航天环宇：航天环宇首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书

科创板投资风险提示：本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 湖南航天环宇通信科技股份有限公司 HunanAerospaceHuanyuCommunicationTechnologyCo.,LTD. 长沙市岳麓区杏康南路6号 首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书 保荐机构（主承销商） 湖南省长沙市岳麓区茶子山东路112号滨江金融中心T2栋（B座）26层 联席主承销商 广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座 重要声明 中国证监会、上海证券交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A股） 发行股数 本次拟公开发行股份4,088.00万股，占本次公开发行后总股本的10.05%，本次发行后公司总股本为40,688.00万股。本次发行全部为公开发行新股，不设老股转让。 每股面值 人民币1.00元 每股发行价格 人民币21.86元 发行日期 2023年5月24日 拟上市的交易所和板块 上海证券交易所科创板 发行后总股本 406,880,000股普通股 保荐人（主承销商） 财信证券股份有限公司 联席主承销商 中信证券股份有限公司 招股说明书签署日期 2023年5月30日 目录 重要声明1 本次发行概况2 目录3 第一节释义8 一、普通术语8 二、专业术语10 第二节概览13 一、重大事项提示13 （一）公司业务模式和特点13 （二）客户集中度较高的风险14 （三）收入存在季节性波动风险14 （四）应收账款坏账风险14 （五）暂定价格与审定价格差异导致业绩波动的风险15 （六）先发货后签合同产生的风险15 （七）部分产品客户需求具有不确定性的风险15 二、发行人及本次发行的中介机构基本情况15 三、本次发行概况16 （一）本次发行概况16 （二）战略配售的相关安排18 四、发行人的主营业务经营情况20 五、发行人符合科创板定位情况22 六、发行人报告期的主要财务数据和财务指标23 七、财务报告审计截止日后的主要经营状况及主要财务信息24 （一）2023年1-3月财务数据审阅情况24 （二）2023年1-6月业绩预计情况27 八、发行人选择的具体上市标准27 九、发行人公司治理特殊安排28 十、募集资金运用与未来发展规划28 十一、其他对发行人有重大影响的事项29 第三节风险因素30 一、与发行人相关的风险30 二、与行业相关的风险33 三、其他风险35 第四节发行人基本情况36 一、发行人基本情况36 二、发行人设立情况36 三、报告期内发行人股本和股东变化情况47 四、发行人重大资产重组情况50 五、发行人在其他证券市场上市或挂牌情况50 六、发行人股权结构50 七、发行人控股子公司、参股公司基本情况50 八、持有发行人5%以上股份的主要股东、实际控制人54 九、发行人特别表决权股份或类似安排情况66 十、发行人协议控制架构情况66 十一、控股股东、实际控制人报告期内重大违法行为情况66 十二、发行人股本情况66 十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员情况77 十四、发行人与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员所签订的协议及履行情况，上述人员所持股份被质押、冻结、诉讼纠纷等情形84 十五、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员在最近两年内的变动情况85 十六、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员与发行人及其业务相关的对外投资情况86 十七、董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶持有公司股份的情况87 十八、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况88 十九、员工及其社会保障情况90 第五节业务与技术93 一、发行人主营业务、主要产品情况93 二、发行人所处行业的基本情况121 三、发行人销售情况和主要客户155 四、发行人采购情况和主要供应商164 五、发行人主要固定资产和无形资产情况169 六、发行人核心技术和研发情况182 七、发行人生产经营中涉及的主要环境污染物处理及安全生产情况203 八、发行人境外经营情况204 第六节财务会计信息与管理层分析205 一、财务报表205 二、审计意见210 三、与财务会计信息相关的重大事项的判断标准212 四、产品特点、业务模式、行业竞争程度、外部市场环境等影响因素及其变化趋势，及其对发行人未来盈利（经营）能力或财务状况可能产生的具体影响或风险213 五、财务报表编制基础、遵循企业会计准则的声明、合并财务报表范围及变化情况 .........................................................................................................................................215 六、主要会计政策和会计估计215 七、经注册会计师核验的非经常性损益明细表235 八、主要税种、税率及税收优惠政策236 九、分部信息239 十、主要财务指标239 十一、经营成果分析241 十二、财务状况分析274 十三、偿债能力、流动性及持续经营能力分析303 十四、重大投资或资本性支出、重大资产业务重组或股权收购合并等事项311 十五、会计信息及时性情况312 第七节募集资金运用与未来发展规划317 一、募集资金运用概况317 二、募集资金投资项目的具体情况319 