ESG与绿色金融（双月刊）

北京绿色金融与可持续发展研究院ESG投资研究中心 INSTITUTEOFFINANCEANDSUSTAINABILITY ESGInvestmentResearchCenter ESG与绿色金融（双月刊） ESGandGreenFinanceElectronicJournal 2022年9-10月刊 北京绿色金融与可持续发展研究院（北京绿金院）是一家注册于北京的非营利研究机构。我们聚焦ESG投融资、低碳与能源转型、自然资�、绿色科技与建筑投融资等领域，致力于为中国与全球绿色金融与可持续发展提供政策、市场与产品的研究，并推动绿色金融的国际合作。北京绿金院旨在发展成为具有国际影响力的智库，为改善全球环境与应对气候变化做出实质贡献。 ESG投资研究中心致力于研究和推广ESG理念、方法和工具，持续开展绿色ESG政策研究及标准建设，支持绿色金融地方试点及改革创新工作，协助基金、银行和保险机构提升绿色ESG专业能力、开发ESG产品和分析工具，搭建ESG投资者网络，提供ESG方法和工具的交流与推广平台，为政府部门、金融机构、企业主体等绿色、可持续发展需求提供专业化的研究与智力支持。 版权声明 �期刊版权归北京绿色金融与可持续发展研究院（北京绿金院）所有。�期刊用于在特定领域的研究与交流，未经北京绿金院授权，请勿转载、摘编或以其他方式使用其内容。如引用期刊内容，应清晰注明来源。如有内容或合作等问题，请通过如下电邮联系我们：info@ifs.net.cn CopyrightPolicy ThecopyrightofthisreportbelongstotheInstituteofFinanceandSustainability(IFS).Thisreportisintendedforresearchandknowledgesharingonly.Anyredistribution,reproductionoruseinanyotherformofanypartorallofitscontentwithouttheauthorizationoftheIFSisprohibited.Pleaseclearlyattributethesourcewhenquotingfromthispublication.Foranyinquiriesregardingitscontentorpotentialcollaborationopportunities,pleasecontactusatinfo@ifs.net.cn. CONTENTS 目录 编辑：李依依 一、专家观点 1.马骏：共同绿色分类目录加速大湾区绿色金融发展 2.G20财长和央行行长会议批准《2022年G20可持续金融报告》 3.绿金委环境信息披露工作组课题终期评审会线上召开 二、重要议题 议题一：金融科技赋能ESG投资 1.金融科技赋能ESG投资：案例、趋势与展望 议题二：转型金融研究 1.转型金融探索与实践——以湖州市转型金融目录及实践为例 2.转型基金案例研究 议题三：国内外银行绿色化转型与可持续发展研究 1.国际商业银行绿色与可持续发展案例研究— —政策制度体系篇 2.商业银行助力产业低碳转型升级——以湖州银行为例 三、政策动态四、业界实践 01马骏：共同绿色分类目录加速大湾区绿色金融发展 2022粤港澳大湾区绿色金融联盟暨香港绿色金融协会论坛22日在香港举行，香港绿色金融协会主席马骏就绿色金融发展的相关问题在会间接受新华财经记者专访。 马骏表示，今年香港绿色金融协会作为大湾区绿色金融联盟的轮值主席单位，接下来的工作重点是协调大湾区现有机制和区内各地政府间的资源。因为很多绿色金融项目涉及跨境，而跨境标准互认是最典型的问题，需要相关金融监管部门共同参与解决。 �次论坛上讨论比较多的话题是共同绿色分类目录（CommonGroundTaxonomy，简称CGT）。