生活用纸 头豹词条报告系列

Leadleo.com 客服电话：400-072-5588 生活用纸头豹词条报告系列 李 李洛葶·头豹分析师 2023-06-07未经平台授权，禁止转载 版权有问题？点此投诉 制造业/造纸和纸制品业/造纸 消费品制造/纺织服饰 行业： 行业定义 生活用纸行业属于轻工制造业，是造纸业的重要子行业… AI访谈 行业分类 按生活用纸消费场景分类，可以分为抽纸、卫生巾、纸尿… AI访谈 行业特征 生活用纸行业特征为市场竞争激烈、原材料在成本结构中… AI访谈 发展历程 生活用纸行业 目前已达到4个阶段 AI访谈 产业链分析 上游分析中游分析下游分析 AI访谈 行业规模 生活用纸行业规模 星级报告暂无评级报告 AI访谈数据图表 政策梳理 生活用纸行业相关政策5篇 AI访谈 竞争格局 中国生活用纸行业以中国本土企业占据主导地位，行业集… AI访谈数据图表 摘要生活用纸指的是为照顾个人居家、外出等所使用的各类卫生擦拭用纸和卫生用品，包括卷筒卫生纸、抽取式卫生纸、盒装面纸、袖珍面纸、纸手帕、餐巾纸、擦手纸、厨房纸巾、妇女卫生巾、婴儿纸尿裤等。生活用纸为生活中的刚需产品，行业规模稳定上升，但近几年出现产能过剩的业态，亟待淘汰落后产能和产业升级。产业链方面，生活用纸行业的上游为纸浆制造业，下游为各类零售销售渠道和终端消费者。竞争格局方面，行业集中度较低，产品同质化严重，竞争激烈。（该词条由云实习学员李洛葶于2023年5月编写完成） 生活用纸行业定义[1] 生活用纸行业属于轻工制造业，是造纸业的重要子行业之一。生活用纸是指为照顾个人居家、外出等所使用的各类手工纸制造、加工纸制造、纸制品制造等（包括卷筒卫生纸、抽取式卫生纸、盒装面纸、袖珍面纸、纸手帕、餐巾纸、擦手纸、厨房纸巾、妇女卫生巾、婴儿纸尿裤等），一般由原浆、全浆、混合浆等纸浆制成，服务 对象为全体居民，目前处于产品饱和度较高的发展阶段。 [1]1：国家统计局 生活用纸行业分类[2] 按生活用纸消费场景分类，可以分为抽纸、卫生巾、纸尿裤、厨用纸巾、卸妆纸、湿巾纸。 按消费场景分类 卫生纸 一般在卫生间使用，特点是质地柔软，厚薄均匀，遇水即烂，含菌量少，吸水性好，常用于办公室、家庭等场 所。包括卷筒卫生纸和抽取式卫生纸。 面纸 用于擦脸、擦手，与卫生纸的区别在于不易拉断碎裂。 卫生巾 生活用纸分 类 卫生巾是一种妇女经期使用的卫生用品，主要的材质为 棉、不织布、纸浆或以上材质复合物所形成的高分子聚 合物和高分子聚合物复合纸具有透气、柔软的特点。 纸尿裤 纸尿裤是婴儿常用的日用品，具有强劲的吸水能力，重 要组成材料为高吸水性树脂。 厨用纸巾 厨房用纸是一种用于擦拭厨房油渍、水渍等污渍的纸 张，质地柔软，吸水性好，常用于家庭厨房等场所。 湿巾纸 湿巾纸是一种含有清洁液体的纸张，具有清洁、保湿、 消毒等功能，常用于宝宝屁股擦拭、女性卫生等场所。 [2]1：中国统计局 [3]1：纸业网 生活用纸行业特征[4] 生活用纸行业特征为市场竞争激烈、原材料在成本结构中占比大、处于产能过剩阶段。 [5 1市场竞争激烈 中国生活用纸企业数量众多，市场集中度低，产品同质化严重。 中国生活用纸企业2019年达到907家，领先企业有维达、恒安、金红叶等，各类生活用纸品牌众多，知名品牌有维达、清风、心相印、洁柔等数十家。行业龙头所占市场份额比重约30%，集中度较低。由于行业技术成熟，产品同质化程度高，消费者多为价格敏感型，在同质产品中对价格的货比三家导致竞争激烈，纸企议价能力低。 2原材料在成本结构中占比大 原材料纸浆在成本结构中占比约50-70%，木浆进口依赖度高。 生活用纸为保证品质，多采用木浆（阔叶木浆为主）为原材料，木浆占比约80%，高于造纸业平均水平40%。由于木浆成本占比大，成本结构较简单，木浆价格的起落往往直接影响生活用纸行业的利润。