德意志银行美股招股说明书(2026-07-23版)

定价补充文件编号E493 注册声明编号333-278331 致2024年4月26日发行人补充文件及规则424(b)(2)招股说明书 dated April 26, 2024 信息在本初步定价补充文件中并不完整且可能发生变化。本初步定价补充文件及随附的发行人补充文件和招股说明书不构成任何司法管辖区内的要约出售，亦不寻求购买该票据的要约。以完成为条件。 日期：2026年7月23日 德意志银行 AG 5.50%固定利率可赎回优先债务融资票据，到期日为2036年2月14日 通用 本票据按年计息，利随本清，年利率固定，具体如下所述。我们有权在以下指定的选择赎回日中，一次性全额赎回本票据，但不得部分赎回。本票据的所有付款，包括利息支付和到期时的本金偿还，均以发行人的信用为前提。未担保、无优先担保的德意志银行AG到期日为2036年2月14日的优先债券 · 本票据旨在符合发行人最低资本要求和合格负债的合格负债要求。最低面额为1000美元（“本金”），以及超过该金额的整数倍 · 本票据预计于2026年8月12日左右（“交易日”）定价，并预计于2026年8月14日左右（“结算日”）结算。仅以簿记形式交付本票据将通过存托信托公司（“DTC”）进行。 关键术语 发行人： 100.00%德意志银行股份公司发行价：利率：每年5.50%，于每个利息支付日按滞付方式支付，基于未调整的30/360计息规则利息支付日期：每年八月十四日（公历），自2027年8月14日起，至...包括2035年8月14日，并在到期日支付，除非在此之前已提前赎回。若任何预定利息支付日非工作日，则利息将于下一个工作日支付。尽管有前述规定，但该利息仍将按照在预定利息支付日支付的同等效力支付，且应付利息金额将不做任何调整。 可选赎回：我们有权在完全但非部分的基础上，根据我们单方裁量权赎回票据。可选赎回日期：在收到不少于5个营业日的提前通知后，可按本金全额及任何已累积未付利息进行 赎回，但需获得监管批准。 Dates:可选赎回，每年二月和八月的日历第14天开始 Listing:None25161FKW7 / US25161FKW762028年2月14日开始，至2035年8月14日结束。交易日期：2026年8月12日左右结算日期：2026年8月14日左右到期日：2036年2月14日CUSIP/ISIN：投资票据涉及多项风险。请参阅随附招股说明书补充文件的第PS–6页起所载“风险因素”、随附招股说明书的第20页以及本 定价补充文件的第PS–5页起所载“选定风险考量”。 通过获取本息票，您将受约束并被视为不可撤销地同意由具备决议权限的决议机构（定义见下文）实施任何决议措施（定义见下文），该决议措施可能包括核销本息票的全部或部分任何付款或将本息票转换为普通股或其他所有权凭证。如果任何决议措施对我们适用，您可能会损失本息票投资的一部分或全部。请参阅随附招股说明书第75页开始的“决议措施”以及本定价补充文件第PS–2页的“决议措施和视为协议”以获取更多信息。证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或否决 关于本定价补充文件或随附的招股说明书补充文件或招股说明书的准确性或充分性的意见或建议。任何与此相反的陈述均属刑事犯罪。折扣和 按笔记总计 （1）合格机构投资者和通过付费顾问账户购买票据的投资者向公众支付的价格将根据当时的当前市场状况和每次销售时协商确定的价格而有所不同；然而，此类投资者向公众支付的价格每张票据不得低于977.60美元，也不得高于每张票据1000美元。此类投资者向公众支付的价格反映了就下文所述的此类销售而言所放弃的卖方让步。 (2) 德意志银行证券公司（“DBSI”）将获得每份凭证高达40.00美元的折扣和佣金，并且通过此类代理折扣，根据购买凭证订单提交给DBSI时与凭证价值相关的市场情况，允许选定的经销商获得高达每份40.00美元的销售让步。