马骏表示，CGT是中国和欧盟共同牵头，用两年时间编制的一套可持续金融共同分类目录，可以为解决绿色金融标准互认问题提供基础。“地区间绿色金融的界定标准、评价方法和环境信息披露要求差异会成为绿色金融发展的障碍。如果各地的绿色金融标准不一致，进行跨境投资的主体就可能面临多重认证的额外成�和相关绿色标的不被认可的风险。”马骏说。 “CGT是在欧盟和中国两套绿色分类方法的基础上产生，通过映射和比较分析两者的共性和差异，为绿色金融参与者提供参考标准，这向全球绿色定义标准趋同迈出了重要第一步。”马骏说，CGT的主要使用者是政府部门、公司、财务管理专业人士，应用领域涉及融资和投资活动、监管、披露和政策制定等。 据马骏介绍，以往要在境内外同时发行绿债，需要两套认证，一套证明符合国内标准，另一套证明符合国际标准，而通过CGT贴标可以同时得到境内外 市场的认可，这就降低了认证的成🎧，也能吸引到更多的国际投资者。 在CGT应用方面，马骏说，通过央行和中国金融学会绿色金融专业委员会，已鼓励国内主要金融机构在对外发债时采用CGT，目前正计划通过大湾区绿色金融联盟进行推广，帮助大湾区实体经济企业通过CGT获得国际绿色资�。 在谈到全球各国的减碳计划时，马骏表示，当前有消息称欧洲放弃了碳中和目标，其实这是错误解读。“目前没有国家改变中长期的减碳目标，有的国家♘不过是在短期内为了维护能源安全而做出调整。比如有些地方的煤电设施或者石油开采恢复运行或者增加产量，主要还是想要解决短期能源短缺问题以应对过冬。”马骏说，即便一些国家实现碳中和时出现变数，但总的趋势没有变化，所有绿色可持续金融发展的趋势也没有改变。 马骏介绍，在亚洲，尤其是和中国相关的金融市场都比较认可CGT。斯里兰卡官方宣布的绿色金融标准把CGT作为一个重要的参考，巴基斯坦最大的银行——哈比银行也在CGT基础上做了一个内部的绿色金融标准体系，香港金管局也计划以CGT为核心组成部分打造香港自己的绿色金融界定标准。 今年7月，广东出台了碳达峰行动方案，持续优化绿色金融服务体系，强化大湾区绿色金融领域合作，包括强化绿色金融合作发展、推动粤港澳大湾区绿色金融标准和服务互认共认两方面。马骏认为，未来广东省每年的绿色融资量会达到万亿级别，按照去年的在港融资规模，预计会有一半的量放到香港，这将会有效拉动香港绿色金融市场。 就如何推动香港成为大湾区绿色金融枢纽，马骏认为香港需要在多个方面发力：一是尽快在CGT基础上建立一套比较完整的绿色界定标准体系；二是遵循可持续披露准则委员会的准则，进一步强化披露标准；三是在目前债券类和贷款类产品的基础上，推出更多股权类绿色产品，尤其是支持绿色科技的股权融资；四是加强激励机制，在绿色认证补贴基础上，可以考虑通过绿色基金板块去支持绿色的资管业；五是继续加强绿色金融人才培训。 （来源：新华财经记者：李柏涛） 02G20财长和央行行长会议批准《2022年G20可持续金融报告》 2022年10月13日，二十国集团（G20）轮值主席国印度尼西亚以线上线下结合的方式，在美国华盛顿主持召开今年第四次G20财长和央行行长会议，为11月G20领导人巴厘岛峰会做成果准备，会后发布了主席会议总结。会议主要讨论了全球经济、国际金融架构、可持续金融、金融部门改革、基础设施投资、国际税收等议题。人民银行行长易纲以视频连线方式出席会议。 会议认为，受疫情、通胀、地缘局势以及能源和粮食价格上涨等系列因素影响，全球经济复苏持续放缓，风险进一步上升。各方同意加强政策协调和沟通，提高财政应对措施的灵活性和精准度，加强对绿色和数字等领域的支持，妥善把握货币政策节奏、稳定通胀预期，合作维护金融稳定，防范溢出效应，推动全球经济共同实现强劲复苏。 各方重申支持推动低收入国家经济复苏。会议肯定了落实转借特别提款权的进展，欢迎国际货币基金组织（IMF）韧性与可持续性信托投入运作，为有需要的国家提供长期资金支持。各方重申将继续落实好关于债务处置的共同框架，强调私人债权人和其他官方债权人应以可比方式共同参与债务处置。