王朝酒业2022年报
(于开曼群岛注册成立之有限公司) 股份代号：00828 2022 年报 目录 企业简介 2 财务摘要 3 企业资料 4 企业架构 6 管理层讨论及分析 7 董事及高级管理人员履历 19 企业管治报告 24 财务资料 44 企业简介 王朝是优质葡萄酒生产商，在中华人民共和国（“中国”）葡萄酒市场具有历史悠久的地位。全球首屈一指的葡萄酒及烈酒营运商RemyCointreau，乃自王朝成立以来的第二大股东，王朝秉承了RemyCointreau的优良酿酒传统及先进技术，由种植葡萄、采收以至每一个酿酒步骤，均以品 质为先，对整个生产过程实施严谨的品质控制，以确保本公司产品保持高水平的产品质量。本公司分别于一九九六年、二零零零年、二零零二年及二零零六年获颁ISO9002、ISO14001、ISO9001：2000证书及HACCP验证证书，足证本公司对产品质量的坚持，得到外界充分的认同。 王朝拥有多元化的产品组合，以迎合不同的消费檔次及消费者的口味与喜好。本公司目前制造及销售超过100种葡萄酒产品，产品可分为红葡萄酒、白葡萄酒、起泡葡萄酒、冰酒以及白兰地五大类别。 王朝于二零零五年一月二十六日在香港联合交易所有限公司（“联交所”）主板成功上市，股份代号00828。在本公司主要股东天津食品集团有限公司及RemyCointreau的鼎力支持下，王朝持续为不同类型的消费者提供物超所值的优质葡萄酒。今后，王朝将继续改良设备，不断加强市场 推广，充分把握中国葡萄酒市场迅猛增长的潜力，为全体利益相关人士的未来福祉而奋斗，重建王朝盛世。 二零二二年年报2 财务摘要 二零二二年 二零二一年 变动 千港元 千港元 来自客户合同的收入 241,363 305,950 -21% 毛利 92,353 121,931 -24% 本公司所有者应占溢利 16,333 32,811 -50% 二零二二年 二零二一年 变动百分点 毛利率 38% 40% -2% 3王朝酒业集团有限公司 企业资料 董事会 执行董事 万守朋先生（^）何崇富先生黄满友先生（&） 非执行董事 HERIARD-DUBREUILFrancois先生王正中先生（&） ROBERTLuc先生 独立非执行董事张国旺博士（#）（&）（^）杨鼎立先生（#）（&）（^）孙如暐先生（#）（&）（^） #审核委员会成员 &薪酬委员会成员 ^提名委员会成员 公司秘书 何耀森先生 授权代表黄满友先生何耀森先生 法律顾问 香港 高盖茨律师事务所 开曼群岛 ConyersDill&Pearman,Cayman 中华人民共和国 广东华商（天津）律师事务所 核数师 罗兵咸永道会计师事务所 执业会计师 注册公众利益实体核数师 注册办事处 CricketSquareHutchinsDrive P.O.Box2681 GrandCaymanKY1-1111CaymanIslands 主要营业地点香港办事处香港 湾仔轩尼诗道139号中国海外大厦 16楼E及F室 天津办事处 中国天津市 北辰区津围公路29号 股份过户登记总处 CodanTrustCompany（Cayman）Limited CricketSquareHutchinsDrive P.O.Box2681 GrandCaymanKY1-1111CaymanIslands 香港股份过户登记分处卓佳证券登记有限公司香港 夏悫道16号 远东金融中心17楼 二零二二年年报4 企业资料 主要往来银行 招商银行 中国光大银行中国工商银行中国银行 投资者关系顾问 纵横财经公关顾问（中国）有限公司 公司网站 http://www.dynasty-wines.com https://mall.jd.com/index-11805161.html （王朝葡萄酒旗舰店－京东）（中国） https://m.tb.cn/h.UtCbPqm （王朝葡萄酒旗舰店－天猫）（中国） 