汽车行业：2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书

����年 全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 ����年�月 2|2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 引言 回顾2022年，受全球疫情余震、地缘政治震荡等影响，全球汽车产业面临明显波动以及不确定性风险。 中国乘用车市场持续复苏，增速提升，出口势头强劲；而海外则整体面临销量负增长。据统计，中国2022年全年实现乘用车销量约2,300万台，同比增速约10.6%。其中，出口占比进一步提升至11%，而在本土销量中新能源渗透率从2021年的16%迅速提升至2022年的32%。反观海外市场，据IHS统计，2022年乘用车销量约4,400万台，同比实现约-2.7%的负增长。其中，欧洲新能源市场发展相对领先，纯电渗透率约14%。 全球乘用车产销增长虽有所放缓，但全球百强企业凭 借头部资源优势，以及在创新技术与商业模式上的领先实践，形成马太效应，整体营收规模仍保持增速上升。但在盈利性方面，受国际局势的波动影响，全球百强企业利润率从2021年的6.1%下滑至2022年的5.2%1；而中国企业受益于本土供应优势及新能源、智能化“双轮”加速驱动，2022年利润率约6%2，相较前一年实现微增。 本报告通过分析全球与中国汽车及零部件行业发展现状及趋势，基于2021年和2022年百强企业营收、盈利及研发等数据信息，解析中外零部件百强企业的三大核心发展趋势。同时，报告结合行业发展大势，指出企业致胜未来的三大新机遇，并提出关键举措与战略思辨方向。 12）统计20201年-2023年皆上榜且披露利润的7654家企业 2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书|3 目录 第一章 全球汽车零部件发展概览及趋势 04 营收规模复苏盈利能力承压“双轮”加速驱动 050506 第二章 中国汽车零部件发展趋势 08 趋势一：总体规模及利润总额持续上升，利润率同比实现微增趋势二：新能源与智能化“双轮”驱动趋势三：国产零部件企业竞争力提升 090911 第三章 汽车零部件产业链发展新机遇 12 机遇一：创新业务引领机遇二：海外市场扩张机遇三：护航供应链安全 131717 第四章 罗兰贝格建议 20 附录一 2023全球汽车供应链百强 22 附录二 2023中国汽车供应链百强 31 4|2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 01 全发展球概汽览车零及部趋件势 2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书|5 营收规模复苏 中韩零部件企业得益于全球新能源市场的蓬勃发展，增速较快。据统计，中韩上榜企业2022年营收规模同比增速为26-28%，显著高于全球榜单企业整体增幅；其中，动力电池企业在全球百强中的营收贡献占比从2021年的2.8%提升至2022年的5%。中国企业宁德时代乘全球市场加速发展的东风，业务版图持续扩张，亿纬锂能随新产能落成，业务体量大幅提升，二者营收分别同比增长158%和176%；韩国以LG新能源、三星SDI为代表的动力电池供应商也接连签约国际头部车企，拢获大量新增订单。 欧洲零部件企业是全球百强企业营收增长的主要来源，增量最高。据统计，欧洲上榜企业2022年营收规模同比增长约5,241亿元，贡献了整体榜单总体增量的42%。全球汽车产销恢复，催生零部件需求，2023年百强榜中欧洲企业上榜数量遥遥领先其他地区，实现营收3.1万亿元；同时，欧洲新能源持续渗透，2022年纯电渗透率约达14%，也使得欧洲零部件企业营收规模从中受益。01 盈利能力承压 受疫情、地缘政治等影响，2022年全球经济面临波动，汽车零部件供应商总体利润率约5.2%，相较2021年的6.1%有所回落。02 疫情持续影响。