上海出口集装箱运输市场（欧洲航线）日报

航运市场和国际宏观经济周报 摘要： 【行情复盘】 期货市场：周四盘面以跌为主，仅EC2412小幅上涨。主力合约EC2404报 作者：宏观与大类资产研究中心陈臻 执业编号：F3084620（从业资格）、Z0018730（投资咨询） 联系方式：chenzhen1@foundersc.com 投资咨询业务资格：京证监许可【2012】75号成文时间：2023年11月9日星期四 更多精彩内容请关注方正中期官方微信 收于719.4点，日环比下跌0.81%。行情波动下降，交投情况持续降温，主力合约交易量13.76万手，成交额49.8亿元。 【重要资讯】 1、11月9日TCI（天津→欧洲）录得$809.1/TEU，日环比持平；11月6 日XSI（远东→欧洲）录得$1336/FEU，日环比下跌0.1%； 2、Week45-50三大班轮联盟继续预配12条航线服务，停航情况明显分化。其中，本周（Week45）和下周（Week46）均停航1条航线服务；虽然 47周停航2条，但同时加靠2条。本月前三周舱位供给充沛，第四周停 航4条。12月首周无停航，并加靠1条，第二周停航2条。 【市场逻辑】 周初以来期市偏弱运行主要还是由于需求疲软导致的。中国10月制造业PMI低于荣枯线，出口贸易再度同比和环比双负增长。德国三季度经济出现负增长。同时，11月前三周停航力度不强，运力供过于求。 【交易策略】 周五有进一步下挫可能，可以谨慎追空。 上海出口集装箱运输市场（欧洲航线）日报 DailyReportonShanghaiExporttoEuropeContainerShippingIndustry 目录 ...........................................................................................................................................................1 1、盘面情况1 2、现货情况1 3、运力规模2 4、港口情况3 5、船舶燃料油价格3 6、人民币兑美元汇率4 7、亚欧宏观经济重点数据日历及提示4 1、盘面情况 图1-1：主力合约EC2404日K线图、持仓量、交易额数据来源：同花顺期货通、方正中期期货研究院整理 表1-12023年11月9日EC五大合约收盘价、持仓量、成交量、成交额 数据来源：同花顺期货通、方正中期期货研究院整理 2、现货情况 TCI天津→欧洲运价 1,400.00 1,200.00 1,000.00 800.00 600.00 400.00 200.00 0.00 2023-01-202023-02-202023-03-202023-04-202023-05-202023-06-202023-07-202023-08-202023-09-202023-10-20 （$/TEU） 根据TCI最新集装箱运价指数显示，2023年11月9日远东→欧洲航线录得$809.1/TEU，日环比持平。 图2-1：TCI天津→欧洲运价 数据来源：同花顺、方正中期期货研究院整理 3、运力规模 根据Alphaliner数据显示，2023年11月9日全球共有6733艘集装箱船舶，总运力达到 全球及亚欧航线运力规模 28,500,000 480,000 28,000,000 470,000 27,500,000 460,000 450,000 27,000,000 440,000 26,500,000 430,000 26,000,000 420,000 25,500,000 410,000 全球:集装箱船运力(TEU) 欧洲:集装箱船运力(TEU) 28125272TEU，其中亚欧航线运力规模445668TEU。 25,000,000 400,000 24,500,000 390,000 24,000,000 380,000 图3-1：全球及亚欧航线集运市场运力规模 数据来源：Alphaliner、方正中期期货研究院整理 表3-12023年11月9日全球TOP10班轮公司规模及占比 排名 班轮公司 运力规模（TEU） 全球占比 1 地中海航运 5,501,613 19.6% 2 马士基航运 4,120,368 14.7% 3 达飞轮船 3,506,286 12.5% 4 中远海运 3,051,782 10.9% 5 赫伯罗特 1,965,844 7.0% 6 长荣海运 1,635,955 5.8% 7 海洋网联 1,706,613 6.1% 8 韩新航运 783,732 2.8% 9 阳明航运 707,423 2.5% 10 以星航运 583,235 2.1% 合计 23562851 83.8% 数据来源：Alphaliner、方正中期期货研究院整理 表3-22023年11月9日全球TOP10班轮公司未下水新船订单规模 班轮公司 新船订单规模（TEU） 总艘数（艘） 1 地中海航运 1,467,757 123 2 达飞轮船 1,240,782 117 3 中远海运 854,826 52 4 长荣海运 825,218 71 5 海洋网联 507,860 38 6 马士基 410,734 34 7 以星商船 263,876 34 8 赫伯罗特 251,976 12 9 韩新航运 265,027 26 10 阳明海运 77,500 5 合计 6088056 512 数据来源：Alphaliner、方正中期期货研究院整理 4、港口情况 图4-1：北欧基本港在港数量、在锚数量、在泊数量、平均等泊时间 数据来源：港口宝、方正中期期货研究院整理 5、船舶燃料油价格 11月8日，OPEC一揽子原油价格录得84.27美元/桶。同日，新加坡重油IFO380、轻油MDO、低硫燃料油、高硫380录得453、553、670.5、428.51美元/吨。 （美元/吨） （美元/桶） 原油和船舶燃料油价格 1,200 140 1,000 120 100 800 80 600 60 400 40 200 20 0 0 新加坡重油IFO380 新加坡轻油MDO 新加坡低硫燃料油 新加坡高硫380 OPCE一揽子原油价格（右轴） 图5-1：全球船舶燃料油和原油价格趋势 数据来源：Wind、方正中期期货研究院整理 6、人民币兑美元汇率 图6-1：人民币兑美元汇率 数据来源：同花顺期货、方正中期期货研究院整理 7、亚欧宏观经济重点数据日历及提示 2023年11月8日—11月10日亚欧宏观经济数据及提示 日期 星期 时间 指标名称 国家/地区 重要性 前值 预期 现值 数据月份 2023-11-8 星期三 09:12 中国外汇储备(美元) 中国 中 3.115T 3.100T 20231031 2023-11-9 星期四 09:30 中国CPI同比(%) 中国 高 0.0 -0.1 -0.2 20231031 2023-11-9 星期四 09:30 中国CPI环比(%) 中国 高 0.2 0.0 -0.1 20231031 2023-11-9 星期四 09:30 中国PPI同比(%) 中国 高 -2.5 -2.7 -2.6 20231031 2023-11-10 星期五 15:00 英国GDP同比(%) 英国 高 0.6 0.5 20230930 2023-11-10 星期五 15:00 英国贸易帐(英镑) 英国 中 -15.95B -15.30B 20230930 2023-11-10 星期五 16:00 中国新增人民币贷款(人民币) 中国 中 2,310.0B 650.0B 注：红色代表高于前者利好经济，绿色代表不及前值利空经济；字体粗细代表重要程度。如有疑问请随时联系方正中期期货研究院宏观经济研究组。 数据来源：Wind、方正中期期货研究院整理 联系我们： 分支机构 地址 联系电话 总部业务平台 资产管理部 北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼泰康金融大厦22层 010-85881312 期货研究院 北京市西城区展览馆路48号新联写字楼4层 010-85881117 交易咨询部 北京市西城区展览馆路48号新联写字楼4层 010-68578587 金融产品部 北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼泰康金融大厦22层 010-85881295 机构业务部 北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼泰康金融大厦22层 010-85881228 总部业务部 北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼泰康金融大厦22层 010-85881292 分支机构信息 北京分公司 北京市西城区展览馆路48号新联写字楼4层 010-68578987 北京石景山分公司 北京市石景山区金府路32号院3号楼5层510、511室 010-66058401 北京朝阳分公司 北京市朝阳区东三环北路38号院1号楼19层2201室 010-85881061 北京望京分公司 北京市朝阳区阜通东大街6号院3号楼8层908室 010-62681567 河北分公司 河北省唐山市路北区金融中心A座2109、2110室 0315-5396886 保定分公司 河北省保定市高新区朝阳北大街2238号汇博上谷大观B座1902、1903室 0312-3012016 南京分公司 江苏省南京市栖霞区紫东路1号紫东国际创业园西区E2-444 025-58061185 苏州分公司 江苏省苏州工业园区通园路699号苏州港华大厦716室 0512-65162576 上海分公司 中国（上海)自由贸易区长柳路56-62（双）号5-6（04）室 021-50588179 常州分公司 常州市钟楼区延陵西路99号嘉业国贸大厦3201、3202室 0519-86811201 湖北分公司 湖北省武汉市武昌区楚河汉街总部国际F座2309号 027-87267756 湖南第一分公司 湖南省长沙市雨花区芙蓉中路三段569号陆都小区湖南商会大厦东塔26层2618-2623室 0731-84310906 湖南第二分公司 湖南省长沙市岳麓区观沙岭街道滨江路53号楷林商务中心C座1606、2304、2305 、2306房 0731-84118337 湖南第三分公司 湖南省长沙市芙蓉区黄兴中路168号 0731-85868397 深圳分公司 广东省深圳市福田区中康路128号卓越城一期2号楼806B室 0755-82521068 广东分公司 广州市天河区林和西路3-15号35层07,35层08,35层09 020-38783861 山东分公司 山东省青岛市崂山区香港东路195号6号楼1002户 0532-82020088 天津营业部 天津市和平区小白楼街道大沽北路2号2609 022-23041257 天津滨海新区营业部 天津市滨海新区第一大街79号泰达MSD-C3座1506单元 022-65634672 包头营业部 内蒙古自治区包头市青山区钢铁大街7号正翔国际S1-B8座1107 0472-5210710 邯郸营业部 河北省邯郸市丛台区人民路与滏东大街交叉口东南角环球中心T6塔楼13层1305房间 0310-3053688 太原营业部 山西省太原市小店区长治路329号和融公寓2幢1单元5层 0351-7889677 西安营业部 陕西省西安市高新区太白南路118号4幢1单元1F101室 029-81870836 上海自贸试验区分公司 中国（上海）自由贸易试验区上南泉北路429号2801室 021-58991278 上海南洋泾路营业部 中国（上海）自由贸易试验区南洋泾路555号1105、1106室 021-58381123 上海世纪大道营业部 中国（上海）自由贸易试验区浦电路490号，世纪大道1589号11层07单元 021-58861093 宁波营业部 浙江省宁波市江北区人民路132号17-6、17-7、17-8 0574-87096833 杭州营业部 浙江省杭州市萧山区宁