拼多多（中国）https://www.dynasty-winesshop.com（香港） 在线销售网站 股份资料 上市日期二零零五年一月二十六日 股份简称王朝酒业 面值0.1港元 已发行股份数目截至二零二二年十二月三十一日 1,248,200,000股股份 每手买卖单位2,000股股份 股份代号 香港联合交易所有限公司00828 路透社0828.HK 彭博828:HK 财政年度结算日 十二月三十一日 5王朝酒业集团有限公司 企业架构 于二零二二年十二月三十一日 天津食品集团 44.70% 人头马亚太 26.96% 其他及独立股东 28.34% 宏志 100% 王朝酒业 （亚太） 100% 开颜东方 100% 浩天 100% 王朝酿酒 天津王朝 天阳御马 100% 100% 上海王朝 100% 60%25% 天阳销售 100% 玉皇王朝（新疆）王朝（宁夏）天津王朝国际 65% 100% 100% 100% 二零二二年年报6 管理层讨论及分析 概览 截至二零二二年十二月三十一日止年度，王朝酒业集团有限公司（“本公司”）及其附属公司（统称 “本集团”）的收入减少21%至241,400,000港元（二零二一年–306,000,000港元），而本公司所有者 应占本集团溢利减少至16,300,000港元（二零二一年–32,800,000港元）。 根据年内已发行股份加权平均数1,248,000,000股（二零二一年–1,248,000,000股）计算，每股本公司股份（“股份”）盈利为每股1.31港仙（二零二一年－每股2.63港仙）。截至二零二二年十二月三十一日止年度并无潜在摊薄股份。 二零二二年归属于本公司所有者之溢利减少主要是由于本集团于本年度内收入减少导致毛利下跌所致。收入下跌乃主要由于i）中华人民共和国（“中国”）各地城市新型冠状病毒（“COVID”）疫情再度反覆导致各地对消费场所实施管控及封控措施；及ii）COVID疫情对二零二二年消费意欲产 生负面影响所致。 业务回顾 销售分析 A)分销 截至二零二二年十二月三十一日止年度，收入减少主要由于： (a)中国各地城市COVID疫情再度反覆导致各地对消费场所实施管控及封控措施，分销酒类产品随消费场景而减少；及 (b)COVID疫情加上经济下行对消费意欲产生负面影响。 年内，本集团继续实施营销改革，以及落实产品和渠道策略。随着管控和封控措施放宽后，本集团将继续推进其营销活动，展示店铺、举办品酒活动及组织工厂参观，持续推进终端建设工作。本集团于二零二二年二月、六月及十一月举行了招商品鉴会，期间大力推广其全系列的最新产品组合，获得市场的积极反应。 本集团积极求新，聚焦“5+4+N产品战略”，其中“N”代表集团推出N项需求定制，不断开拓创新产品，以满足中国不同类型消费群体的多元化需求。年内，本集团推行另一轮产品升级，通过二零二二年产品升级推出更便捷品尝以及更年轻化的新品，该产品升级也顺应了支持国潮风货品的趋势，旨在激发品牌活力，加强面向年轻消费者的产品布局，并巩固王朝作为国产葡萄酒代表的品牌形象。 7王朝酒业集团有限公司 管理层讨论及分析 本集团以“王朝”品牌产销超过100种葡萄酒产品，迎合中国葡萄酒市场大众市场分部不同消费者群的各项需求和喜好。年内，本集团推出中高端新品－王朝壬寅虎年生肖纪念干红葡萄酒，将高端品质与中国生肖文化相融合，引领“国潮风”，并针对区域客户推出“星耀”及“年华”系列。 针对年轻消费者的入门级价位产品“怡色”系列葡萄酒去年推出后反应热烈，年内为该系列增加了礼盒版包装，为亲朋好友聚会及佳节喜庆提供最佳送礼选择。“怡色”即饮系列设计原意为方便和配搭火锅、融合菜式、私房菜等年轻一代喜欢的菜式，因此深受年轻人喜爱。加上结合社交媒体平台小红书app、快手app、抖音app、微博等新媒体营销，该系列曾成功晋身为网络上的爆红产品。 年内，本集团也推出小容量的373毫升及180毫升王朝老干红葡萄酒及半干白葡萄酒，以创新小瓶装设计打入年轻消费者市场。