明源云2022年度报告

股份代号 HK.0909 明源云集团控股有限公司 MINGYUANCLOUDGROUPHOLDINGSLIMITED (于开曼群岛注册成立的有限公司) 2022年报 深耕数字科技·助力产业升级 目录 2 公司资料 4 财务摘要 6 主席报告 8 管理层讨论及分析 34 董事及高级管理层 41 董事会报告 82 企业管治报告 102 独立核数师报告 110 综合全面收益表 112 综合财务状况表 114 综合权益变动表 116 综合现金流量表 118 综合财务报表附注 226 释义 229 技术词汇 董事会 执行董事 高宇先生（主席） 姜海洋先生（行政总裁）陈晓晖先生（副总裁） 蒋科阳先生（自二零二三年三月二十八日起辞任） 非执行董事 梁国智先生 易飞凡先生（自二零二三年三月二十八日起辞任） 独立非执行董事 童娜琼女士（自二零二二年九月二十六日起获委任）李汉辉先生 赵亮先生 曾静女士（自二零二二年九月二十六日起辞任） 审计委员会 童娜琼女士（主席）李汉辉先生 赵亮先生 曾静女士（自二零二二年九月二十六日起辞任） 薪酬委员会 李汉辉先生（主席）高宇先生 赵亮先生 提名委员会 高宇先生（主席）童娜琼女士 赵亮先生 曾静女士（自二零二二年九月二十六日起辞任） 注册办事处 CricketSquare,HutchinsDrive P.O.Box2681,GrandCaymanKY1-1111CaymanIslands 总部及中国主要营业地点 中国 深圳市南山区 粤海街道高新区社区高新南十道16号金地威新中心 A座801 香港主要营业地点 香港铜锣湾 希慎道33号 利园一期19楼1901室 股份过户登记总处 ConyersTrustCompany(Cayman)LimitedCricketSquare HutchinsDrive P.O.Box2681 GrandCaymanKY1-1111CaymanIslands 2 明源云集团控股有限公司2022年度报告 公司资料 香港证券登记处 香港中央证券登记有限公司香港 湾仔 皇后大道东183号合和中心17楼1712-1716号铺 独立核数师 罗兵咸永道会计师事务所 注册会计师及注册公众利益实体核数师香港中环 太子大厦22楼 香港法律顾问 达维律师事务所香港 遮打道3A号 香港会所大厦10楼 合规顾问 迈时资本有限公司香港湾仔 港湾道25号海港中心 19楼08室 授权代表 高宇先生 蒋科阳先生（自二零二三年三月二十八日起辞任）叶俊文先生（自二零二三年三月二十八日起获委任） 联席公司秘书 蒋科阳先生（自二零二三年三月二十八日起辞任）叶俊文先生（自二零二三年三月二十八日起获委任）司徒嘉怡女士 主要往来银行 招商银行股份有限公司高新园支行 中国深圳市南山区 高新技术产业园区高新南七道 德维森大厦首层 中国民生银行股份有限公司深圳宝安支行 中国深圳市 宝安区宝城三区建安一路33号 平安银行股份有限公司深圳高新技术区支行中国 深圳市南山区 高新技术产业园区南区西－1栋 综合服务楼二楼 股份代号 909 公司网站 www.mingyuanyun.com 3 明源云集团控股有限公司2022年度报告 截至十二月三十一日止年度 二零二二年二零二一年二零二零年二零一九年二零一八年 收入 1,816,357 2,184,490 1,705,276 1,263,969 912,795 毛利润 1,479,328 1,751,129 1,339,722 994,569 735,680 营运（亏损）╱利润 (1,265,677) (626,771) 326,456 244,091 180,299 所得税前（亏损）╱利润 (1,168,666) (503,554) (650,086) 242,378 178,392 本年度（亏损）╱利润 (1,159,212) (495,918) (668,200) 