2022年中国汽车出行产业投融资回顾及展望

2012年-2022年 中国汽车出行产业投融资回顾及展望 2012—2022ChinaPE/VCMarketReviewandProspect onAutomotiveandMobilityIndustry 亿欧智库https://www.iyiou.com/research CopyrightreservedtoEOIntelligence,August,2022 近10年汽车出行产业不断变迁，从投融资市场洞察产业发展变化 从2012年到2022年，汽车出行产业不断变迁，创新技术更迭涌现，新赛道及新玩家纷纷上场，市场格局加速重塑。同时，越来越多的投资者看到机遇，向热门赛道及产业聚集，一级市场投资热度持续高涨。在此背景下，亿欧智库通过追溯中国汽车出行产业近10年的投融资情况，洞悉产业发展趋势及变革规律。从资本市场这样一个产业发展“横截面”的角度，梳理投资行为，希望能够帮助投资者及相关企业，发现行业潜在机遇，共同助力中国汽车出行产业更好的发展。 亿欧智库、亿欧汽车、亿欧数据联合，通过数据积累和行业经验，输出行业洞察及见解 本报告以亿欧智库为主导，联合亿欧汽车及亿欧数据，共同完成基 于统计数据的汽车出行产业近10年一级市场投融资分析。01 亿欧智库通过全球性、前瞻性的趋势洞察，多年来在多领域、连续的进行行业研究，产出大量具有代表性、创新性的产业 亿欧智库 投资方 及企业分析报告。亿欧汽车是亿欧旗下的独立子公司，长期关注 亿欧数据是服务于科技与产业创新的数据引擎，拥有一二级市场上常用的产业研究数据，及亿欧多年媒体和研究业务积累的独家数据。 协同赋能 亿欧数据亿欧汽车 于传统汽车产业链与科技、数字化赋能的创新链相结合的汽车出行产业新领域，输出新观点、产业案例及研究报告。 研究数据范围界定 时间范围：2012年1月1日—2022年6月30日 汽车出行产业在此期间历经动荡，环境、能源、疫情等多种外界因素相互叠加，对产业发展产生了深远的影响。可以说，汽车出行产业近10年的发展与更迭是整个产业百年未有之大变革中的小缩影。以此为研究周期，能够更好的总结产业的整体变化，进而对未来进行预测。 投融资阶段范围：PE/VC（上市前数据） 本报告的投融资数据范围界定在上市前的私募股权市场数据，即一级市场数据，不包含并购及IPO数据。 产业范围：汽车出行产业 经过亿欧智库及亿欧汽车多年行业分析积累，重点聚焦在汽车出行产业的6个一级赛道和21个二级赛道。 备注： 本报告数据全部基于公开、已披露的可查询数据；融资金额未披露部分为亿欧智库估算； 统计范围为中国境内； 不包含非“汽车出行”为主导原因的投融资事件；投资金额转化汇率以2022年6月30日汇率为准。 自动驾驶 场景解决方案自动驾驶核心部件 关键技术服务其他 汽车服务及流通 汽车新零售二手车 汽车金融汽车后市场 智能汽车智能网联智能驾驶智能座舱 车载基础软件 汽车出行 出行科技 飞行汽车两轮共享出行 共享出行车路协同 新能源汽车动力电池氢燃料电池新势力造车 充电补能服务 传统汽车部件其他 传统汽车部件其他 其他车载智能部件其他其他 其他 01汽车出行产业研究背景 1.1近10年中国汽车出行产业整体背景 1.2近10年中国投融资市场整体发展情况 1.3近10年中国汽车出行产业投融资整体背景 目录 CONTENTS 02近10年汽车出行产业投融资情况分析 2.1近10年汽车出行产业投融资概览 2.2一级赛道分析 2.3二级赛道分析 2.4投资轮次分析 2.5投资者分析 2.6上市企业分析 2.7地域分布分析 03汽车出行产业未来投资热点预测 3.1未来产业发展趋势 3.2未来投资者角色发展趋势 3.3未来投资热门赛道预测 汽车出行产业研究背景 01汽车出行产业研究背景02近10年汽车出行产业投融资情况分析03未来投资热点预测 1.1近10年中国汽车出行产业整体背景 1.2近10年中国投融资市场整体发展情况 1.3近10年中国汽车出行产业投融资整体背景 2.1近10年汽车出行产业投融资概览 2.2一级赛道分析 2.3二级赛道分析 2.4投资轮次分析 2.5投资者分析 2.6上市企业分析 2.7地域分布分析 3.1未来产业发展趋势 3.2未来投资者角色发展趋势 3.3未来投资热门赛道预测 2012年—2017年，中国汽车市场快速增长，于2017年达到2887.9万辆的峰值，同时连续多年蝉联世界汽车产销量第一。