由于新冠变异病毒在全球范围内带来新一波的流行，订单、生产、供应链等受到一系列影响，阻碍了汽车零部件供应商的精细化管理，使其盈利能力有所下降。此外，疫情使得人力资源方面的不确定性增加。全球爆发多起罢工事件，以争取涨薪应对通货膨胀，导致劳工用工成本持续上升，零部件企业运营成本亦随之大幅上升，进而影响盈利能力。 国际供应链冲突。地缘政治冲突导致经济受损，尤其欧洲国家通货膨胀严重，上游能源及原材料成本大幅上涨，汽车零部件供应商面临巨大的成本挑战与紧迫的新能源转型需求；同时，通胀水平及利率的飙升推动产品价格上涨，市场消费能力日益疲软，对整体汽车市场以及上游零部件企业的订单产生波动影响，导致盈利能力受损。 01 22上榜数 23上榜数 全球百强企业分地区营收变化3[2021-2022，亿元] 15 16 24 21 4 5 37 36 14 14 6 8 28% 28% 20% 20% 17% 5,241 1,890 1,622 11% 1,579 1,403 621 欧洲2) 美国 中国 日本 韩国 其他国家3) 百强企业营收增幅21-22百强企业营收总额变化21-22 资料来源：中国汽车报，企业官网；罗兰贝格 3国）、计爱算尔考兰虑、奥20地23利年、全荷球兰百、卢强森上堡榜、企瑞业典全、集瑞；士百、强西榜班单牙中、若意缺大失利；2其02他1年国营家收包数括据加或拿营大、收墨口西径哥不、一印致度，则以官网披露为准；欧洲包括德国、法国、英 6|2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 02全球百强汽车供应链企业盈利情况4[2019-2022,亿元,%] 利润率 [%] 疫情冲击后全球复工复产带动2021年零部件行业复苏 6.1% 5.1% 5.2% 3,232 3,229 3,018 2.5% 1,292 利总润额 [亿元] 2019 资料来源：中国汽车报；罗兰贝格 20202021 2022 “双轮”加速驱动 全球创新技术演进等推动电动化和智能化“双轮”加速驱动。头部企业在相关领域发展创新业务，以搭建面向未来的核心竞争力。例如，博世发布高集成化电驱桥总成、智能座舱技术互动体验4.0、车辆动态控制 4）统计2020年-2023年皆上榜且披露利润的企业，共64家 系统2.0，并布局自动驾驶传感器，高阶自动驾驶域控解决方案；电装推出“安心座舱”智能解决方案，包含个性化互动、AI危险识别、HUD显示等功能；采埃孚发布CeTrax2电驱动系统、AxTrax2电驱桥系统、ADOPT自动驾驶开放平台（集成线控底盘技术方案）等。 2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书|7 8|2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 0零国部2件汽发车展趋势 趋势一：总体规模及利润总额持续上升，利润率同比实现微增03,04 03零部件营业收入5[2020-2022，亿元]04净利润及净利率6[2020-2022，亿元，%] +5% +12% +5% +12% 15,079 14,369 12,835 15,079 14,369 12,835 2020 2021 2022 2020 2021 2022 资料来源：中国汽车报；罗兰贝格资料来源：中国汽车报；罗兰贝格 趋势二：新能源与智能化“双轮”驱动05,06 05 n=821) 中国供应链百强分业务板块营收及盈利分析7 分业务板块收入增幅[2021-2022,亿元]分业务板块净利润增幅[2021-2022,亿元]分业务板块净利润率[2022,%] 新能源板块2) 1,53815012% 电子板块 135393% 轻量化板块 133134% 发动机板块 -130-742% 其他传统板块 392-114% 资料来源：中国汽车报；罗兰贝格 56）计算考虑2020年-2022年皆上榜且公布净零利部件润营的业75收家入企的业8，3统家计企其业总，收统入计其的零净部利件润相及关利业润务率营业收入 