由于本土林业资源稀缺，木浆依赖进口，2022年进口量2,237万吨，占比51%，进口地主要包括巴西和印尼。 3处于产能过剩阶段 目前中国生活用纸行业处于供过于求的业态。 虽然生活用纸作为生活刚需，消费市场庞大并平稳增长，且高端市场发展空间大，但中低端同质化产能过剩，近年来落后产能逐步被淘汰，2015年来企业数量显著减少。 [4]1：https://baijiahao.b… 2：证券市场周刊 [5]1：https://baijiahao.b… 2：https://www.sohu.… 3：https://www.sohu.… 4：搜狐网 生活用纸发展历程[6] 生活用纸行业自清末便逐渐发展，由于其制造成本低但运输费用高的特性，在早期无法形成全国性垄断品牌，各地区小造纸厂占据绝大部分份额；21世纪后随着物流业的发展，产能迅速增长的龙头企业形成规模经济，生活用纸市场逐渐饱和。 萌芽期1949~1980 [7 [6]1：中国纸浆造纸研究院有… [7]1：http://www.paper.… 2：http://baojie.cnxh… 3：宝洁官网 生活用纸产业链分析[8] [10 生活用纸产业在建国后的前30年不受重视，企业数量少且规模小，设备老旧，原材料多为废纸浆和草浆等低质量纸浆；产品种类少，厕用卷纸占比大。 由于物流业的限制，地方造纸厂林立且均进行小规模经营，进入门槛低。 启动期1981~1989 1985年恒安国际、维达成立，1996年金红叶成立。宝洁（1988）等国外企业入驻，与本土企业竞争 市场份额。 恒安、维达等未来龙头企业成立，产能发展，品类增加。 高速发展期1990~2009 这一阶段厂家开始引进先进造纸机，企业数量增加，市场快速扩张，卫生巾、纸尿裤等产品分类趋于 完善，扩张速度超过20%，龙头企业崭露头角。1999年中顺洁柔成立。产能迅速发展，品类逐渐完善。 成熟期2010~2023 出现产能过剩的现象，发展速度放缓，稳定于10%左右，产品细分进一步增加，逐渐朝绿色高端定位 转型。 龙头企业形成规模经济，市场饱和，新晋企业多依靠高端细分产品抢占一定市场份额。 生活用纸上游为纸浆制造商，由于生活用纸用于维持人体卫生，其上游多为木浆等高质量纸浆；中游为各生活用纸制造企业，代表性企业有恒安国际、维达、金红叶等知名生产商；下游为生活用纸渠道销售环节，由各线下超市等零售商及近年来蓬勃发展的电商渠道构成。 生活用纸行业产业链路并不复杂，产业链价格传导能力强，产品价格受成本占比较高的上游原材料环节影响较大，纸浆价格的涨跌直接影响产品价格，且由于中国森林资源匮乏，木浆原材料多依赖进口，上游对中游生活 用纸制造商议价能力强；由于行业技术已成熟，发展时间长，中游制造商已趋近饱和；作为生活必需品，生活用纸的下游消费呈现出稳定发展的态势，在中游竞争者增加时通过购买更低价的产品来增加议价能力。在中低端产品已饱和的情况下，高端环保绿色产品成为了新的投资机会，各大厂商都意图往高端细分市场进发来改善盈利结构。[9] 生产制造端 纸浆 上游厂商 查看全部 福建省青山纸业股份有限公司 亚太森博（山东）浆纸有限公司 云南云景林纸股份有限公司 产业链上游说明 供给情况分析：生活用纸的原材料以木浆中的阔叶浆为主，木浆2021年供给量（国产+进口）为3,911万吨，中国木浆消耗量为4,151吨，供给无法覆盖需求，头部企业原材料库存充足，中小厂有囤货压力，上游议价能力强；原材料分析：木浆成本占生活用纸产品总成本的60%，2023年2月阔叶木浆价格为5,390元/吨，在2018-2022年间逐年上涨，会直接影响产品价格和生活用纸企业的净利润。 