相比本集团传统葡萄酒的750毫升容量，新容量采用螺旋盖设计，提供更加便捷的品尝途径，更适合现在年轻一代“随时随地即兴喝葡萄酒”的生活方式。180毫升系列以一盒六瓶的包装亮相，为年轻一代聚会提供除畅饮啤酒外的另一选择。此外，373毫升容量，通过与在线到线下“O2O”平台结合，消费者扫描二维码后即可获得奖赏，既能推广消费者与品牌的互动，又能把实惠和惊喜优惠直接带给消费者，把本集团产品推广给更广泛的消费者人群。 本集团亦举办新品品鉴及商务博览会，并于二零二二年十一月在成都参加第106及107届全国糖酒商品展览会，期间本集团积极推广涵盖所有产品线的最新产品组合。该等活动得到经销商的热烈反响。 此外，本集团亦透过于中国的现有分销网络，销售主要进口自法国酒庄葡萄酒及其他外国品牌葡萄酒，以带入传统“旧世界”及“新世界”品种，迎合偏爱外国高檔葡萄酒口味消费者。 本集团相信，随着中期消费者的财富及可支配收入提升以及国潮风的崛起，王朝国产葡萄酒产品的需求量会稳步增加。 二零二二年年报8 管理层讨论及分析 B)网上销售 于年内，本集团的电商团队于传统电商平台开始内部自营在线商店销售产品，例如京东商城、天猫商城及拼多多，以及通过新零售平台（包括微博、小红书app、快手app及抖音app）全面创新品牌、品类、业务体系、流程和模式，从而取代与经销商的合作。该等努力将促进本集团的自主品牌传播，使其可继续获得主流消费群体和圈子的关注，并提高本集团面向年轻消费者的产品的有效市场渗透率。同时，电商团队积极培养电商直播人才，以进一步扩大其销售渠道及创建新客户群。 本集团策略性地计划并继续为改善网上销售渠道投入资源，优化在线商店界面，以捕捉中国客户消费行为的变化。年内，除现有电商平台特供产品之外，本集团亦不断为直播等新兴营销渠道开发。为加强品牌知名度，本集团已推出“国潮风”系列，以其中文名称“王朝”为名，以凸显其作为国产葡萄酒品牌的地位，同时吸引喜爱国风的主流电商消费者。本集团通过电商渠道推广该系列酒品，除主流电商平台外，通过直播或视频等辅助宣传手段，竭力开拓新零售渠道。本集团相信在线平台不仅是本集团与消费者之间的企业对客户交易平台，亦是品牌新增的市场推广及宣传渠道。因此，在线平台应可提升本集团的整体业务潜力。 研究及技术 本集团专注于保持高标准研究及技术，其对于本公司持续发展至关重要。本集团国家级技术中心的博士后工作站乃为研究特色玫瑰香酵母的筛选而设立，藉以酿造更醇厚可口的葡萄酒。中心亦成立了酿酒和品酒工作室，其至今已开展多轮葡萄酒介绍和品鉴活动，涵盖花果酒、起泡酒、白葡萄酒、红葡萄酒和白兰地。该等活动进一步拓宽了工作室员工的专业素养，使王朝员工对葡萄酒产品有了更深入的了解，从而提高其技术和新产品开发能力。于二零二一年十月开幕的国家级技术中心新址将进一步推动本集团新产品、新酿酒工艺的研发。 9王朝酒业集团有限公司 管理层讨论及分析 葡萄或葡萄汁供应 生产优质葡萄酒主要取决于充足而优质的葡萄或葡萄汁的供应。目前，本集团有十多个长期的主要葡萄汁供应商，主要位于天津、河北、宁夏及新疆等地区。本集团优先处理如何确保本集团拥有可靠的优质葡萄及葡萄汁供应以应对本集团业务增长带来的生产需要，因此，本集团继续与种植葡萄的业务伙伴积极合作，致力扩展现有葡萄园与提高规模经济效益，以及于葡萄园配备先进技术以保证质量。对于超级和极为优质葡萄酒，通过限制产量从而提供更高质量的葡萄和葡萄汁。至于优化供应网络，本集团亦一直物色符合质量标准的新供应商，并于下达订单前由本集团对葡萄汁进行测试，该等程序保证本集团获得优质葡萄及葡萄汁供应，亦尽量减低因收成不理想而中断生产的影响。 继与本公司控股股东天津食品集团有限公司（“天津食品”）签署采购框架协议后直至二零二二年底届满，从天津食品采购葡萄及葡萄汁（包括原酒），不仅可以保持葡萄及葡萄汁（包括原酒）的质量稳定，亦可缩短本集团的交货时间以及运输及仓储
