投资参考

热点聚焦 1、三大关键政策利率同日“降息”。央行昨日进行2040亿元7天逆回购，中标利率下调10基点至1.9%；续作 4010亿元1年期MLF，中标利率下调15基点至2.5%。同时，央行将常备借贷便利利率（SLF）下调10个基点。市场人士认为，此次降息不论是时点还是幅度均超预期，明确释放了货币政策发力支持稳增长的信号，8月LPR报价料将下行，5年以上LPR不排除调整幅度更大。此外，仍有可能降准。 2、中国7月经济数据出炉，主要指标同比增速较上月有所放缓。国家统计局发布数据显示，7月份，全国规模以上工业增加值同比增长3.7%，社会消费品零售同比增长2.5%。全国城镇调查失业率为5.3%，比上月上升0.1个百分点。1-7月，固定资产投资同比增3.4%，房地产投资同比下降8.5%。另外，服务零售额指标首次亮相，1-7月同比增长20.3%，明显快于商品零售额增速。自8月份开始，全国青年人等分年龄段的城镇调查失业率将暂停发布，待相关统计方法制度进一步完善后会及时恢复发布。 3、国家卫健委等9部门共同启动为期1年的全国医药领域腐败问题集中整治工作，对医药行业开展全链条全领域全覆盖的系统治理，重点聚焦“关键少数”、关键岗位，尤其是利用医药领域权力寻租、“带金销售”、利益输送等不法行为。 环球市场 1、美国三大股指全线收跌，道指跌1.02%报34946.39点，标普500指数跌1.16%报4437.86点，纳指跌 1.14%报13631.05点。陶氏跌3.36%，雪佛龙跌2.89%，领跌道指。万得美国TAMAMA科技指数跌1.31%，特斯拉跌2.84%，亚马逊跌2.06%。中概股普遍下跌，图森未来跌8.33%，优品车跌7.32%。 2、欧洲三大股指收盘全线下跌，德国DAX指数跌0.86%报15767.28点，法国CAC40指数跌1.1%报7267.7 点，英国富时100指数跌1.57%报7389.64点。 3、亚太股市收盘涨跌互现，日经225指数涨0.56%，报32238.89点；澳洲标普200指数涨0.38%，报 7305.00点；新西兰NZX50指数跌0.05%，报11820.74点；韩国市场因假期休市。 4、国际油价全线下跌，美油9月合约跌1.73%，报81.08美元/桶。布油10月合约跌1.36%，报85.04美元/ 桶。 5、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.55%报1933.3美元/盎司，COMEX白银期货跌0.54%报 22.585美元/盎司。 6、伦敦基本金属多数收跌，LME期铜跌1.36%报8179美元/吨，LME期锌跌1.77%报2308美元/吨，LME期镍跌1.61%报19770美元/吨，LME期铝跌0.21%报2141.5美元/吨，LME期锡跌1.07%报25055美元/吨，LME期铅涨1.1%报2119美元/吨。 7、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约全线收跌，大豆期货跌1.62%报1304.5美分/蒲式耳；玉米期货跌2.87%报473.75美分/蒲式耳，小麦期货跌2.88%报598.25美分/蒲式耳。 8、欧债收益率集体收涨，英国10年期国债收益率涨2.2个基点报4.582%，法国10年期国债收益率涨4.1个基点报3.209%，德国10年期国债收益率涨3.7个基点报2.670%，意大利10年期国债收益率涨7.4个基点报4.347%，西班牙10年期国债收益率涨5.5个基点报3.699%。 9、美债收益率多数收涨，3月期美债收益率涨1.97个基点报5.456%，2年期美债收益率跌1个基点报 4.965%，3年期美债收益率涨0.1个基点报4.654%，5年期美债收益率涨1.4个基点报4.379%，10年期美债收益率涨2.2个基点报4.218%，30年期美债收益率涨2.7个基点报4.318%。 