长远锂科发布2023年三季报,受原材料价格影响,公司盈利承压,但新品上量加快出海,竞争力仍强。公司背靠大股东五矿集团,具备长期竞争实力。新品丰富响应客户需求,多元化产能有序建设,海外市场空间广阔。预计公司2023-2025年实现营收129.08/156.08/181.58亿元,归母净利润分别为1.66/5.04/7.63亿元。鉴于公司背靠国资抗风险能力强,新品上量提升竞争力,维持“推荐”评级。
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