会议承诺维护以IMF为中心的全球金融安全网，推动在2023年底如期完成IMF第16次份额总检查。 会议一致通过《2022年G20可持续金融报告》，支持G20可持续金融工作组在制定转型金融框架、完善金融机构净零排放承诺、发展可持续金融工具等领域取得的成果。会议欢迎各方在落实《G20可持续金融路线图》上取得的进展，呼吁进一步加强落实，共同促进金融支持绿色低碳转型。 会议强调，要提高全球金融体系应对风险的能力，同意继续通过政策协调和标准落实维护全球金融稳定。各方支持从数据、披露、评估等角度应对气候变化带来的金融风险，欢迎金融稳定理事会在完善加密资产监管协调方面开展的工作， 同意继续推动数字普惠金融在支持经济可持续和包容性发展上发挥积极作用。 易纲在发言中介绍了中国经济形势和货币政策立场，表示中国物价水平基�稳定，人民银行将加大稳健货币政策实施力度，为实体经济提供更有力支持，重点发力支持基础设施建设，支持金融机构发放制造业等重点领域设备更新改造贷款，同时推动“保交楼”专项借款加快落地使用，促进房地产市场平稳健康发展。易纲对G20债务处置共同框架的落实进展表示欢迎，表示中方将继续与各方共同做好落实工作，私人部门债权人应按可比方式参与，并欢迎IMF关于在支付领域建立新的全球公共基础设施、增强国际货币体系韧性的提议。 易纲感谢各方支持人民银行牵头制定G20关于金融支持高碳行业有序转型的政策框架以及《2022年G20可持续金融报告》，期待继续与各方推进G20可持续金融工作。 （来源：中国人民银行） 03绿金委环境信息披露工作组课题终期评审会线上召开 为推进环境信息披露工作领域的研究实践和推广工作，中国金融学会绿色金融专业委员会（以下简称“绿金委”）成立环境信息披露工作组（以下简称“工作组”），由中国工商银行现代金融研究院牵头，37家金融机构、研究机构和相关第三方机构参与。此前工作组已经启动了十个围绕环境信息披露工作领域的重点的议题和课题，其中两个议题为《气候与环境信息披露操作指南》及《环境压力测试标准建设》，其余八个为研究性课题。在研究性课题方面， 工作组经过开题讨论、中期汇报、专家咨询等多个阶段，反复修改完善，在历时5个多月的研究后，形成25万余字的课题成。 2022年6月1日、2日，在绿金委的指导下，工作组召开课题启动会，确立了课题总体研究思路和框架。9月15日，工作组在线上举办绿金委环境信息披露工作组课题中期交流评审会。10月17日，绿金委环境信息披露工作组课题终期评审会在线上顺利召开。 �次会议由绿金委指导，中国工商银行现代金融研究院、北京绿色金融与可持续发展研究院联合主办。会议邀请中国金融学会绿色金融专业委员会主任、北京绿色金融与可持续发展研究院院长、G20可持续金融工作组共同主席马骏、中国工商银行现代金融研究院副院长、绿金委环境信息披露工作组牵头人殷红，兴业银行绿色金融部总经理助理陈亚芹，伦敦大学学院可持续金融和基建转型长聘教授、中国环境科学学会气候投融资专委会常委梁希三位专家对工作组八个研究性课题终期报告进行点评。 中国金融学会绿色金融专业委员会主任、北京绿色金融与可持续发展研究院院长、G20可持续金融工作组共同主席马骏在致辞中充分肯定了工作组的研究成果，并期待工作组在绿金委年会中进行成果展示。马骏同时表示，环境信息披露中的挑战主要来自两方面：一是投融资碳核算计算困难。一些大型企业具备碳核算数据，而大部分中小型企业无法准确提供燃料、电力等数据，从而很难进行准确的碳核算。二是转型金融信息披露的内容更广、要求更高。马骏介绍，在G20可持续金融工作组牵头起草的《G20转型金融框架》中，针对转型金融信息披露原则主要有以下几点：一是接受转型金融投资的企业需要披露完整的转型计划，二是该企业需要披露转型计划落实的进展，三是排放数据的披露（包括范围一和范围二），四是披露关于转型计划治理方面的工作安排，五是披露碳排放和其他指标计量的方法