10、纽约尾盘，美元指数涨0.04%报103.21，非美货币多数下跌，欧元兑美元跌0.01%报1.0905，英镑兑美元涨0.12%报1.2705，澳元兑美元跌0.49%报0.6455，美元兑日元涨0.01%报145.57，美元兑瑞郎涨0.03%报0.8785，离岸人民币兑美元跌464个基点报7.3237。 宏观 1、国家统计局表示，7月份部分主要指标有所回落，是月度间的正常波动。当前中国经济不存在通缩，下阶段也不会出现通缩。下阶段，随着经济恢复向好，市场需求持续扩大，供求关系有望逐步改善，加之上年同期高基数的影响逐步消除，CPI同比涨幅将逐步回到合理水平。 2、市场监管总局印发《关于新时代加强知识产权执法的意见》，提出到2025年，基本建成行政执法、行业自律、企业维权、社会监督协调运作的知识产权执法体系。加强互联网领域知识产权执法，加大外商投资领域和老字号品牌的知识产权保护力度。 3、国家发改委主任郑栅洁表示，要制定促进经济社会发展全面绿色转型的政策举措，深入实施全面节约战略，加快重点领域节能降碳改造，构建废弃物循环利用体系，加快推动绿色低碳高质量发展。 4、国家发改委增加安排中央预算内投资5亿元，支持河北、北京、黑龙江、吉林、福建、重庆6省（市）受灾严重地区基础设施和基本公共服务设施应急恢复重建。 5、据证券时报，8月15日，国家统计局公布了多个主要经济指标运行情况数据。7月份工业生产、投资、消费等多个指标同比表现均较上月有所回落，且低于市场机构预期。市场机构认为，当前经济仍在筑底修复，支持政策落地应提速。据悉，相关部门正积极谋划实施促进经济回升向好的储备政策。随着经济内生动力增强，宏观政策调控力度加大，经济有望持续恢复向好。 6、据证券时报，距离上一次央行下调政策利率仅过两个月，央行再度出手调降，及时回应当下市场对加强逆周期政策力度的期待。受访专家认为，央行此次下调MLF利率，充分释放出加强逆周期调节、全力支持实体经济的政策信号。随着MLF利率调降，后续1年期和5年期以上贷款市场报价利率（LPR）调降已值得期待。往后看，央行依然有空间、有动力开展降准操作。 国内股市 1、上证指数探底回升，呈现出V型走势，技术上形成“金针探底”。大金融午后发力，券商尾盘异动更为明显。上证指数收跌0.07%报3176.18点，深证成指跌0.7%，创业板指跌0.74%，科创50指数跌1.4%，北证50跌0.57%，万得全A跌0.49%，万得双创跌1.1%。市场成交额7071.5亿元；北向资金再度大幅净卖出97.73亿元，核心资产继续被批量抛售，隆基绿能、招商银行、五粮液分别遭净卖出5.69亿元、4.94亿元、4.02亿元，贵州茅台、宁德时代均遭净卖出超3亿元。 2、港股全天弱势震荡，恒生指数收跌1.03%报18581.11点，恒生科技指数跌0.7%，恒生国企指数跌 0.89%，均录得三连跌；大市成交819.04亿港元。地产、有色、消费跌幅居前，券商尾盘走强。南向资金净买入67.92亿港元，中国移动获净买入6.78亿港元。中国台湾加权指数收盘涨0.37%，报16454.80点。 3、香港交易所和银行研究提振股票和衍生品市场交易的途径，包括对2021年的股票交易印花税上调幅度进行缩减等。但知情人士称，由于经济依然疲软，政府不大可能完全逆转此前对印花税的上调。 4、多家外资机构近期均认为，海外投资者仍青睐配置中国资产，积极看好中国权益市场下半年投资前景。摩根大通首席亚洲及中国股票策略师刘鸣镝指出，今年三季度末或四季度，最晚明年一季度，中国经济有望进入恢复周期，并向扩张周期过渡。 5、证监会同意京仪装备科创板IPO注册。上交所上市委：上海合晶、力聚热能首发过会。 6、据证券时报，截至8月11日，2018年底存在质押的公司目前质押股票数量为3452亿股，质押比例降至 5.34%，质押A股市值2.68万亿元，均为2018年以来新低。与2018年末相比，A股质押股票数量减少幅度达到40.6%，质押比例下降5.1个百分点。 