环保及公用事业周报：能源领域深化“放管服”改革，多角度促进新能源发展

行业走势：本周公用事业与环保指数下跌1.57%，上证综指下跌1.63%。其中环保板块中水处理板块下跌1.92%；公用事业板块中火电跌幅较大，下跌3.25%，水电板块有所上涨，上涨0.15%。 本周要点： 1）公用事业观点： 能源领域深化“放管服”改革，多角度促进新能源发展：2022年1月10日，国家能源局印发《能源领域深化“放管服”改革优化营商环境实施意见》，从多角度促进新能源加速发展：1）推动建立以风光水火储为核心的能源多品种协同开发促进机制，完善多能互补项目一体化规划；2）完善市场交易机制，支持分布式发电参与市场交易，推动开展分布式发电就近参与绿电交易，落实相关价格政策；3）要求电网企业做好新能源、分布式能源、新型储能等项目接入电网及电网互联服务，提升消纳能力。同时，政策提出要推行能源领域“证照分离”改革全覆盖，大力推动照后减证和简化审批，进一步推动新能源加速发展。电力板块推荐核电+新能源双轮驱动的【中国核电】，以及在建工程高，海风项目占比较大，短期业绩成长性、确定性兼具的标的【华能国际（A+H）】【上海电力】【三峡能源】【节能风电】。 2）环保事业观点： 各地“十四五”环境规划出台，推动环保治理高质量发展。近日，苏州、上海、沈阳、黄石等地分别发布“十四五”环境规划，对环境质量提出明确目标。国家发展改革委印发《“十四五”重点流域水环境综合治理规划》。《规划》明确到2025年，基本形成较为完善的城镇水污染防治体系，城市生活污水集中收集率力争达到70%以上，基本消除城市黑臭水体。推荐广泛应用于市政水处理、工业污水处理的臭氧发生器龙头企业【国林科技】，同时建议重点关注民用离心泵龙头【凌霄泵业】。 污染防治攻坚战将持续深入。2022年全国生态环境保护会议于近日召开。生态环境部表示，要持续打好“蓝天、碧水、净土”保卫战，包括协同控制PM 2.5和臭氧污染；组织实施2022年城市黑臭水体整治环境保护专项行动；推进农用地土壤污染防治和安全利用。建议重点关注优质土壤修复标的【高能环境】，及进军新能源锂电回收，打开业绩成长空间的【旺能环境】。 市场信息跟踪： 1）碳市场跟踪：本周全国碳市场碳排放配额（CEA）总成交量322.34万吨，周均价49.95元/吨，最高成交价58.50元/吨，最低成交价57.00元/吨，本周五收盘价为57.77元/吨；各地碳交易市场总成交量68.84万吨，平均成交价方面，成交均价最高的广东市场为48.19元/吨，最低福建成交价为4.99元/吨。 2）天然气价格跟踪：全国LNG出厂成交周均价为4989.01元/吨，环比下跌8.31元/吨，跌幅0.17%；其中，接收站出厂周均价5139.38元/吨，环比上涨30.31元/吨，涨幅0.59%；工厂出厂周均价为4838.47元/吨，环比下跌34.16元/吨，跌幅0.70%。 3）煤炭市场价格跟踪：本周煤炭价格略有上升：根据煤炭资源网发布的数据，本周CCI5500综合价格指数为768元/吨。从产地看，本周榆林5800大卡指数862元，周环比涨67元；鄂尔多斯5500大卡指数732，周环比涨82元；大同5500大卡指数770元，周环比涨85元。 投资组合 【中国核电】+【三峡能源】+【上海电力】+【华能国际】+【节能风电】+【国林科技】+【旺能环境】 风险提示：政策推进不及预期，项目投产进度不及预期，动力煤价上涨，水电来水不及预期，电价下调风险。 1.本周核心观点 1.1.能源领域深化“放管服”改革，多角度促进新能源发展 2022年1月10日，国家能源局印发《能源领域深化“放管服”改革优化营商环境实施意见》，从多角度促进新能源加速发展：1）推动建立以风光水火储为核心的能源多品种协同开发促进机制，完善多能互补项目一体化规划；2）完善市场交易机制，支持分布式发电参与市场交易，推动开展分布式发电就近参与绿电交易，落实相关价格政策；3）要求电网企业做好新能源、分布式能源、新型储能等项目接入电网及电网互联服务，提升消纳能力。 