苹果期货周报 |2023-07-17 作者: 祁少阳 从业资格证号:F3048866交易咨询证号:Z0015617邮箱:qisy@hrrdqh.com 电话:18054171514 产区交易平稳,盘面震荡偏强 现货去库价格稳硬,卓创套袋数据产量同比增多 摘要: 西部产区库存富士交易清淡,有渠道的客商发自存货,调货客商整体数量不多,货源品质不同,成交以质论价。山东产区走货速度减缓,部分持货商要价松动,价格行情偏弱运行。预期苹果现货价格维稳偏硬运行。 盘面本周走势震荡偏强,KDJ指标交金叉,预计后期呈冲高回落走势。 产业客户:目前价格不适合套期保值锁定销售价格,可以暂时观望。 投机客户:高抛低吸思路,参考区间8500-8700元/吨。 一周数据总览 指标名称 最新值 前值 涨跌 涨跌幅 去年同期值 同比涨跌 同比增长率 利好/利空 2023-07-13 2023-07-06 21.733 0.25% 8599.884 30.936 0.36% 利好 苹果指数 8630.82 8609.087 2023-07-13 2023-07-06 -102.282 -0.91% 11502.62 -346.18 -3.01% 利空 红枣指数 11156.44 11258.722 2023-07-13 2023-07-06 591.317 3.56% 14785.215 2417.758 16.35% 利好 郑棉指数 17202.973 16611.656 2023-07-13 2023-07-06 -39.861 -5.16% 860.365 -127.942 -14.87% 利空 Wind农副产品 732.423 772.283 2023-07-13 2023-07-06 18.893 1.51% 1251.403 18.178 1.45% 利好 Wind商品指数 1269.581 1250.688 国内主要商品价格指数 数据来源:Wind资讯、华融融达期货苹果研究中心 本周Wind农副产品指数震荡回落。近一年,苹果和棉花的相关系数:32.6%;苹果和红枣的相关系数23.23%。 一、苹果期货市场行情回顾 指标名称 最新值 前值 涨跌 涨跌幅 2023-07-13 2023-07-06 21.733 0.25% AP指数 8630.82 8609.087 苹果01月交割收盘价(元 2023-07-13 2023-07-06 -35 -0.41% 吨) 8565 8600 苹果05月交割收盘价(元 2023-07-13 2023-07-06 -41 -0.47% 吨) 8658 8699 苹果10月交割收盘价(元 2023-07-13 2023-07-06 33 0.38% 吨) 8654 8621 苹果期货盘面周涨跌 数据来源:文华财经、华融融达期货苹果研究中心 AP2310周K线级别收阳线,最高波动268点。周度成交量449271手(环比+1847手),周度持仓量151951(环比-3866手)。本周触底反弹,价格波动区间8750-8482元/吨。整体走势偏强。 二、苹果现货市场情况 (一)产地现货价格走势 指标名称 最新值 前值 涨跌 涨跌幅 去年同期值 同比涨跌 同比增长率 山东栖霞纸袋80#一二级条红市场成交价(元 斤) 2023-07-054.65 2023-07-044.65 0 0% 3.65 1 27.4% 山东蓬莱纸袋 80#一二级市场成交价(元斤) 2023-07-054.15 2023-07-044.15 0 0% 3.85 0.3 7.79% 陕西洛川纸袋 70#以上市场成交价(元斤) 2023-07-054.3 2023-07-044.3 0 0% 4.15 0.15 3.61% 陕西白水纸袋 70#以上市场成交价(元斤) 2023-06-294.05 2023-06-284.05 0 0% 3.6 0.45 12.5% 主产地苹果当日价格涨跌幅 甘肃静宁纸袋 2023-07-05 2023-07-04 80#以上半商品 市场成交价(元 6.25 6.25 斤) 00%--- 数据来源:卓创资讯、华融融达期货苹果研究中心 山东栖霞纸袋80#一二级条红市场成交价(元斤) 202120222023 4.8 4.65 4.5 4.2 3.9 3.6 3.3 3 2.7 2.4 2.1 1.8 01-0301-1802-0202-1803-0603-2104-0404-1905-0505-1805-3106-1306-2607-0907-2508-0908-2409-08 数据来源:卓创资讯、华融融达期货苹果研究中心 【山东产区】栖霞产区目前走货一般,库内基本以刚需客商补货为主,持货商要价心态有松动表现,成交价格小幅偏弱,实际成交看货定价。当前库存果农纸袋富士80#以上一二级条纹价格在4.20-4.80元/斤,片红价格在3.80-4.20元/斤;库存客商纸袋富士80#以上一二级条纹价格在5.00-5.50元/斤,片红价格在4.00-4.50元/斤。沂源产区库内剩余货源不多,大部分冷库已陆续清库,加上目前寻货采购客商偏少,走货速度不快,实际成交看货定价。当前库存纸袋富士果农75#以上中上等货价格在3.20-3.70元/斤,一般货2.80-3.40元/斤。 【陕西产区】洛川产区行情较为清淡,采购客商不多,基本以客商自提发货为主,受货源质量影响,部分卖家让价出货,成交价格较为混乱。当前库存纸袋富士客商货70#起步半商品价格在4.30-4.50元/斤,80#价格在4.50-4.80元/斤。咸阳乾县产区库存富士货量零星,客商以自有渠道销售为主。当地早熟苹果还未上市,目前交易集中在时令鲜果桃子,购销氛围尚可,成交以质论价,沙红、美脆80#起步价格在2.30-2.40元/斤。 【山西产区】运城临猗产区剩余库存货源零星,基本以客商搭配鲜果发市场为主,产地交易清淡。