上 中 产业链上游 品牌端 造纸业 中游厂商 山东恒安纸业有限公司 查看全部 海南金红叶纸业有限公司 中顺洁柔纸业股份有限公司 产业链中游说明 头部企业分析：四大生活用纸头部企业（恒安、维达、金红叶、中顺洁柔）各占市场10%份额，由于行业整体技术成熟，能成为头部企业的核心要素是实现规模经济、保证质量与安全，例如恒安国际凭借信息化建设和对终端的高效把握处于销量领先地位；盈利模式分析：主要通过生活用纸商品的后加工和售卖实现盈利，头部企业的成本结构中原材料占比约为60%，推广及分销成本约为20%，管理成 产业链中游 本约为7%，由于产品差异小，消费者多为价格敏感型，多采用地方性和撇脂定价的策略，近年头部企业都往价格定位更高的高端产品细分进发，有望改善该盈利模式。 渠道端及终端客户 销售渠道 渠道端 物美商业集团 查看全部 北京华联综合超市股份有限公司 阿里巴巴集团控股有限公司 产业链下游说明 渠道方面：主要由分销商、主要直接客户及其他零售商构成，目前传统零售平台仍占据主体（占比约70%），疫情后电商及新零售渠道蓬勃发展，如恒安国际的电商销售占比为26.9%，且保持持续上升趋势。用户画像方面：抽纸、卷筒纸类生活用纸是目标客群为全体居民的快速消费品，这类消费群体的特点是对价格敏感，品牌忠诚度不高；目前头部制造商正在积极谋求转型，研发更环保绿色且舒适的较高端产品以对标更年轻、重视产品质量的消费者。 [8]1：中国造纸协会 [9]1：https://kns.cnki.ne… 2：中国经营报 [10]1：https://kns.cnki.ne… 2：http://www.paper.… 3：纸业网 下 产业链下游 生活用纸行业规模[11] 中国生活用纸行业受市场供给基本饱和与群众需求稳定的影响，整体呈现缓慢增长的态势，2022年市场规模达1,153亿元，2016-2022年年复合增长率为8.38%，2026年有望达1,571亿元，2023-2027年复合增长率8.03%。 生活用纸作为生活必需品，其过往市场规模的扩大与人民生活水平的提升密不可分。在中国经济整体向好的大背景下，人民消费水平提升，生活用纸作为生活必需品，其消费量也在逐年提升，由2016年854万吨的消费量提升至2022年的1,135万吨。且较高端定位的产品（如卸装纸）消费量不断上涨，有30%的增长率攀升。在产能过剩的背景下，生活用纸产业市场规模的变化也受原材料纸浆价格涨跌的影响。纸浆成本约占生活用纸总成本的 70%，纸浆价格变动往往对制造商的营收造成直接影响，进而影响市场规模。 预计未来生活用纸行业将继续保持平缓的增长态势。生活用纸作为刚需品，与GDP增速大体保持一致。近年来中国GDP增速稳定于5%左右，而生活用纸消费量也以7%的增速稳步增长。生活用纸消费量将根据近几年趋势继续缓步增长，其中高端生活用纸消费量提升较大，而中低端卫生纸等生活必需品增长趋于停滞。中国的人均生活用纸量只有6.2千克，而欧美发达国家约为20千克，在产能逐步升级的情况下仍存在较大的发展空间。[12] 生活用纸行业规模 生活用纸行业规模 计算规则：生活用纸均价=木浆均价/0.6（木浆原材料价格占生活用纸营收的60%）,生活用纸市场规模=生活用纸消费量*生活用纸均价 数据来源：中国造纸协会，雪球网 [11]1：底稿 [12]1：https://www.sohu.… 2：https://www.sohu.… 3：搜狐网 生活用纸政策梳理 [13] 政策名称 颁布主体 生效日期 影响 国家林业和草原局关于深入推进林木采伐“放管服”改革工作的通知 国家林业和草原局 2019 7 政策内容 在依法保护和合理利用森林资源的基础上，方便林农林木采伐申请，完善林木采伐制度。 政策解读 推进环保治理，规范了林木采伐流程，使上游木浆产业有更公开透明的采伐环境，降低造纸企业的原材料采购难度和采购成本。 政策性质 规范类政策 [13] 政策名称 颁布主体 生效日期 影响 国家林业和草原局关于加强引进林草种子、苗木检疫审批与监管工作的通知 国家林业和草原局 2022 8 政策内容 规定林草引种单位应具备与引进的种苗种类、数量相适应的隔离试种地。 政策解读 规范了林木的检疫