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国金证券衍生品日刊:多头还在,信心仍存!

国金证券,6001092013-06-07范向鹏、蒋禹国金证券九***
国金证券衍生品日刊:多头还在,信心仍存!

www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net 中国价值投资网 最多、最好用研究报告服务商中国价值投资网 最多、最好用研究报告服务商www.jztzw.net - 1 - 敬请参阅最后一页特别声明 基本结论 期货与现货当日走势 内地融资历史走势 恒指及卖空量走势 香港重点股票权证资金流 正股 认购流入 (万元) 正股 认沽流入(万元)恒生指数 1680 安硕A50 90 安硕A50 786 中国银行 39 中国移动 373 农业银行 7 和记黄埔 354 中国海洋 218 多头还在,信心仍存! 2013年06月07日 衍生品日刊(2013-06-07) 衍生品日刊 沪深300股指期货当月合约升水7点,由贴水变升水。四个合约成交量合计615101手,较前日涨24.58%;总成交金额约4695.55亿元,较前日涨24.06%;持仓量总计 133937手,较前日涨1.14%。  昨日期指再呈单边下跌走势,但跌幅小于现指,当月合约基差近一个月来首度转正,由-6.7大幅上涨至7点,下月合约跨期基差微跌0.4至-8点。前20大会员当月合约多空头分别开仓1019和843手,下月合约多空头分别开仓1092和1457手,空头主力不再平仓当月,而转为加仓,可见七连阴后空头信心越来越强,在布局上也不像前两日那样见好就收。多头也不甘示弱继续加仓。近一周的连续下跌不断挑战我们近期看多的观点,我们认为只要多头还在,就不轻言放弃。  内地融资融券数据库出错,今日暂无更新。  6月6日香港卖空成交金额为62.76亿元,卖空个股数为432只。卖空金额最大的五只股票为建设银行(5.56亿元)、安硕A50中国(3.91亿元)、中国银行(3.23亿元)、汇丰控股(3.06亿元)、民生银行(2.45亿元)。超威动(0951.hk)卖空量突增至41万股。  香港权证市场总共成交138亿元,其中认购70亿、认沽15亿、牛证28亿和熊证26亿元。  权证资金流显示,认购资金净流入最多的是恒生指数(1680万元)、安硕A50中国(786万元)、中国移动(373万元),净流出最多的是中国银行(166万元)、江西铜业股份(37万元)、中国电信(18万元);认沽资金净流入最多的是安硕A50中国(90万元)、中国银行(39万元)、农业银行(7万元),净流出最多的是恒生指数(357万元)、汇丰控股(119万元)、香港交易所(45万元)。  安硕A50中国认购资金净流入出现异动,共流入786万元,主要是17713,共流入187万元;认沽无流入异动股。  2823(新华富时A50基金)收报10.26元,跌1.35%,认购资金净流入786万元,较前五日大幅增加,认沽资金净流入90万元,卖空量3799万股。 研究报告范向鹏 分析师 SAC执业编号:S1130207030220 (8621)61038298 fanxp@gjzq.com.cn 蒋禹 分析师 SAC执业编号:S1130512090003 (8621)61038312 jiangyu@gjzq.com.cn wwwww1用使司公限有理管金基信泰供仅告报此此报告仅供泰信基金管理有限公司使用 www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net 中国价值投资网 最多、最好用研究报告服务商中国价值投资网 最多、最好用研究报告服务商www.jztzw.net - 2 - 敬请参阅最后一页特别声明 衍生品日刊(2013-06-07)一、沪深300股指期货  当月合约升水7点,由贴水变升水。四个合约成交量合计615101手,较前日涨24.58%;总成交金额约4695.55亿元,较前日涨24.06%;持仓量总计 133937手,较前日涨1.14%。 1:基本情况 来源:国金证券研究所 ,注:表中合约价格涨跌及涨跌幅度均以结算价计算 图表2:基差运行状况 合约名称 基差 基差率 上日基差 基差日变动 基差当日最大 基差当日最小 当月 6.960.28%-6.7413.7012.18-10.14下月 -1.04-0.04%-14.3413.303.78-17.54当季 12.960.51%-0.5413.5017.98-3.54下季 38.961.54%26.4612.5045.5224.46下月-当月 -8.00-0.32%-7.60-0.40-6.20-8.40当季-当月 6.000.24%6.20-0.208.405.80下季-当月 32.001.26%33.20-1.2037.2032.00当季-下月 14.000.55%13.800.2015.2013.20下季-下月 40.001.58%40.80-0.8044.2039.20下季-当季 26.001.02%27.00-1.0029.6025.00来源:国金证券研究所 图表3:前20名与国泰君安的持仓变化 前20名合计 国泰君安 日期 现货收盘价 持买单总量 买单变化量 持卖单总量 卖单变化量持买单总量 买单变化量 持卖单总量 卖单变化量6-6 2527.85 810402111 96491230014593290 120392916-5 2560.54 794251414 94673135114303966 11748-10266-4 2565.67 782662059 9372279313337104 127743656-3 2602.62 763651405 936103372132331094 1240910895-31 2606.43 75381-1342 90783-120412139267 11320-13315-30 2634.32 779552738 92704268711872607 126516055-29 2642.56 75401-1118 90092-345211265-1069 12046-3045-28 2644.36 771513639 93842396512334310 12350-6395-27 2599.59 743621310 90193117112024185 1298913485-24 2597.23 65791-1294 80660-311311041-1694 11132-686来源:国金证券研究所 图表1:现货及期货运行状况 合约名称 收盘价 结算价 结算价 日涨跌 结算价 日涨跌幅 成交量(手) 日成交量 变化率 日成交金额(亿元) 持仓量(手) 日持仓量 变化率 IF1306 2534.802535.00-18.20 -0.71%57996723.24%4427.6587686-0.01%IF1307 2526.802528.00-18.20 -0.71%2527954.54%192.37247686.45%IF1309 2540.802541.60-19.20 -0.75%873247.48%66.8418674-0.29%IF1312 2566.802568.20-19.60 -0.76%112329.08%8.6828092.74%wwwww2 www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net www.jztzw.net 中国价值投资网 最多、最好用研究报告服务商中国价值投资网 最多、最好用研究报告服务商www.jztzw.net - 3 - 敬请参阅最后一页特别声明 衍生品日刊(2013-06-07)2:当天高频图 (表示当天的套利机会和表现) 来源:国金证券研究所 来源:国金证券研究所 3:历史图(最近30天),代表一个趋势的变化 图表8:近期现货与期货走势 来源:国金证券研究所 图表4:当月合约分钟价差图 图表5:次月分钟合约价差图 图表6:当季合约分钟价差图 图表7:下季合约分钟价差图 wwwww3 www.jztzw.net www