购买该凭证以向符合条件的机构投资者销售并收取费用的经销商 德意志银行证券公司（“DBSI”），本次发行的代理机构，是我们的关联公司。更多信息，请参阅本定价补充文件中的“分建议账户可能会放弃部分或全部销售让步。有关折扣和佣金的详细信息，请参阅本定价补充中的“分销补充计划（利益冲突）”。 销补充计划（利益冲突）”。该票据不是存款或储蓄账户，也不受联邦存款保险承保或担保。 公司或任何其他美国或外国政府机构或实体。德意志银行证券 2026年8月 决议措施与视为协议 2014年5月15日，欧洲议会和欧盟理事会通过了一项建立信贷机构及投资公司恢复与处置框架的指令（2014/59/EU号指令，修订后称“银行恢复与处置指令”或“BRRD”），该指令通过德国恢复与处置法（Sanierungs- und Abwicklungsgesetz，修订后称“处置法”）在德国法律中得以实施，并于2015年1月1日生效。BRRD和处置法赋予国家处置当局一套处置权力，以便在银行陷入困境或可能陷入困境且满足其他特定条件时介入。自2016年1月1日起，适用于欧洲银行联盟内大型银行集团（如德意志银行集团）的启动处置措施的权力被转移至欧洲单一处置局。该局依据欧盟法规（（EU）2014年第806号法规，修订后称“单一处置机制法规”），在单一处置机制框架及单一处置基金框架下，建立适用于信贷机构及某些投资公司的统一规则和统一程序，并与欧洲中央银行、欧洲委员会及国家处置当局紧密合作。根据单一处置机制法规、处置法及其他适用规则和法规，若我们成为或被主管监管当局认定已成为“非持续经营”（依据当时适用法律定义），且无法在不适用处置措施的情况下继续开展受监管的银行业务，则我们可能受到主管处置当局采取的任何处置措施的约束。 通过获取本债权凭证，您将受所附招募说明书所列条款的约束，并被视为不可撤销地同意这些条款。根据届时适用于我们的相关清算法律法规，本债权凭证可能受具备清算权限的清算当局行使以下权力的影响：(i) 将本债权凭证的任何付款记为零，包括全额冲销；(ii) 将本债权凭证转换为普通股，包括：(a) 发行人的普通股、(b) 任何集团实体或(c) 任何符合一级普通资本要求的此类实体桥梁银行或其他所有权工具（以及向此类普通股或工具的持有人（包括受益所有人）发行或授予）；以及/或(iii) 采取任何其他清算措施，包括但不限于：将本债权凭证转移给另一实体、修改、变更本债权凭证的条款和条件或取消本债权凭证。记为零和转换权力通常被称为“债权人减记工具”，而债权人减记工具以及每种其他清算措施在本文中统称为“清算措施”。“集团实体”是指受清算措施约束的法人集团中的实体。“桥梁银行”是指在一项清算程序中，将接收我们部分或全部股权证券、资产、负债和重大合同的德国新设银行，包括归因于我们分支机构及子公司的部分。 此外，通过获取笔记，您可以： 被认为不可撤销地已同意，并且您将同意：(i)受任何决议措施及其对票据条款的任何修正、修改或变更的约束，以使任何决议措施得以生效；承认并接受任何决议措施；(ii)您不会就任何决议措施对我们提出任何索赔或其他权利；(iii)任何决议措施的实施不应构成票据项下的违约或违约事件，该票据为2021年8月3日签署、经2024年4月26日签署的第一份补充高级债务融资契据修正和补充的《修正和重述高级债务融资契据》（以下简称“契据”），在每种情况下，由我们、德利信托公司（作为受托人）和德意志银行信托公司美洲区（作为付款代理人、认证代理人、发行代理人和注册人）（该契据可不时修正和补充，以下简称“契据”），或为了，但仅以1939年信托契据法（经修正）允许的最广泛程度（该“信托契据法”）； 根据《信托契约法》及适用法律所允许的最大程度，放弃就受托人、付款代理人、发行代理人和注册人（每一方，均构成“契约代理人”）提出的任何及所有索赔，同意不就受托人或契约代理人提起诉讼，就受托人或任何契约代理人根据主管决议机构就票据作出的决议措施而采取或不予采取的任何行为，同意受托人和契约代理人不应承担任何责任；并 