同时，政策提出要推行能源领域“证照分离”改革全覆盖，大力推动照后减证和简化审批，进一步推动新能源加速发展。电力板块推荐核电+新能源双轮驱动的【中国核电】，以及在建工程高，海风项目占比较大，短期业绩成长性、确定性兼具的标的【华能国际（A+H）】【上海电力】【三峡能源】【节能风电】。 1.2.各地“十四五”环境规划出台，污染防治攻坚战将持续深入 各地“十四五”环境规划出台，推动环保治理高质量发展。近日，苏州、上海、沈阳、黄石等地分别发布“十四五”环境规划，对环境质量提出明确目标。国家发展改革委印发《“十四五”重点流域水环境综合治理规划》。《规划》明确到2025年，基本形成较为完善的城镇水污染防治体系，城市生活污水集中收集率力争达到70%以上，基本消除城市黑臭水体。 推荐广泛应用于市政水处理、工业污水处理的臭氧发生器龙头企业【国林科技】，同时建议重点关注民用离心泵龙头【凌霄泵业】。 污染防治攻坚战将持续深入。2022年全国生态环境保护会议于近日召开。生态环境部表示，要持续打好“蓝天、碧水、净土”保卫战，包括协同控制PM 2.5和臭氧污染；组织实施2022年城市黑臭水体整治环境保护专项行动；推进农用地土壤污染防治和安全利用。 建议重点关注优质土壤修复标的【高能环境】，及进军新能源锂电回收，打开业绩成长空间的【旺能环境】。 1.3.投资组合 【中国核电】+【三峡能源】+【上海电力】+【华能国际】+【节能风电】+【国林科技】+【旺能环境】 表1：投资组合PE和EPS 2.市场信息跟踪 2.1.碳市场情况跟踪 本周全国碳市场碳排放配额（CEA）总成交量322.34万吨，总成交额1.61亿元。挂牌协议周成交量38.08万吨，周成交额0.22亿元，最高成交价58.50元/吨，最低成交价57.00元/吨，本周五收盘价为57.77元/吨，较上周五上涨0.31%。大宗协议周成交量284.26万吨，周成交额1.39亿元。 截至本周，全国碳市场碳排放配额（CEA）累计成交量1.866亿吨，累计成交额80.69亿元。本周各地碳交易市场总成交量68.84万吨，其中广东碳排放权成交量最高60.02万吨，北京本周无成交量。碳排放平均成交价方面，成交均价最高的广东市场为48.19元/吨，最低福建成交价为4.99元/吨。 图1：本周全国碳交易市场交易情况 图2：本周各地碳交易市场交易情况 2.2.天然气价格跟踪 本周国内LNG均价涨后回落：据卓创资讯发布的数据，本周全国LNG出厂成交周均价为4989.01元/吨，环比下跌8.31元/吨，跌幅0.17%；其中，接收站出厂周均价5139.38元/吨，环比上涨30.31元/吨，涨幅0.59%；工厂出厂周均价为4838.47元/吨，环比下跌34.16元/吨，跌幅0.70%。 2.3.煤炭价格跟踪 本周煤炭价格略有上升：根据煤炭资源网发布的数据，本周CCI5500综合价格指数为768元/吨。从产地看，本周榆林5800大卡指数862元，周环比涨67元；鄂尔多斯5500大卡指数732，周环比涨82元；大同5500大卡指数770元，周环比涨85元。 3.行业要闻 3.1.苏州市“十四五”生态环境保护规划发布 近日，苏州市政府办公室印发苏州市“十四五”生态环境保护规划，展望2035年，广泛形成绿色生产生活方式，碳排放达峰后持续下降，生态环境根本好转，全面实现建成“美丽江苏”标杆城市的远景目标。节约资源和保护环境的空间格局、产业结构、生产方式、生活方式总体形成，绿色低碳发展和应对气候变化能力显著增强；空气质量根本改善，水环境质量全面提升。 信息来源： 3.2.