三、公司的战略规划，报告期内为实现战略目标已采取的措施及实施效果，未来规 划采取的措施322 第八节公司治理与独立性326 一、发行人内部控制制度情况326 二、发行人报告期内违法违规行为及受到处罚的情况326 三、发行人报告期内资金占用和对外担保情况327 四、发行人具有直接面向市场独立持续经营的能力327 五、同业竞争329 六、关联方及关联交易330 第九节投资者保护339 一、本次发行完成前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序339 二、发行人的股利分配政策339 第十节其他重要事项343 一、重大合同履行情况343 二、对外担保情况349 三、发行人重大诉讼或仲裁情况349 四、发行人控股股东或实际控制人、控股子公司、董事、监事、高级管理人和核心技术人员的重大诉讼或仲裁事项349 第十一节声明350 一、发行人及其全体董事、监事、高级管理人员声明350 二、发行人控股股东、实际控制人声明351 三、保荐机构（主承销商）声明352 保荐机构（主承销商）声明353 四、联席主承销商声明354 五、发行人律师声明355 六、会计师事务所声明356 七、资产评估机构声明357 八、验资复核机构声明360 第十二节附件361 一、备查文件361 二、文件查阅时间和地点361 附件一：落实投资者关系管理相关规定的安排、股利分配决策程序、股东投票机制建立情况363 一、投资者关系的主要安排363 二、发行人股东投票机制的建立情况365 三、重要承诺及约束措施366 附件二：股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况说明391 一、股东大会、董事会、监事会运行情况391 二、独立董事履职情况391 三、董事会秘书履职情况391 附件三：审计委员会及其他专门委员会的设置情况说明393 附件四：募集资金具体运用情况394 一、募集资金投入的时间周期和进度394 二、项目的选址和土地情况395 三、项目环保情况395 第一节释义 在本招股说明书中，除文义另有所指，下列名词或简称具有如下含义： 一、普通术语 公司、本公司、发行人、航天环宇 指 湖南航天环宇通信科技股份有限公司，由湖南航天环宇通信科技有限责任公司整体变更设立 本次发行、本次股票发行 指 公司本次申请在境内首次公开发行不超过40,880,000股人民币普通股（A股）的行为 本次发行并上市 指 公司本次申请在境内首次公开发行不超过40,880,000股人民币普通股（A股）并在上海证券交易所科创板上市的行为 招股说明书 指 湖南航天环宇通信科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书 环宇有限 指 湖南航天环宇通信科技有限责任公司，发行人前身，2001年6月更名前名称为湖南航天金宇经贸有限责任公司 北京宇通 指 北京长征宇通测控通信技术有限责任公司，曾为发行人股东 湖南航天 指 湖南航天有限责任公司，曾为发行人股东，曾用名湖南航天工业总公司 航天工贸 指 湖南航天工贸发展公司 武汉电缆 指 武汉电缆集团有限公司，现已注销，曾为发行人股东 成都环宇 指 成都环宇远景科技有限责任公司，发行人控股子公司 湖南飞宇 指 湖南飞宇航空装备有限公司，发行人控股子公司 长沙航宇 指 长沙航宇星联科技有限公司，发行人控股子公司 自贡环宇 指 四川自贡航天环宇通信科技有限公司，发行人控股子公司 长沙浩宇 指 长沙浩宇企业管理服务合伙企业（有限合伙），发行人股东，曾用名长沙浩瀚投资合伙企业、长沙浩瀚投资合伙企业（有限合伙） 青岛金石 指 青岛金石灏汭投资有限公司，发行人股东 长沙宇瀚 指 长沙宇瀚企业管理服务合伙企业（有限合伙），发行人股东，曾用名长沙宇瀚投资管理合伙企业（有限合伙） 长沙祝融 指 长沙祝融企业管理服务合伙企业（有限合伙），发行人股东，曾用名长沙星瀚投资管理合伙企业（有限合伙） 长沙融瀚 指 长沙融瀚企业管理服务合伙企业（有限合伙），发行人股东 高创环宇 指 湖南高创环宇创业投资合伙企业（有限合伙），发行人股东 麓谷资本 指 长沙麓谷资本管理有限公司，发行人股东 湖南亿嘉 指 湖南亿嘉科技有限公司 长沙亚瀚 指 长沙亚瀚企业管理合伙企业（有限合伙） 中国商飞 指 中国商用飞机有限责任公司 上飞公司 指 上海飞机制造有限公司 航天科技 指 中国航天科技集团有限公司 航天科工 指 中国航天科工集团有限公司 中国电科 指 中国电子科技集团有限公司 中航工业 指 中国航空工业集团有限公司 中国航发 指 中国航空发动机集团有限公司 中科院 指 中国科学院 中国电子 指 中国电子信息产业集团有限公司 中国星网 指 中国卫星网络集团有限公司 新兴装备 指 北京新兴东方航空装备股份有限公司 爱乐达 指 成都爱乐达航空制造股份有限公司 三角防务 指 西安三角防务股份有限公司 迈信林 指 江苏迈信林航空科技股份有限公司 星网宇达 指 北京星网宇达科技股份有限公司 广联航空 指 广联航空工业股份有限公司 雷科防务 指 江苏雷科防务科技股份有限公司 盟升电子 指 成都盟升电子技术股份有限公司 中央军委 指 中国共产党中央军事委员会 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 科技部 指 中华人民共和国科学技术部 装备发展部 指 中国共产党中央军事委员会装备发展部 国防科工局 指 国家国防科技工业局 民航局、民航总局 指 中国民用航空局 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 保荐人、保荐机构、主承销商、财信证券 指 财信证券股份有限公司 联席主承销商、中信证券 指 中信证券股份有限公司 发行人律师、律师事务所、湖南启元 指 湖南启元律师事务所 审计机构、会计师、会计师事务所、天职国际 指 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙） 航天环宇员工资管计划 指 中信证券