本文分析了美国债务上限问题解决对流动性的影响以及对信用条件的信号，认为美元升值可能会逐步遇到阻力，国内政策宽松的空间也将会打开。同时，文章指出市场悲观情绪已经达到了极致，北上资金开始回流，市场底部正在夯实。建议投资者从胜率思路和赔率思路出发，关注新能源车、风电、制冷空调设备、工业软件、旅游、公路货运、工业金属、磷肥及磷化工、水泥、玻璃纤维、半导体材料、半导体设备、航运、医药生物等细分行业。此外，红利资产（四大行、动力煤、电力、港口、炼厂）仍会继续稳步推进，成为年内重要主线。最后，文章提醒投资者注意海外通胀超预期和产业格局加速恶化等风险。