自2018年开始，中国汽车市场销量经历首次下跌，随之进入调整阶段，往日快速增长的繁华景象不再。2020年，整体汽车销量已降至2531.1万辆。2021年，中国汽车销量以2627.5万辆，同比增长3.8%，结束了2018年以来连续三年的下降趋势。2022年上半年，实现了1205.7万辆的销量。 亿欧智库：近10年中国市场汽车销量（万辆）及年均复合增长率 稳定增长阶段调整阶段 1930.6 2198.4 2349.2 8.38% 2459.8 2802.82887.9 2808.1 -2.19% 2576.92531.12627.5 1205.7 20122013201420152016201720182019202020212022(H1) 在汽车出行市场的近10年变迁中，最为明显的就是燃油车销量的逐年减少。2012年，燃油车销量为1929.3万辆，在经历了平稳增长后，于 2017年达到峰值2810.2万辆，随后开始大幅下降，至2021年销量2275.4万辆，2022年上半年仅为945.7万辆。 另一方面，新能源车在政策的推动下销量大幅上涨。2012年，新能源车还仅有1.3万辆的销量，自2013年开始，增长势头迅猛，甚至一度呈倍 数增长。至2021年，新能源汽车销量已经高达352.1万辆，2022年上半年就实现了260万辆的销量。 亿欧智库：近10年中国燃油汽车销量及增长率政策是新能源车发力的重要影响因素：出于对不可再生能源消耗的担 4.3% 13.9% 6.6%3.6% 13.4% 2.1% 2752.12810.2 2341.7 2426.7 2682.5 2456.3 2394.4 2275.4 1929.3 2196.6 945.7 -4.5%-8.5%-2.4%-5.0% 忧，国家先后出台多项政策，从补贴、减税等多方面，鼓励、促进新能源汽车的推广。加之2020年碳中和更强有力的政策导向，越来越多的企业开始向新能源汽车倾斜。 亿欧智库：中国新能源汽车及相关政策 政策 发布时间 主要内容 关于不属于车船税征收范围的纯电动燃料电池乘用车车型目录（第一批）的公告 2011年12月31日 对新能源车船，免征车船税 节能与新能源汽车产业发展规划(2012—2020)年 2012年6月28日 当前重点推进纯电动汽车和插电式混合动力汽车产业化 关于继续开展新能源汽车推广应用工作的通知 2013年9月13日 颁布新能源汽车国家补贴标准 关于免征新能源汽车车辆购置税的公告 2014年9月1日 对购置的新能源汽车免征车辆购置税 关于调整新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知 2016年12月29日 首次要求纯电动乘用车动力电池系统的质量能量密度的最低值 国务院关于加快建立健全绿色低碳循环发展经济体系的指导意见 2021年2月02日 确保实现碳达峰、碳中和目标 20122013201420152016201720182019202020212022(H1) 316.7%341.3% 157.6% 0.0% 40.6% 53.2%53.3%61.6% -4.0%13.3% 352.1 260.0 125.6120.6 136.7 50.7 77.7 亿欧智库：近10年中国新能源汽车销量及增长率 1.3 1.8 7.5 33.1 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 20212022(H1) 销量（万辆）增长率 过去10年，中国投融资市场自2012年开始经历了前所未有的高速增长，直至2018年达到最高点8568.7亿元。