7家）企计业算（考宁虑德2时02代0、年国-2轩0高22科年）皆上榜且公布统一口径的零部件营业收入的82家企业，统计其零部件相关业务营业收入；其中，新能源板块包括2 10|2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 06中国2023年供应链百强新上榜企业 2023╈㎁ 亍┯┕丘唚ꄈ⚀ 氬䍠唚 10 11 ☛篗ꛘ耇 22 ╈⮡亍芒 亍耇嶏冏㐉 亍耇嶏冏㐉 90 碠㳢⩡ ⪭☽⚩簊冏㐉 91 䅻捙䄬婎鯲깳♭ 寕⤴顠耇榾娢յⲁⱱ榾娢յⲁⱱ榾娢 39 ⹙ꚇ鯺羣 44 ┕宿榼鱳 85 㱕嫧伅ⶍ ⪭☽⚩簊冏㐉 ⪭☽⚩簊冏㐉 鰇ꄈ⴬冏㐉 96 熭鱳 榾㯹冏㐉 97 宍娡┒㱧 榾㯹冏㐉 •篪䫝⯆ⲁ/鯸⺸ 98 巬䃸㛢⮵ ⪭☽⚩簊冏㐉 鯺羣 婎鯲⫂깳篥篲擻瞿㳢ꚳ⯆ꦻ鼨♭ 鯸㜍䡗⹖䯹⺨膪熨䔅㵗䡗⺸յ儼牔♭䗀㲋䧑儼杷䔅ꠅ䔅车光䡗畴䥉յ冏Ⱌ䔅♙䡗辑յ冏♙䔅辑䡗冏յL⯆EյD拨耇伺嶏䫝留⯆杼յ鯲儬鰉䫝榾 ⪭☽⚩簊冏㐉  婎䳩簊璡鯲篠⯆硍ⲁ簊硍յ簊榾յ㯹熊䫝⺭⯆硍 ⯥⺵ꠅ篠猫匛勂յ㛿걵畴猫沲冏勂匛䔅յ䡗鯺յ糅յ ⫂冏յA刼B刼ⱶ䍠冏璡⫿ ⷭ♭⫿ⷭ嘗 xx 亍┕唚⚀┯䪷⺳ 资料来源：中国汽车报；罗兰贝格 新能源和电子板块是增长最明显的领域。新能源、电子板块的收入和盈利性增长最为突出，轻量化板块 07入新占能比源板[2块02上0-榜20企22业，总亿收元入]及板块收 盈利性同样可观，而发动机及传统业务板块则面临 收益萎缩。同时，纵观多达10家中国2023年新上榜企业，其主营业务多与新能源、轻量化、智能化等密切相关。07 新能源板块营收加速增长，逐渐成为百强供应链企业 (统计20-22均上榜的2家企业) 7% 17% 3,011 183 277 占比百强企业总体零部件收入 中创新航亿纬锂能 宁德时代 的重要营收支柱。2023年共4家上榜企业均为动力电池供应商，其规模及利润增长快速。其中，宁德时代 4% 457 1,013 2,366 2022年零部件营收同比增长159%，净利润同比增长394 915 国轩高科 20212022 93%，跻身中国供应链百强榜首，在全球供应链百强 6398 2020 185 中位列第七。亿纬锂能、中创新航也在2022年实现营收的成倍增长，成功上榜中国百强榜单。 往年上榜企业当年新上榜企业 资料来源：中国汽车报；罗兰贝格 趋势三：国产零部件企业竞争力提升08 中国百强供应链企业借助新能源、智能化浪潮下的行业重构机会，竞争力提升。在2020年至2022年间，中 榾㯹冏㐉 08中收外年企复业合供增应长链率百8[%强]榜2020-2022营 丞⛮蛈䷅ 亍耇嶏冏㐉 136% 国供应链百强企业营收整体增速约16%，超过全球百强榜中的海外企业增速，尤其在新能源板块，中国企业凭借动力电池均实现高速增长。 16% 12% 9% 9% 7% 中国百强供应链企业竞争力的提升归因于其紧抓中国新能源智能汽车快速渗透的发展势头，在行业重新洗牌的窗口期，凭借技术和商业落地先发优势，加速国产替代；同时，中国自主品牌车企崛起，2022年自主品牌乘用车市场份额已占半壁江山，自主品牌扶植体系内及相关联的国产供应商，加快重构中国零部件供应链；加之过去三年的“黑天鹅”事件使国际供应 ╈氬㎁䍠宿氬㛚䍠╈氬㎁䍠宿氬㛚䍠╈氬㎁䍠宿氬㛚䍠 链受到干扰，本土供应商提供属地化配套与更及时和稳定的供应链，因而供应链安全性优势得以体现；此 资料来源：中国汽车报；罗兰贝格 外，国家大力支持本土企业自主掌控关键技术，并出台相关政策限制与外资、合资企业共享地图数据，倒逼自动驾驶领域国产化，自主掌控核心零部件，激发中国零部件企业崛起。 8-2）0计22算年考皆虑上2榜0且20公年布-零20部22件年营皆业上收榜入且的公7布6家统跨一国口企径业的；零新部能件源营板业块收包入括的2家82企家业企（业宁，德统时计代其、零国部轩件高相科关）业务营业收入；海外计算考虑2020年 12|2023年全球汽车供应链核心企业竞争力白皮书 0链车发3零展部新件机产遇业 面对市场不确定性，汽车零部件行业风险与机遇并存。展望未来，罗兰贝格认为零部件企业应牢牢抓住“创新业务引领、伴随整车出海、护航