将被视为：(i) 同意了任何决议措施的强制执行，且该措施的实施·未经具备决议权力的机构事先通知其将行使相关权力之决定；(ii) 授权、指示并要求DTC及DTC的任何直接参与者 通过您持有的此类票据的任何其他中介，在需要时采取一切必要行动，以实施可能对其施加的任何决议措施，而无需您、受托人或承销代理人的进一步行动或指示；以及 (iii) 承认并接受，本文件及随附招股说明书“决议措施”部分中所述的决议措施条款，就本文件及其中所述的事项而言是详尽的，并排除了您与发行人之间就票据条款和条件相关的任何其他协议、安排或谅解。 这仅是摘要，如需更多信息，请参阅日期为2024年4月26日的随附招股说明书，其中包括该说明书第20页开始的风险因素。 摘要 您应连同与我们的高级债务融资票据（这些票据为E系列之一）相关的、日期为2024年4月26日的招股说明书补充文件一起阅读本定价补充文件，该招股说明书日期为2024年4月26日。您可以通过以下方式（或，如果该地址已更改，则通过审阅SEC网站上相关日期的我们的申报文件）在证券交易委员会（“SEC”）网站 www.sec.gov 上获取这些文件： 2024年4月26日日期的招股说明书补充文件：· https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1159508/000095010324005864/crt_dp210218-424b2.pdf 2024年4月26日日期的招股说明书：· https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1159508/000119312524118649/d776815d424b21.pdf 我们，“我们”或我们在美国证券交易委员会（SEC）网站上的中央索引键（Central Index Key，简称CIK）是0001159508。在本定价补充文件中，““指代德意志银行股份公司（Deutsche Bank AG），包括根据具体情况，通过其分支机构进行的行为。” 本定价补充文件与上述文件共同构成要约条款，并取代所有此前或同时作出的口头声明以及任何其他书面材料，包括初步或指示性定价条款、往来函件、交易构想、实施结构、示例结构、手册或我们提供的其他任何教育材料。在作出投资决定前，您应仔细考虑本定价补充文件以及在随附的招股说明书补充文件和招股说明书中的“风险因素”中列明的事项。我们强烈建议您在决定投资本要约前，咨询您的投资、法律、税务、会计及其他顾问。 在做出您的投资决策时，您应仅依赖本定价补充中包含或通过引用纳入的、与您的投资相关的信息，以及随附的招股说明书补充文件和招股说明书，这些信息与本定价补充提供的票据相关，也与德意志银行AG相关。我们未授权任何人向您提供任何额外的或不同的信息。本定价补充、随附的招股说明书补充文件和招股说明书中提供的信息，可能仅分别自各份文件所述的日期起是准确的。 您应知悉，金融业监管局（“FINRA”）的规定以及某些司法管辖区的法律（包括要求经纪商确保投资适合其客户的法规和法律）可能会限制票据的可用性。在任何此类要约或招揽要约非法的情况下，本定价补充文件及随附的招股说明书补充文件和招股说明书均不构成出售要约或购买要约。 我们仅在有此等要约和销售被允许的司法管辖区提供出售，并寻求购买要约。此定价补充文件的交付、随附的招股说明书补充文件或招股说明书，或根据本协议进行的任何销售，均不表明我们的业务状况未发生任何变化，也不表明本定价补充文件及随附的招股说明书补充文件和招股说明书中的信息在截至本文件日期之后的任何日期都是准确的。 你必须（i）遵守在有关本定价补充文件、随附的招股说明书补充文件及招股说明书的持有或分销方面，在任何管辖区有效的一切适用法律和法规；以及（ii）根据任何对你生效且你须遵守的、适用于你购买、要约或出售票据的法律和法规，取得为你的购买、要约或出售票据而必须取得的任何同意、批准或许可；