持续强call海风海风需求全面复苏，把握板块底部布局良机

纪要为有道云链接： 【广发电新】持续强call海风海风需求全面复苏，把握板块底部布局良机 #核心区域预期好转、多地项目进展加速、海风需求全面复苏。23H1海上风电发展慢于预期主要系外部因素，我们观察到海风制约因素陆续解除、产业链景气度加速向上，尤其在核心区域#江苏海风需求提振：800MW三峡大丰23年8月已完成风机招标；1GW龙源射阳获核准；850MW国信大丰项目海域使用申请已过公示期。#两广景气度高企：2023广东海风竞配方案（省管7GW+国管16GW）发布，中国首次为海上风电项目竞争配置开放国管海域；广西13.4GW深远海前期工作启动招标，深远海建设有望提速；广东青州六1GW项目有望年内开工。#海风项目核准、招标、建设进展多地开花：浙江如温州洞头300MW项目获核准，海南、环渤海多项目顺利启动招标。 #十四五目标下各省市海风发展目标坚定、看好2024海风招标与装机高光。考虑项目1年建设期，2024年并网项目或在23Q4及2024年密集开工，2025年并网项目或在2024年密集招标、开工，前期进展停滞的海风项目有望迎来密集招标、开工期，行业景气度持续提升，看好2024海风 招标与装机高光。 #海风盈利坚挺、估值处于底部位置（塔筒/主轴10X、海缆不到20X）；看好海风走出独立行情、把握板块底部布局良机，建议关注（1）整机环节：三一重能、金风科技、运达股份、明阳智能；（2）海缆环节：东方电缆、中天科技、亨通光电；（3）塔筒/管桩环节：大金重工、天顺风能、泰胜风能、海力风电；（4）主轴/核心钢构：金雷股份、振江股份、五洲新春；（5）漂浮式海风：亚星锚链、巨力索具。 点此跳转：【广发电新】持续强call海风海风需求全面复苏，把握板块底部布局