复苏，本集团之全资附属公司晓宏投资有限公司及其附属公司（统称为“晓宏集团”）仍于获取新客及新订单方面遭遇困难。升息导致消费者信心恶化，加之AR/VR产品及服务的市场竞争激烈，导致对本集团产品的需求大幅下降，从而带来经营压力。 市场不明朗因素日益增加，于此情况下，本集团持续采取审慎策略管理晓宏集团的营运，同时探索重组方案及替代业务的前景。本集团坚定致力优先发展核心博彩业务，力求业务不断增长。 持续经营 于编制简明综合财务报表时，董事已因应本集团于二零二三年九月三十日之流动负债净额状况而考虑其未来流动资金。本集团于截至二零二三年九月三十日止六个月录得本公司拥有人应占净亏损约10,990,000港元，并于二零二三年九月三十日有流动负债净额约52,734,000港元。 董事于评估本集团是否有充足财务资源以持续经营时，已审慎考虑本集团未来流动资金及表现以及其可获得之融资来源，并采取以下措施，以缓解流动资金压力并改善其现金流量： 1.来自吴先生之为数60,008,000港元之借款计入本集团之其他借款； 2.吴先生承诺将不会催还上述款项； 3.吴先生愿意向本公司提供财务资助，以填补本公司的营运资金短缺； 4.其他借款中包括一笔由吴先生个人担保的应付独立第三方款项，为数 58,000,000港元；及 5.吴先生持有本金金额为50,000,000港元之可换股债券，其可于遵守可换股债券之条款及条件及╱或相应上市规则及收购守则的情况下将可换股债券转换为股本。 6.本集团与吴先生控制的一家公司订立八张赌枱业务权利收购事项（“收购事项”）。详情载于本公司日期为二零二三年二月二十七日的公告。收购事项须待本公司独立股东批准后，方告完成。直至本报告日期，有关批准尚未取得，而收购事项亦未完成。 此外，董事将尽最大努力采取切实可行的行动解决该问题，包括但不限于以下各项： 1.管理层将与本集团的债权人磋商，建议进行债务重组，以减少本集团的负债。管理层已就可能的时间表及谈判条款进行内部讨论，并正在寻求法律意见，并将于适当时候刊发进一步公告。 2.管理层将与可换股债券持有人吴先生讨论可换股债券于到期日前转换为股本的可能性。于本报告日期，本公司尚未与吴先生就此问题进行讨论。 经计及上述因素后，董事认为本集团将拥有充足营运资金以应付其目前需要，因此可合理预期本集团得以维持可行的营商模式。因此，董事信纳，按持续经营基准编制截至二零二三年九月三十日止六个月之简明综合财务报表乃属恰当。倘本集团无法持续经营业务，则须作出调整以撇减资产价值至其可收回金额，并就未来可能产生之负债计提拨备以及分别将非流动资产及非流动负债重列为流动性质。此等调整之影响并未于简明综合财务报表中反映。 展望及前景 展望 尽管全球市场波动，柬埔寨经济仍显着反弹，主要得益于旅游业的复苏。柬埔寨政府实施多重举措支持其旅游业，包括建造新机场、引入生态旅游以及“2023柬埔寨旅游年”活动。凭藉该等举措，旅游部部长唐坤预计，该国将于二零二四年迎来超过5.6百万名国际游客，并于二零二五年达到7百万，超过二零一九年COVID-19疫情前的6.6百万。根据亚洲开发银行的报告，随着服务业的快速增长，预计柬埔寨经济将于二零二三年增长5.3%及于二零二四年增长6.0%。 该行业前景向好，于此背景下，本集团将继续专注于核心赌枱业务，全力加快八张赌枱的通函调度，争取尽早恢复业务。为进一步分散风险及增加收入来源，本集团亦积极探讨探索柬埔寨VIP赌枱业务以及东南亚地区娱乐产业的机会。为增强财务状况及减少债务风险，本集团亦于二零二三年十月十六日与吴先生订立认购协议，据此，吴先生同意认购本金额为32,000,000港元的可换股债券。是次认购将令本公司能够偿还部分债务，同时保留必要资金为年底前建造八张新赌枱做准备。整体而言，本集团对其未来增长及发展仍保持审慎乐观。本集团亦将对其营运及策略保持警惕，为利益相关者带来持续价值。 致谢 董事会谨藉此机会对管理团队及员工作出之贡献及支持致以衷心感谢，并期望与彼等分享本集团的成功，亦谨此对本集团投资者及股东的信任与坚定支持表示感谢，并将全力为各方带来长期价值及最大回报。 中期股息 董事不建议就截至二零二三年九月三十日止六个月派付中期股息（二零二二年：无）。 外汇及货币风险 本集团对于其经营实体之政策，是以相关实体之当地货币经营业务，以将货币风险减至最低。本集团之主要业务以港元、美元、人民币及澳门元进行及入账。由于外汇波动风险极低，故本集团认为毋须动用任何对冲工具。 雇员及薪酬政策 本集团明白人力资源之重要性，并致力通过提供具竞争力之薪酬待遇挽留有能力和才干的员工。彼等之薪酬及奖金乃根据其职责、工作经验、表现及现行市场惯例而厘定。本集团亦于香港参与强制性公积金计划。本集团亦设有一项购股权计划，向表现杰出及对本集团成功作出贡献之个别雇员提供奖励。 或然负债 于二零二三年九月三十日，本集团并无重大或然负债。 董事及主要行政人员于股份、相关股份及债券之权益及淡仓 除下文所披露者外，于二零二三年九月三十日，董事及本公司主要行政人员及彼等各自之联系人概无于本公司或其相联法团（定义见证券及期货条例（“证券及期货条例”）第XV部）之股份、相关股份及债券中，拥有登记于本公司根据证券及期货条例第352条存置之登记册或根据上市规则附录10所载之上市发行人董事进行证券交易的标准守则（“标准守则”）另行通知本公司及联交所之任何权益或淡仓。 于本公司股份及相关股份之好仓董事姓名身