贵金属日评：1月新增非农就业人数远超预期，关注欧元区12月零售销售情况

贵金属日评20230206：1月新增非农就业人数远超预期， 关注欧元区12月零售销售情况 交易日期2023-02-032023-02-022023-01-30较昨日变化较上周变化 收盘价419.34424.86422.68-5.52 持仓量 期货活跃合约成交量155328.00109719.0052184.0045,609.00103,144.00 170202.00178222.00173023.008,020.002,821.00 上海黄金库存(千克）3312.003312.003312.000.000.00 （元/克）收盘价419.01425.52422.166.51.15 现货沪金T+D成交量18530.0014424.0011050.004,106.007,480.00 持仓量127704.00 131058.00 129532.003,354.001,828.00 价差（近月与远月）近月连续-远月活跃-0.48-1.060.960.580.48 基差（现货与期货）现货价格-期货价格-0.330.660.52660-0.19 收盘价5197.005305.005243.00108.0046.00 期货活跃合约 成交量 1274557.00 864671.00243401.00409,886.001,031,156.00 持仓量506779.00510715.00465016.003,936.0041,763.00 上海白银 库存（千克）2173900.002176504.00 2180899.00 -2,604.00-6,999.00 （元/克） 收盘价 现货沪银T+D成交量 5170.005275.005200.00 817444.00 523,058.00 持仓量 1021684.00 498626.00204,240.00 3196580.003180176.003446042.0016,404.00249,462.00 价差（近月与远月）近月连续-远月活跃30.0035.00-35.005.005.00 基差（现货与期货）现货价格-期货价格-27.0030.00-43.003.0016.00 交易日期2023-02-032023-02-022023-01-27较昨日变化较上周变化 收盘价1877.701927.101927.6049.4049.90 成交量 国际黄金 （美元/蛊司） COMEX期货活跃合约 伦敦黄金现货 296669.00242931.00149114.0053,738.00147,555.00 392499.00398992.0070417.006,493.00322,082.00 库存（金衡蛊司）22217232.6522218743.7522313251.281,511.0996,018.62 1921.651923.0546.3047.70 基金持仓量SPDR黄金ETF持有量920.24920.24918.500.00 Share黄金ETF持有量453.14453.14 452.41 0.000.73 价差（近月与远月）近月连续-远月活跃-11.80 -14.60 1.402.80-13.20 基差（现货与期货）现货价格-期货价格-2.35-5.45-4.553.102.20 COMEX期货活跃合约 我兴 持仓量 22.4023.5523.73-1.15-1.33 106640.00107525.0064466.00885.0042,174.00 105863.00105278.00108386.00585.00 伦敦白银现货伦敦银现23.49 国际白银库存（金衡蛊司）292926881.14292767004.691,914,832.96159,876.46 24.4423.73-0.950.24 基金持仓量 （美元/蛊司） 美国iShare白银ETF持有量14820.7214815.0014935.695.72-114.97 加章大PSLV白银ETF持有量 5304.095304.09 价差（近月与远月）近月连续-远月活跃0.030.910.19 -0.95 0.22 基差（现货与期货）现货价格-期货价格1.100.890.000.211.10 上海期金/上海期银80.6980.0980.620.600.07 黄金与白银价格比值海金现/上海银现81.0580.6781.180.380.14 纽约期金/纽约期银83.8481.8581.25 伦敦金现/伦敦银现79.8478.6481.06 2:00 2.60 1.191.22 INE原油（元/桶）531.90534.20563.90-2.3032:00 ICE布油（美元/桶）79.8282.1086.21-2.28-0.39 NYMEX原油（美元/桶）73.2376.0079.38-2.776.15 