基金周报：募基金一季度非货基月均规模排名出炉

证券研究报告|2023年05月14日 基金周报 公募基金一季度非货基月均规模排名出炉 核心观点基金周报 上周市场回顾。上周A股市场主要宽基指数全线下跌，创业板指、深证成指、中证500收益靠前，收益分别为-0.67%、-1.57%、-1.76%，科创50、沪深300、上证综指收益靠后，收益分别为-3.33%、-1.97%、 -1.86%。从成交额来看，上周主要宽基指数成交额均有所增加。行业方面，上周电力及公用事业、汽车、煤炭收益靠前，收益分别为2.28%、1.77%、1.55%，建筑、传媒、消费者服务收益靠后，收益分别为-6.12%、 -5.92%、-4.15%。 截至上周五，央行逆回购净回笼资金260亿元，逆回购到期360亿元， 净公开市场投放100亿元。不同期限的国债利率均有所下行，利差扩大5.45BP。上周中证转债指数下跌0.97%，累计成交2864亿元，较前一周增加1713亿元。 上周共上报34只基金，较上上周申报数量有所增加。申报的产品包括2只QDII、8只FOF，华夏中证港股通汽车产业主题ETF、平安国证2000ETF、广发中证港股通汽车产业主题ETF、华夏中证全指可选消费ETF、嘉实中证智选300ESG领先ETF等。 5月9日，广发基金、汇添富基金、招商基金发布公告，其申报的中证 国新央企股东回报ETF将于5月15日至19日正式发售。 5月12日，为健全多层次资本市场产品体系，丰富资本市场风险管理工具，证监会启动科创50ETF期权上市工作。 开放式公募基金表现。上周主动权益、灵活配置型、平衡混合型基金收益分别为-2.49%、-2.03%、-1.47%。今年以来另类基金业绩表现最优，中位数收益为2.32%，主动权益型、灵活配置型和平衡混合型基金的中位数收益分别为-3.53%、-0.76%、-0.42%。 上周指数增强基金超额收益中位数为-0.10%，量化对冲型基金收益中位数为-0.37%。今年以来，指数增强基金超额中位数为-0.73%，量化对冲型基金收益中位数为-0.33%。 截至上周末，开放式公募基金中共有普通FOF基金190只、目标日期基金100只、目标风险基金127只。今年以来，目标风险基金中位数业绩表现最优，累计收益率为0.97%。 基金产品发行情况。上周新成立基金11只，合计发行规模为24.79亿 元，较前一周有所减少。此外，上周有31只基金首次进入发行阶段， 本周将有19只基金开始发行。 风险提示：市场环境变动风险，风格切换风险。 金融工程·数量化投资 证券分析师：张欣慰联系人：陈梦琪 021-60933159021-60375447 zhangxinwei1@guosen.com.cnchenmengqi@guosen.com.cn S0980520060001 相关研究报告 《多因子选股周报-波动率因子表现出色，本年中证1000指数增 强组合超额2.47%》——2023-05-14 《港股投资周报-医药板块持续下跌，港股精选组合本周超恒生指数0.50%》——2023-05-13 《主动量化策略周报-优秀基金业绩增强组合本周超股基指数 0.84%，年内超额5.64%》——2023-05-13 《热点追踪周报-由创新高个股看市场投资热点（第95期）》 ——2023-05-12 《股指分红点位监控周报-市场情绪回暖，各股指期货主力合约均升水》——2023-05-10 请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容 内容目录 上周市场回顾4 相关热点回顾4 股票市场5 债券市场8 可转债市场9 开放式公募基金表现10 普通公募基金10 量化公募基金10 FOF基金11 基金经理变更12 基金产品发行情况13 上周新成立基金13 上周首发基金14 本周待发行基金15 附：开放式公募基金前N名业绩明细16 免责声明19 图表目录 图1：主要宽指数收益率（截至2023.05.12）5 图2：上周宽基指数成交额（千亿）及过去52周分位数（截至2023.05.12）6 图3：过去1个月指数日均成交额（千亿）及过去36个月分位数（截至2023.05.12）7 图4：中信一级行业指数收益（截至2023.05.12）8 图5：债券利率（截至2023.05.12）9 图6：债券利率周度变动（BP，截至2023.05.12）9 图7：中证转债走势及成交额（截至2023.05.12）9 图8：转股溢价率中位数和纯债溢价率中位数9 图9：不同类别基金上周收益表现（截至2023.05.12）10 图10：不同类别基金本年收益表现（截至2023.05.12）10 图11：指数增强基金超额收益及量化对冲基金收益表现（截至2023.05.12）11 图12：不同类别FOF权益占比（截至2023.05.12）11 图13：不同类别FOF基金收益中位数（截至2023.05.12）11 图14：不同类别基金周度新发规模（亿元）13 表1：上周公募基金申报情况（2023.05.08至2023.05.12)4 表2：基金管理机构非货币理财公募基金月均规模排名前20家（2023一季度）5 表3：货币市场利率（截至2023.05.12）8 表4：信用债利差及周度利差变动（BP，截至2023.05.12）9 表5：上周基金经理变更明细12 表6：上周新成立基金统计（仅展示初始份额）14 表7：上周首发基金列表（仅展示初始份额，亿份）14 表8：本周待发行基金列表（仅展示初始份额）15 表10：周度超额业绩前十的指数增强基金（截至2023.05.12）16 表11：周度业绩前十的量化对冲基金（截至2023.05.12）17 表12：年度业绩前三的普通公募基金（截至2023.05.12）17 表13：年度超额业绩前十的指数增强基金（截至2023.05.12）18 表14：年度业绩前十的量化对冲基金（截至2023.05.12）18 上周市场回顾 相关热点回顾 一、基金申报发行动态 上周共上报34只基金，较上上周申报数量有所增加。