2019年和2020年，经历了资本寒冬、疫情等多重压力，整体投融资金额及事件数量双双急速下跌。2021年投融资金额及事件数量出现回升，整体呈现复苏趋势。 其中，汽车出行产业占据着投融资市场较大比重，整体市场中有近五分之一的资金流向汽车出行产业。 亿欧智库：近10年中国一级市场投融资金额及事件数量 15579 14698 亿欧智库：近10年中国汽车出行产业投融资金额及事件数量占总市场比重 27833323 7137 13261 6449.96327.7 10043 8568.7 4216 3400 4256 7186.2 1813 汽车出行产业投融资 金额8780.9亿，占比17.7%， 数量4476起，占比5.6% 总市场投融资 5474.5 4842.54656.2 金额4.95万亿，80509起 818.8960.8 2454.3 金额(亿元) 事件(起) 1762.2 2012年—2022年间，汽车出行产业共发生投融资事件总金额达8780.9亿元、事件数量4476起。在中国投融资市场整体金额4.95万亿、事件数量8万多起的总量中， 汽车出行产业投融资金额占比17.7%，数量占比5.6%。近五分之一的金额总量占比，表明汽车出行产业在投融资整体市场中仍占据重要地位。 近10年，中国汽车出行产业历经变迁：顶层政策的战略引导，供给端与需求端共同推动产业发展，品牌竞争格局经历了一轮又一轮的洗牌，技术和产品的更新亦层出不穷，同时也受到资本市场的大量关注。如今，轻量化、电动化、智能化、网联化、低碳化等新趋势正逐步重塑汽车出行产业形态，整体来看中国汽车出行市场发展愈发成熟。 亿欧智库：近10年中国汽车出行投融资金额累计及产业大事件盘点 （单位：亿元） 8820 奇瑞捷豹路虎 合资 后市场进入密集投资期 打车APP受到VC广泛青睐 资本广泛关注汽车前瞻类科技公司 瓜子二手车等多家二手车龙头企业获得多笔巨额融资 年度融资金额前20位中，新势力车企占据半壁江山 新势力回港上市热潮滴滴宣布退市 本 资 7350 观致3引起 轰动 ofo在校园上 线共享单车 汽车金融产品层出不穷，汽车+金融+互联网成为资本热点 比亚迪自主研发 IGBT突破国外垄断 五菱宏光MINI爆红 品 产 无人出租商业化落地 5880 广汽、奇瑞合作，自主品牌首结联盟 沃尔沃成都工厂正式开工 BAT纷纷完成后市场布局 滴滴与优步中国合并 BAT全面布局无人驾驶领域 动力电池寡头时代来临，宁德时代上市 ARCFOX、岚图发力高端电动车 比亚迪成为中国首个宣布停产燃油车的车企 牌 品 4410 抵制潮影响，汽车产销双双 二手车市场 各大品 场 市 2940 日系车逆市下滑 突破2000万辆大关 加大扶持力度， 快速增长 牌开展价格战 互联网造 共享出行服务模 式百花齐放 后市场赛道发 展进入寒冬 缺芯、新势力车企单月销量首次 断供破万，蔚来、小鹏均上榜 1470 锂电池材料公司受资本追捧 车开始形成潮流 氢燃料电池成动 力电池新热点 互联网企业纷 纷跨界造车 激光雷达井喷 业 产 式上车 制定动力电池回收利用 新能源汽车免征 新能源补贴 外资股比 新能源汽车补 发布《新能源汽车 制定“碳达 发布《氢能产业发 管理方法 0 购置税 大幅减少 政策逐步放开 贴大幅退坡 产业发展规划 （2021-2035年）》 峰、碳中和”目标 展中长期规划 （2021-2035年）》 策 政 20122013201420152016201720182019202020212022（H1） 近10年汽车出行产业投融资情况分析 01汽车出行产业研究背景02近10年汽车出行产业投