通信行业重大事项点评：国务院同意建立数字经济发展部际联席会议制度，推进数字经济有序发展

事项： 2022年7月25日，国务院办公厅发布《国务院办公厅关于同意建立数字经济发展部际联席会议制度的函》，国务院同意建立由国家发展改革委牵头的数字经济发展部际联席会议制度。 评论： 数字经济发展部际联席会议制度建设联合多部门，探索保障数字经济有序健康发展的改革举措。联席会议成员单位由国家发展改革委、中央网信办、教育部、科技部、工业和信息化部、公安部、民政部、财政部、人力资源社会保障部、住房城乡建设部、交通运输部、农业农村部、商务部、国家卫生健康委、人民银行、国务院国资委、税务总局、市场监管总局、银保监会、证监会等20个部门组成，国家发展改革委为牵头单位。将推动数字经济重大工程和试点示范，加强和地方、行业数字经济协调推进工作机制的沟通联系，协调推进数字经济领域重大政策实施，进一步探索适应数字经济发展的改革举措。 数字经济是以数据资源为关键要素，以现代信息网络为主要载体，以信息通信技术融合应用、全要素数字化转型为重要推动力，此次国务院同意建立由国家发展改革委牵头的数字经济发展部际联席会议制度，将加强数字经济和行业及地方需求结合，进一步推进数字经济领域制度、机制、标准规范等建设。通信作为数字经济时代信息和算力基座，将从“信息&算力基建”和“行业&企业数字转型”方面助力“数字经济”任务顺利实施。 信息&算力基建，信息基建目标为提升有线+无线提升网络覆盖的深度及广度。 一方面要加大5G网络城乡覆盖面，加快光纤网络向“万兆”提速升级；另一方面将大力发展卫星互联网，加速卫星规模组网与地面网络的互补合作和一体化融合。建议关注5G主设备商中兴通讯；运营商中国移动、中国电信、中国联通；光模块/光器件及G-PON相关标的，如中际旭创、新易盛、华工科技、天孚通信等；光纤光缆相关标的，如长飞光纤、中天科技、亨通光电等。算力基建将奠定数字经济发展基石。“东数西算”引导大型、超大型数据中心向枢纽内集聚，形成数据中心集群，发挥规模化、集约化效应，提升整体算力规模和效率。建议关注运营商：中国移动、中国电信、中国联通；具备集群化数据中心运维经验，且后期扩张能力充足的第三方IDC厂商：万国数据、奥飞数据、数据港、光环新网、宝信软件等；数据中心精密温控及电力设备厂商：英维克、科华数据、佳力图等。高速光模块或G-PON相关标的：中际旭创、新易盛、光迅科技、华工科技等；光纤光缆相关标的：长飞光纤、中天科技、亨通光电等、网络设备中兴通讯、紫光股份、星网锐捷、烽火通信等。 行业&企业数字转型：行业数字化转型重点在于工业互联网及物联网终端渗透率提升。工业互联网提升工业企业生产设备数字化水平，重点推荐已实现全自主设计、本地化制造中大型PLC产品的工业软件龙头宝信软件。物联网设备是工业数字化转型的入口，重点推荐实现物联网连接和控制的物联网模组、终端、芯片以及智能控制器板块的优质标的：移远通信、广和通、泰晶科技、和而泰、拓邦股份、移为通信。企业信息化&数字化发展是企业降本增效的重要途径，高度融合的企业通信能够满足灵活办公需求，成为企业数字化转型的加速器，重点推荐企业通信龙头亿联网络。在行业数字化转型的带动下，政企端对于云网的综合解决方案诉求不断提升，建议重点关注网络设备商：紫光股份、星网锐捷。 风险提示：美国对于国内科技企业制裁加重，上游缺货加剧，上游芯片技术发展带来产品技术迭代风险，IDC新建设项目落地不及预期等。