主要大宗商品上海期铜（元/吨）68890.0069060.0069330.00-170.00 -40.00 LME现铜（美元/吨）8925.509033.509196.50-108.00-271.00 上海螺纹钢（元/吨）4055.004042.004201.0013.00-146.00 连铁矿石（元/吨）853.50841.50873.5012.0020.00 上海银行间同业拆放利率SHIBOR隔夜1.261.64 1.41 0.370.15 上海银行间同业拆放利率SHIBOR一年2.592.582.580.010.01 主要国家利率美国10年期国债名义收益率3.53003.40003.52000.130.01 宏观经济美国10年期国债TIPS收益率1.31001.18001.19000.130.12 美国10年期国债损益平衡通胀率2.22002.22002.3300 0.00 -0.11 美元兑人民市中间价 102.9959101.7478101.92201.251.07 主要国家汇率6.73826.71306.76260.030.02 欧元兑人民币中间价7.34977.39357.3517 -0.04 0.00 上证指数3,263.40593,285.67053,269.318022.265.91 标普5004,136.48004,179.76004,070.560043.2865.92 英国富时1007,901.80007,820.16007,765.150081.64136.65 主要股票指数法国CAC407,233.94007,166.27007,097.210067.67136.73 德国DAX15,462.640015,515.550015,150.030052.91312.61 日经22527,509.460027,402.050027,382.5600107.41126.90 韩国综合指数2,480.40002,469.92002,484.020010.48-3.62 美国1月就业岗位猛增51.7万个为六个月以来最多，且且失业率降至3.4%，创逾53年半以来最低； 黄金旧金山联邦储备银行总裁戴利周五表示大多数美联储决策者在截至12月时认为最终需要5.1%的政策利率； 4.日经新闻周一早间援引不具名的政府和执政党消息人士报道，日本政府已经就央行副总裁雨宫正佳接替黑田东彦担任央行总裁一事征求了 资讯意见； 5.斯洛伐克央行总裁卡日米尔和立陶宛央行总裁西姆库斯表示，在欧洲央行已发出3月升息的信号后，很可能在5月再次升息； 6.英国央行首席经济学家皮尔周五表示，英国央行正在按照去年9月计划的时间表缩减其在量化宽松期间持有的英国公债，并有可能在未来数 白银 年继续出售这些债券；7.在被问及下一任央行总裁是否应该维持超宽松的货币政策时，日本内阁官房副长官木原诚二周日强调需要实现一个通胀稳定和可持续上升的经济。 美联储2月加息25个基点符合市场预期，鲍威尔表态承认消费端通胀已经有所缓和但仍处高位（商品价格因供应链压力缓解而通胀预期下降， 黄金 认下降趋势），美联储正在讨论再加息几次后暂停加息，而没有探素暂停加息后再重启加息的可能性。彭博社解读认为美联储或将于3月和5 英国央行2月加息50个基点符合市场预期，并预计英国经济2023年萎缩0.5%和2024年萎缩0.25%，在利率前瞻指引中放弃了在必要时将做出 小结基点并评估后续加息路径 ，拉加德表示3月亦将加息 而2022年12月行长拉加德称2023年将有3次加息50个基点，使市场预期欧洲央行加息周期或将很快结束，但 美国1月新增非农就业人数为51.7万远高于预期和前值，劳动参与率为62.4%高于预期和前值，失业率为3.4%低于预期和前值，平均时薪同比 增速为4.4%低于预期和前值，叠加1月ISM非制造业PMI为55.2高于预期和前值，，使CME利率期货预期美联储加息终点利率升至5%以上，即3月 白银和5月或分别加息25个基点，美元指数震荡偏强而令贵金属价格承压。 因此，预计责金属价格或宽幅震荡偏弱，关注伦敦金1830-1840附近支撑位，建议投资者短线轻仓逢高试空主力合约。 免责声明：本报告分析及建议所依据的信息均来源于公开资料，本公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所依据的信息和建议不会发生任何变化。我们已力求报告内容的客观、公正，但文中的观点、结论和建议仅供参考，不构成任何投资建议。投资者依据本报告提供的信息进行期货投资所造成的一切后果，本公司概不负责。本报告版权仅为本公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制和发布。如引用、刊发，需注明出处为宏源期货，且不得对本报告进行有悸原意的引用、删节和修改。风险提示：期市有风险，投资需谨慎！ 曾德谦（F3021262，Z0013703），联系电话：010-82293558