上海市经济和信息化委员会关于印发《上海市节能环保产业发展“十四五”规划》的通知 上海发布《上海市节能环保产业发展“十四五”规划》，要求到2025年，全市节能环保产业年均增长率力争达到8%，规模达到2500亿元以上；聚焦中心城区、浦东新区、宝山、金山等不同区域的不同产业功能，形成“4+X”节能环保产业布局；实现一批自主知识产权的共性技术和关键技术的突破；推进“十百千”工程，重点培育10家节能环保龙头企业，100家核心企业和1000家特色企业。 信 息 来 源 ： 3.3.自治区生态环境厅关于印发《宁夏回族自治区应对气候变化“十四五”规划》的通知 1月5日，宁夏自治区生态环境厅发布《宁夏回族自治区应对气候变化“十四五”规划》的通知，提出大力发展光伏发电。开展太阳能资源精细化评估，优化产业布局，提高资源利用率。重点在红寺堡区、中宁县、宁东基地、盐池县等地规划建设一批百万千瓦级光伏基地。 “十四五”期间，建设1400万千瓦光伏项目。 信息来源： 3.4.国家发改委、国家林草局印发《“十四五”大小兴安岭林区生态保护与经济转型行动方案》 1月10日，国家发展改革委、国家林草局发布关于印发《“十四五”大小兴安岭林区生态保护与经济转型行动方案》的通知，提出到2025年，大小兴安岭林区生态环境质量进一步好转，维护区域生态安全的重要屏障更加稳固，碳汇能力和水平进一步提升，木材资源战略储备能力有所增强，接续替代产业初具规模，优质生态产品供给能力和生态公共服务水平显著增强，基础设施和公共服务设施进一步完善，林区居民收入和社会保障持续提高。 信息来源： 3.5.内蒙古自治区财政厅发布《内蒙古自治区土壤污染防治资金管理办法》 1月10日，内蒙古自治区财政厅发布了《内蒙古自治区土壤污染防治资金管理办法》。 自治区土壤污染防治资金支持范围：（一）土壤污染源头防控；（二）土壤污染风险管控； （三）土壤污染治理修复；（四）土壤污染状况监测、评估、调查；（五）土壤污染防治管理改革创新；（六）土壤污染防治先进技术推广；（七）土壤污染监管能力提升；（八）土壤污染防治工作能力建设；（九）应对突发事件所需的土壤污染防治支出，及其他与土壤环境质量改善密切相关的支出。（十）根据年度预算安排定额奖励给生态环境保护工作开展好的盟市。 信息来源： 3.6.国家发展改革委印发《“十四五”重点流域水环境综合治理规划》 近日，发改委印发《“十四五”重点流域水环境综合治理规划》。《规划》明确到2025年，基本形成较为完善的城镇水污染防治体系，城市生活污水集中收集率力争达到70%以上，基本消除城市黑臭水体。重要江河湖泊水功能区水质达标率持续提高，重点流域水环境质量持续改善，污染严重水体基本消除，地表水劣Ⅴ类水体基本消除，有效支撑京津冀协同发展、长江经济带发展、粤港澳大湾区建设、长三角一体化发展、黄河流域生态保护和高质量发展等区域重大战略实施。集中式生活饮用水水源地安全保障水平持续提升，主要水污染物排放总量持续减少，城市集中式饮用水水源达到或优于Ⅲ类比例不低于93%。 信息来源： 3.7.浙江发展改革委等五部门：严格能效约束推动重点领域节能降碳工作 近日，浙江省发展改革委等五部门特制定《严格能效约束推动重点领域节能降碳工作的实施方案》。《方案》提出，到2023年，力争重点领域达到能效基准水平产能比例达到100%。 到2025年，力争重点领域达到能效标杆水平产能比例达到50%。到2030年，各重点领域能效基准水平和标杆水平进一步提高，达到标杆水平企业比例大幅提高，行业整体能效水平和碳排放强度达到国际先进水平，为如期实现碳达峰目标提供有力支撑。 信息来源：https://huanbao.bjx.com.cn/news/20220112/1198935.shtml 3.8.《“十四五”水安全保障规划》印发实施 近日，国家发展改革委、水利部印发《“十四五”水安全保障规划》。《规划》指出，“十四五”期间要抓好8个方面重点任务。一是实施国家节水行动，强化水资源刚性约束。 二是加强重大水资源工程建设，提高水资源优化配臵能力。三是加强防洪薄弱环节建设，提高流域防洪减灾能力。四是加强水土保持和河湖整治，提高水生态环境保护治理能力。五是加强农业农村水利建设