7、据中国证券报，针对近期相对偏弱的A股市场表现，多家私募机构人士认为，市场总体向下空间有限。不过，也有偏谨慎预期的私募投资人士称，短期内市场彻底扭转颓势的难度不小，现阶段应做好仓位管理和组合 优化。 8、据中国证券报，数据显示，近期，多只医药ETF吸金显著，份额逆势增加。业内人士表示，近期的医药相关事件有望进一步扭转医药医疗行业重销售、轻学术的现状，减少不合理竞争，促使真正具有创新性的产品脱颖而出，利好医药行业的长期健康发展。 9、吉比特披露财报，今年上半年实现净利润6.76亿元，同比下降1.8%。公司中期拟10派70元，合计拟派现 5.04亿元。 10、科大讯飞发布“讯飞星火认知大模型V2.0版本”。科大讯飞董事长刘庆峰介绍，从业界参考测试集上的效果对比来看，星火V2.0基于Python和C++进行代码写作能力已高度逼近ChatGPT，目标是明年上半年正式对标GPT4。 11、工信部部长金壮龙一行到天齐锂业射洪基地调研考察。公司董事长蒋卫平就锂资源供应保障、锂产品加工销售、锂产业链上下游协同发展等情况进行了汇报。 12、又一新式茶饮冲刺IPO。茶百道正式向港交所递交上市申请。2022年，茶百道门店的零售额达133亿元，收入42.32亿元，近三年年复合增长率分别为139.7%和97.9%。茶百道在全国共有7117家门店。 13、贝特瑞与澳大利亚Evolution签署合作协议，双方将在天然鳞片石墨资源项目开发、生产和销售天然鳞片石墨精矿、制造和向全球市场供应优质下游负极产品方面进行合作。 14、腾讯音乐二季度总收入为72.9亿元，同比增长5.5%；净利润同比增长48.6%，为15.3亿元。在线音乐付费用户数首次突破1亿人。 15、美团外卖将在上海市商务委指导下，在上海发放约3000万元超市百货消费券。金融 1、接近中融信托人士称，部分产品停兑确系实情，但是全面停兑消息不实。目前停兑的是由第三方财富公司销售的产品，以及由于负面舆情影响到进款的资金池项目。 2、Wind数据显示，7月，标品信托产品成立数量1095款，成立规模327.41亿元，环比增加64.35%，创下年内新高。业内人士称，信托公司仍在转型路上，以金融产品为底层资产的标品信托要注意风控措施。 3、又有基金公告旗下产品出现大额赎回，华富恒利C宣布提高净值精度，以应对在8月14日出现的大额赎回。近一个月已有19只基金公告出现大额赎回，其中纯债类基金居多，一些产品在二季报中总规模已低于5000万元。 楼市 1、统计局新闻发言人付凌晖表示，目前房地产市场总体处于调整阶段，部分房企经营遇到一定困难，特别是一些龙头房企债务风险有所暴露，影响市场预期。但这些问题是阶段性的，随着市场调整机制逐步发挥作用，房地产市场政策调整优化，房企风险有望逐步得到化解。 2、有报道称福州、厦门、成都、沈阳等多个城市拟调整优化限购政策，降低二套房首付比例。厦门相关工作人员回应称“目前政策没有调整，是否会调整正在研究”，成都相关工作人员也回应称“目前没听说政策要调整”。 3、据中指监测数据，今年1～6月，全国法拍房挂拍套数较上一年增加19.7%，挂拍套数30.4万套绝对量大幅增加。住宅、商业为法拍房主流，住宅上半年挂拍量17.9万套，占总体59%，较上一年明显增长。 4、山东：住房公积金政策向多子女家庭倾斜，对购买首套自住住房的多子女家庭，可适当提高住房公积金贷款额度。 5、温州调整公积金贷款政策：首套住房公积金贷款最低首付20%，二套房最低首付40%；双人缴存家庭最高可贷100万元，单人缴存家庭最高可贷65万元。同时，优化住房套数认定标准，允许异地缴存申请公积金贷款。 6、成都迎来8月的第二场土拍，15宗地块全部成交，总成交面积为65.7万平方米，总成交价156.4亿元，平均溢价率为7%。保利和建发成为此次土拍的最大赢家。 7、湖北潜江：对按政策生育二孩、三孩的家庭，在市域内购买新建商品住房予以补助，二孩家庭