本报告主要关注光伏设备和锂电设备两个行业。光伏设备方面,随着新增装机需求的提升和工艺技术的更迭,设备更新换代的需求将持续增长,相关设备厂商的扩产动力有望显著增强,设备投资需求将持续高涨,打开相关设备的成长空间。锂电设备方面,下游扩产加速,行业逻辑逐步验证,建议关注拥有宁德时代和LG等核心客户的锂电设备企业。叉车行业方面,行业景气度可持续,集中度持续提升,预计长期的行业增速将维持在15%左右,且出口的占比将持续提升,龙头企业可以获得优于行业的增速。