申报的产品包括2只QDII、8只FOF，华夏中证港股通汽车产业主题ETF、平安国证2000ETF、广发中证港股通汽车产业主题ETF、华夏中证全指可选消费ETF、嘉实中证智选300ESG领先ETF等。 表1：上周公募基金申报情况（2023.05.08至2023.05.12) 基金类型 指数型 债券型 混合型 股票型 FOF QDII 股票指数 债券指数 ETF 联接 其他债券 数量 1 2 5 1 6 8 1 8 2 资料来源:Wind、国信证券经济研究所整理 1、三只央企股东回报ETF本周发行 5月9日，广发基金、汇添富基金、招商基金发布公告，其申报的中证国新央企 股东回报ETF将于5月15日至19日正式发售。其中，网下现金、网下股票认 购的日期为5月15日至5月19日，网上现金认购的日期为2023年5月17日 至5月19日。产品的首次募集规模上限均为20亿元人民币。二、证监会启动科创50ETF期权上市工作 5月12日，为健全多层次资本市场产品体系，丰富资本市场风险管理工具，证监会启动科创50ETF期权上市工作。自2015年2月开展股票期权试点以来，证监会组织沪深交易所先后上市了7只ETF期权，市场运行平稳有序，有效发挥了引入增量资金、稳定现货市场的作用，为进一步丰富ETF期权品种夯实了基础。 三、2023年一季度基金管理机构非货币理财公募基金月均规模排名出炉 5月8日，中国证券投资基金业协会发布了2023年一季度基金管理机构非货币理 财公募基金月均规模排名，其中易方达基金以9880.69亿元的月均规模蝉联第一， 排在第二和第三位的是华夏基金、广发基金，月均规模分别为7125.48亿元、 6696.54亿元。前20家基金公司的合计规模为89902.47亿元，相比2022年四季度下降了3000.93亿元，环比减少3.23%。 表2：基金管理机构非货币理财公募基金月均规模排名前20家（2023一季度） 序号 公司名称 非货币理财公募基金月均规模（亿元） 1 易方达基金管理有限公司 9880.69 2华夏基金管理有限公司 7125.48 3广发基金管理有限公司 6696.54 4富国基金管理有限公司 5953.18 5招商基金管理有限公司 5457.53 6南方基金管理股份有限公司 5058.32 7汇添富基金管理股份有限公司 5012.35 8博时基金管理有限公司 4836.06 9嘉实基金管理有限公司 4780.10 10鹏华基金管理有限公司 4259.34 11工银瑞信基金管理有限公司 3911.41 12景顺长城基金管理有限公司 3481.35 13中欧基金管理有限公司 3467.65 14华安基金管理有限公司 3200.81 15交银施罗德基金管理有限公司 3138.57 16国泰基金管理有限公司 3049.21 17兴证全球基金管理有限公司 2901.07 18天弘基金管理有限公司 2854.30 19中银基金管理有限公司 2587.52 20华泰柏瑞基金管理有限公司 2250.99 资料来源：中国证券投资基金业协会、国信证券经济研究所整理 股票市场 上周A股市场主要宽基指数全线下跌，创业板指、深证成指、中证500收益靠前，收益分别为-0.67%、-1.57%、-1.76%，科创50、沪深300、上证综指收益靠后，收益分别为-3.33%、-1.97%、-1.86%。过去一个月上证综指指数下跌1.24%，收益最高，科创50指数下跌9.60%，收益最低。年初至今，主要宽基指数中上证综指收益最高，其累计收益率为5.93%。 图1：主要宽指数收益率（截至2023.05.12） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 从成交额来看，上周主要宽基指数成交额均有所增加，在过去52周的样本期内，主要宽基指数均位于55%-95%的历史分位水平。 图2：上周宽基指数成交额（千亿）及过去52周分位数（截至2023.05.12） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 按月度来看，过去一个月主要除上证综指外，其余宽基指数日均成交额有所减少，主要宽基指数均位于过去36个月60%-100%的历史分位水平。 图3：过去1个月指数日均成交额（千亿）及过去36个月分位数（截至2023.05.12） 资料来源：Wind、国信证券经济研究所整理 行业方面，上周电力及公用事业、汽车、煤炭收益靠前，收益分别为2.28%、1.77%、1.55%，建筑、传媒、消费者服务收益靠后，收益分别为-6.12%、-5.92%、-4.15%。过去一个月，银行行业累计上涨6.67%，涨幅最大，消费者服务累计下跌15.26%，跌幅最大。今年以来，传媒、计算机、通信的累计收益较高，分别为48.93%、25.35%、23.15%，相比之下，消费者服务、综合、基础化工等多个行业的收益率最低。 图4：中信一级行业指数收益（截至2023.05.12） - -15.26% -6.12% -9.76% -4.15% -9.31% -3.55% -8.98% -3.31% -8.93% -3.16% -8.85% -2.92% -7.61% .37% 37% .29% .94% 29% .81% 18% .77% 18% .71% 00% .82% 82% 0% 72% 0% % % % % 7. 7. 10 12 17.9 23.15 25.35 48.93% 传媒 6.67% 银行 2.28% 电力及公用事业 本年收益率 行业 过去一个月收益率 行业 本周收益率 行业 汽车1.77% 煤炭1.55% 纺织服装0.86% 电力设备及新能源0.42% 钢铁0.25% 综合金融0.23% 综合0.16% 家电-0.51% 轻工制造-0.76% 基础化工-0.94 商贸零售-1.19 银行-1.29 农林牧渔-1.38 房地产-1. 计算机-1. 传媒6.42% 电力及公用事业5.23%