平安半年报表现好于预期,寿险NBV增速达45%,财险业务实现166.4%的增长。净利润和营运利润小幅下滑符合预期,分红和EV稳健增长。预计公司2023-2025年营业收入和归母净利润将实现稳健增长。给予公司目标估值对应2023年0.72倍PEV,目标价60.7元,维持“买入”评级。
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