部装业务，放量可期

本报告关注爱乐达(300696)的部组件装配业务前景。爱乐达是飞机制造的重要组成部分，其2021年中报超预期，且部组件装配业务前景良好。因此，我们将2021-2023年营业收入由5.01亿元、7.52亿元、10.90亿元调整为5.32亿元、7.97亿元、11.16亿元，归母净利润由2.32亿元、3.34亿元、4.66亿元调整为2.52亿元、3.72亿元、5.16亿元。维持买入评级。