231,649 163,034 经调整EBITDA (619,643) 233,060 422,278 276,674 201,488 经调整净（亏损）╱利润 (626,954) 307,234 382,690 235,920 163,034 （人民币千元） 截至十二月三十一日止年度 二零二二年二零二一年二零二零年二零一九年二零一八年 资产非流动资产 1,013,320 659,098 262,330 246,200 236,784 流动资产 5,170,847 6,313,699 7,209,836 988,488 549,958 资产总额 6,184,167 6,972,797 7,472,166 1,234,688 786,742 负债非流动负债 208,984 94,170 59,276 49,085 48,934 流动负债 880,730 948,451 843,354 914,651 439,811 负债总额 1,089,714 1,042,621 902,630 963,736 488,745 权益本公司拥有者应占权益 5,102,750 5,933,331 6,538,793 266,485 302,556 非控股权益 (8,297) (3,155) 30,743 4,467 (4,559) 权益总额 5,094,453 5,930,176 6,569,536 270,952 297,997 权益和负债总额 6,184,167 6,972,797 7,472,166 1,234,688 786,742 （人民币千元） 4 明源云集团控股有限公司2022年度报告 财务摘要 整体财务数据 收入于二零二二年达约人民币1,816.4百万元，同比下降约16.9%。 经调整净亏损于二零二二年达约人民币627.0百万元，同比下降约304.1%。 SaaS产品 收入于二零二二年达约人民币1,426.6百万元，同比增长约6.6%，占总收入的78.5%。 ERP解决方案 收入于二零二二年达约人民币389.8百万元，同比下降约54.0%，占总收入的21.5%。 研发投入 研发投入于二零二二年达约人民币816.9百万元，同比增长约27.2%。 5 明源云集团控股有限公司2022年度报告 尊敬的各位股东： 回顾 二零二二年对于多数企业都是极具挑战的一年，受宏观经济、疫情等多重因素的干扰，我们所服务的住宅地产领域遭遇了前所未有的危机，市场规模大幅下滑，房地产开发商的经营面临严峻挑战。 行业新形势下，公司积极调整运营策略，一方面加快拓展以国企为主导的产业╱基建等市场，推出各类新产品与解决方案；另一方面降本提效，推进组织及人才结构优化。多项举措使得公司全年营收下滑幅度明显低于下游行业规模下滑幅度，展现出较强的业务韧性。然而剧烈的市场环境变化还是对公司的业绩造成一定的负面冲击，在此向各位投资人表示诚挚的歉意。 主席 高宇 展望 二零二三年，随着宏观经济复苏，住宅地产市场正持续回暖。产业和基建领域的投资依然保持稳定增长，是中国经济增长的重要动能；同时，中国不动产市场已步入存量和增量齐头并进的阶段，政府在过去三年加速推动公募REITS落地，让更多业态的存量资产纳入REITS范畴；二零二二年有关国有资产盘清盘活的相关政策密集出台，各级国企目前持有约人民币300万亿的存量资产，对于资产管理数字化需求非常旺盛；此外，《数字中国建设整体布局规划》等文件将加速推进企业自主可控的数字化建设，预计将带来大量升级、改造方面的数字化需求。 6 明源云集团控股有限公司2022年度报告 主席报告 围绕上述不动产数字化领域的变化，公司将在三个方向加速战略升级。 1、目标市场的升级，从住宅地产为主，升级为包括住宅、产业和基建在内的整个不动产市场。从增量开发为主，升级为增量开发和存量运营╱服务市场并举，实现对整个不动产生态链数字化领域的全面覆盖。 