珠海零售市场简报2020年下半年

1savills.com.cn/research• 截至2020年末，珠海市社会消费品零售总额同比下降7.5%至人民币921.26亿元。• 2020年下半年，位于老香洲的优特汇开业，为全市带来13.8万平方米的新增供应。因此，全市总存量上升至86.3万平方米。• 租赁需求小幅回升加之新项目以高于90%的入驻率入市，全市半年度净吸纳量于2020年下半年转正，录得100,152平方米。• 尽管如此，珠海零售物业市场空置率仍环比增长1.1个百分点、同比 增长4. 8个百分点，至 21. 5%，这 主 要归因于部分既有购物中心期内正在进行升级与租户调整。• 2020年下半年，现有购物中心平均租金水平继续下调。因此，全市租金指数环比下降1.0%，同比下降6.9%。年末，全市平均租金录得人民币每平方米每月380.0元。• 2021年，全市预计有三个购物中心开业，届时将为市场带来24.8万平方米新增供应。MARKETINMINUTESSavills Research零售珠海 - 2021年3月租赁需求微升半年度净吸纳量于下半年由负转正。第一太平戴维斯第一太平戴维斯是一家在伦敦股票交易所上市的全球领先房地产服务提供商。公司于1855年创立，具有悠久的历史传承以及无可匹敌的增长态势。第一太平戴维斯是行业引领者而非跟随者，在全球设有600多家分公司与联营机构，广泛分布于美洲、欧洲、亚太、非洲和中东地区。本报告仅作一般信息用途。未经事先许可，任何人不得对其相关内容或全部内容进行出版、复制或引用。同时本报告亦不构成任何合同、计划书、协议或其他文档的依据。第一太平戴维斯已尽全力确保报告内容的准确性，但对于该报告的使用而导致直接或间接的相关损失不承担任何责任。本报告版权所有，未经第一太平戴维斯研究部书面许可，不得以任何形式对该报告的部分或全部内容进行复制。Steven Liu总经理珠海+86756 862 2600 Ext 4388stevenxn.liu@savills.com.cnWoody Lam 董事长华南区+8620 3665 4777woody.lam@savills.com.cn 中央管理层如需了解更多资讯，请联系第一太平戴维斯“ 2020年下半年，得益于疫情的有效防控，本地餐饮业态继 续 复 苏，部分 餐 饮 品 牌 恢复其在珠海的业务扩张并开 设 新 店 。” 谢靖宇，第一太平戴维斯研究部市场研究部James Macdonald高级董事中国区+8621 6391 6688james.macdonald@savills.com.cnCarlby Xie董事华南区+8620 3665 4874 carlby.xie@savills.com.cn 2savills.com.cn/research宏观环境全年，受疫情影响，珠海旅游市场备受重创。尽管政府于下半年放宽澳门与内地间的防疫入境限制，珠海过夜游客人数仍同比大幅 下降4 8 .7% 。鉴 于本 地消费市场 仍呈 旅 游 依 赖 型特 征，年末，全市 社 会消费品零售总额仍同比下降7.5%至人民币921.26亿元。供应 2020年下半年，位于老香洲的优特汇开业，为全市带来13.8万平方米的新增供应。随着新增供应的入市，全市零售物业总存量扩大19.0%至86.3万平方米。需求鉴于本地疫情的有效防控，众购物中心本 地客流 量 近乎恢 复 至疫 情前水平。部分归因于此，本地零售商租赁需求逐步回升，期内租赁问询量和成交量有所增加。此外，新项目以超过90%的入驻率开业，推动全市半年度净吸纳量转负为正，由上半年的-26,422平方米回升至下半年的100,152平方米。尽管租赁市场有所恢复，但鉴于部分既有购物中心期内正在进行升级和租户调整活动，年末全市空置率仍环比上升1.1个百分点、同比上升4.8个百分点，至21.5%。本地餐饮行业的持续恢复推动了餐饮业态租赁需求的回升。下半年，部分网红餐饮品牌在珠海进行了业务扩张。例如，奈雪的茶于优特汇开出珠海首家奈雪酒屋，绿茶餐厅在华发商都开设新店，喜茶分别于优特汇和诚丰广场开设新店。此 外，市 场 规 模 持 续 扩 张、人 口 及 居民 收入的持续增加皆赋能本地零售物业市场发展并提振零售商信心，且于市场中持续出现的“首店”和旗舰店中得以体现。2020年下半年，宜得利家居在优特汇租赁近2,000平方米开设珠海首店， Nike Beacon 550在同一购物中心租赁860平方米开设珠海旗舰店。租金虽然市场始现回暖迹象，但疫情仍对本地经济冲击显著，项目入驻率仍有明显波动。鉴于此，业主仍愿为租户提供更具弹性的议价空间或更多财务优惠条款。截至年末，现有购物中心租金水平继续呈下行趋势，租金指数环比下降1.0%，同比下降6.9%，全市平均租金录得人民币每平方米每月380.0元。市场展望鉴于本地公共卫生环境良好、宏观经济基 本面远期积极，本 地餐饮和中小型零售品牌租赁需求预期活跃。2021年，全市预计有三个购物中心入市，届时将为市场带来24.8万平方米新增供应，且其大都由经验丰富的开发商开发并运营，这将助力珠海零售物业市场加速向以购物中心为主导的市场阶段发展，同时亦有望吸引更多优质零售品牌进驻。图1：新增供应量，2016至20200510152020162017201820192020来源 第一太平戴维斯研究部图2：各商圈空置率，1H/2016至2H/20200%10%20%30%40%50%60%70%1H2H1H2H1H2H1H2H1H2H20162017201820192020来源 第一太平戴维斯研究部图3：租金指数，1H/2016至2H/202080901001101201301401H2H1H2H1H2H1H2H1H2H201620172018201920202H/2014 = 100来源 第一太平戴维斯研究部表1：租赁成交甄选，2H/2020租户业态项目子市场租赁面积（平方米）永辉Bravo超市优特汇老香洲4,800绿茶餐厅餐饮华发商都南湾350来源 第一太平戴维斯研究部备注 图表中所有租金指数均始于2H/2014，以下子市场例外： 前山 – 1H/2015；老香洲 – 2H/2016；新香洲 – 2H/2018；横琴 – 2H/2019零售