早熟苹果货量供应不多,购销稳定,当前晨阳60#以上青红不分1.30元/斤左右,华硕70#以上红果价格在2.20元/斤左右,根据果个大小占比及红度,以质论价。 【甘肃产区】静宁产区目前剩余货源不多,且基本集中在当地企业手中,多数有固定渠道销售,产地交易不多,加上余货质量参差不齐,实际成交以质论价。当前库存客商纸袋富士70#起步价格在4.00-4.50元/斤,75#起步价格在4.50-5.20元/斤。 全国冷库存储量(万吨) 2018-20192019-20202020-20212021-20222022-2023 1,200 1,100 1,000 900 800 700 600 500 400 300 200 165.96 100 0 10-1111-1812-1001-0201-2402-1803-1204-0404-2705-2006-1107-0708-0409-0109-2 (二)产地去库进度 数据来源:卓创资讯、华融融达期货苹果研究中心 苹果冷库出货量(万吨) 202120222023 60 55 50 45 42.54 40 35 30 25 20 15 10 5 0 01-0501-2102-1703-0903-2504-1405-0405-2006-0906-3007-2808-2509-2212-08 数据来源:卓创资讯、华融融达期货苹果研究中心 静宁产区目前剩余货源不多,且基本集中在当地企业手中,多数有固定渠道销售,产地交易不多,加上余货质量参差不齐,实际成交以质论价。当前库存客商纸袋富士70#起步价格在4.00-4.50元/斤,75#起步价格在4.50-5.20元/斤。 全国苹果(红富士80#二级以上)平均批发价格(元公斤) 20162017201820192020202120222023 15 14 13 12 11 10 9.08 9 8 7 6 01-0302-0303-0303-3104-1805-1606-0606-3007-2808-2509-1209-2610-1811-0311-1712-0612-29 数据来源:卓创资讯、华融融达期货苹果研究中心 本周市场行情较差,价格下滑幅度比较大,市场到货尚可,出货缓慢。本周内市场上半周到货量较多,下半周开始到货减少。代表市场槎龙市场到货量为138车,较上周多3车。近期多数地区气温比较高,市场水果销售速度缓慢,行情较差,不少货源进入销区冷库存储。市场主流销售价格下滑0.3-0.5元/斤,多数市场销售价格恢复至端午节之前水平。市场经营苹果商户有所减少。市场其他水果销售速度亦一般,桃子、梨等新上水果销售速度平缓。西瓜整体销售情况尚可,但是供应量比较大,同样出现供过于求局面,主流价格下滑,此种情况不利于苹果市场销售,受其他水果冲击,苹果销售价格有继续走低可能。 (四)现货市场分析 西部产区库存富士交易清淡,有渠道的客商发自存货,调货客商整体数量不多,货源品质不同,成交以质论价。山东产区走货速度减缓,部分持货商要价松动,价格行情偏弱运行。预期苹果现货价格维稳偏硬运行。 三、期货市场分析 (一)期现基差走势及价差分析 苹果主力合约基差图 苹果主力合约基差(元吨)【苹果期货市场_基差】 1,000 500 0 -500 -1,000 -1,500 -2,000 -2,500 -3,000 -3,500 -4,000 -4,500 2021-04-122021-10-082022-03-312022-09-222023-03-22 10-01价差图 苹果10月交割收盘价(元吨)【苹果期货市场_期货价格】 苹果01月交割收盘价(元吨)【苹果期货市场_期货价格】差值 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 -2,000 -4,000 -6,000 2018-01-172019-04-032020-06-162021-08-252022-11-11 01-05价差图 苹果01月交割收盘价(元吨)【苹果期货市场_期货价格】 苹果05月交割收盘价(元吨)【苹果期货市场_期货价格】差值 16,000 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 -2,000 -4,000 -6,000 2019-06-172019-10-222020-02-272020-07-03 05-10价差图 苹果05月交割收盘价(元吨)【苹果期货市场_期货价格】 苹果10月交割收盘价(元吨)【苹果期货市场_期货价格】差值 16,000 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 -2,000 -4,000 2019-01-312020-03-162021-04-222022-06-06 数据来源:卓创资讯、文华财经、华融融达期货苹果研究中心 目前主力合约为AP2310,目前价差不太适合波段操作,暂时观望。 (二)技术分析 数据来源:博易大师、华融融达期货苹果研究中心 盘面本周走势震荡偏强,KDJ指标交金叉,预计后期呈冲高回落走势。 四、操作建议 产业客户:目前价格不适合套期保值锁定销售价格,可以暂时观望。投机客户:高抛低吸思路,参考区间8500-8700元/吨。 【免责声明】 本分析报告由华融融达期货股份有限公司提供,仅作为所服务的特定企业与机构一般用途而准备,未经许可任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、发布及分发本报告的全部或部分内容给其它任何人士。如引用发布,须注明出处:华融融达期货股份有限公司,且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。本报告引用的信息和数据均来自于公开资料及其它合法渠道,力求报告内容、引用资料和数据的客观公正。尽可能保证可靠、准确和完整,但并不保证报告所述信息的准