2、产品升级，从服务住宅开发商的ERP解决方案和SaaS产品升级为围绕不动产核心领域的三大产品线，包括客户关系管理、项目建设、资产管理&运营，更好地支撑公司目标市场的全面升级。 3、技术升级，重点加速天际PaaS平台适配数字技术创新体系，更好地服务国企客户，加速天际商业化进程。 中国拥有高达数十万亿的不动产市场，未来衍生出的数字化改造空间巨大。秉持长期主义，静候时间的回报，这是我们一直坚信的经营理念和长期策略。 致谢 本人谨代表董事会，感谢一直信任和支持公司发展的所有投资人和客户，也感谢公司管理团队和每位同事过去一年的付出和努力。虽然业绩受到较大影响，但公司的现金储备充沛，资产质量良好，客户基础坚实，经营基本面依然非常健康。结合最新的战略部署，相信公司会重新回到良性增长╱持续盈利的健康发展轨道，所有明源人也将继续坚持合伙奋斗、持续创新，为股东创造长期价值，成为不动产生态链数字化最值得信赖的伙伴。 主席 高宇 二零二三年三月二十八日 成为不动产生态链数字化最值得信赖的伙伴 7 明源云集团控股有限公司2022年度报告 业务回顾及展望 一、行业回顾 二零二二年，住宅地产市场经历艰难时刻，受经济和疫情等多因素影响，行业指标出现明显下滑，据国家统计局数据显示，二零二二年全国房地产开发投资额为人民币13.3万亿元，同比下降10.0%；全国商品房销售额为人民币13.3万亿元，同比下降26.7%，供需双方信心遭到冲击，公司部分业务也受到严重影响。 为稳定市场，中国政府自二零二二年二季度推出各项救市政策，从七月份提出的“保交楼”举措，到九月底的房贷财税支持，再到十一月份“金融16条”及信贷、股权、债券融资“三支箭”，监管层对房地产企业的态度发生根本性转变，从“救项目”转换至“救项目与救企业并存”，各地政府针对住宅需求端的刺激政策也逐步实施。在新的政策刺激下，市场有望恢复至更加平稳的发展状态，公司与住宅相关的业务线预计也会随着市场供需改善而逐步回暖。 二、业务回顾 1.产品与服务 我们专注为不动产生态链上各主要参与者提供企业级SaaS产品和ERP解决方案，帮助不动产开发╱运营╱服务商通过数字化升级更好地实现业务目标。凭藉天际PaaS平台强大的可扩展性、可连接性及与软件解决方案的集成，我们的SaaS产品及ERP解决方案可以使客户在企业内部及与业务合作伙伴更高效智能地经营业务。 面对二零二二年行业下行的不利影响，公司将资源投入至确定性更高的客群与市场。从客群维度看，公司经营重心转向国企开发商与地方城投城建类企业，国企客户全年收入占比达到40.3%。从市场维度看，公司加快拓展产业与基建开发╱运营╱服务数字化市场，降低对住宅市场的依赖，并取得一定成效。 8 明源云集团控股有限公司2022年度报告 1.1SaaS产品 二零二二年，公司SaaS产品取得持续性的增长，产品收入为人民币1,426.6百万元，同比增长6.6%（二零二一年同期：人民币1,337.7百万元），占总收入的比例为78.5%。 (1)云客 二零二二年，行业下行致使市场需求缩量，住宅开发商更加关注项目去化能力。云客在原有解决方案的基础上，进一步推出MA自动营销引擎、SCN全民营销系统、万店同盟大数据拓客系统，视频流渠道风控、案场智能工牌3.0等新功能模块，帮助开发商进一步提升获客能力和成交转化率，同时提高云客的单售楼处客单价水平。此外，云客将VR、AI及数据分析技术运用至产业园区招商场景中，相继推出大数据招商、AI智能门户等功能模块，助推园区公开招商，不断提升招商效率与效益。 二零二二年，国内配备云客的售楼处数量为12,278个，同比下滑约26.0%（二零二一年同期：约为16,600个）。年度单售楼处客单价为人民币7.44万元╱个，同比提升20.4%（二零二一年同期：人民币6.18万元╱个）。年度客户账户留存率为82.0%（二零二一年同期：88.0%）。 (2)云链 云链为开发商提供品质控制流程标准化产品，协助建筑工地严守质量底线。二零二二