根据研报正文,以下是其核心观点和投资建议的总结:
核心观点:
- 进入5月,经济的内生动能较弱,供需价的指向一致。
- 需要采取有力政策,推动年内经济持续好转。
- 关注顺周期行业政策预期,如基建、房地产、人工智能、数字经济、新能源、大农业、网络安全等方向。
投资建议:
- 短期关注基建和房地产,而顺周期信心不足,可看向未来。
- 风险提示包括房地产市场超预期下行、政策落地执行扭曲和地缘政治冲突加剧。
请注意,研报声明和图表目录等内容已被忽略。
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