本周CTA策略收益率为2.16%,多因子策略收益率为0.21%。CTA策略基于均线排列系统进行趋势跟踪,多因子策略则利用多维度相关性构建。具体来看,CTA策略的多周期组合子策略表现较好,收益率达3.18%,而短趋势子策略则亏损1.02%。多因子策略本周持有空头品种沪铅,贡献了0.21%的收益。
广发期货的智能指标体系基于品种加权数据,运用均线、价格变化速率、偏离力度等技术指标进行分析。通过分析持仓量和成交量的变化(增加、平稳、减少或活跃、平稳),并结合多周期共振、波动率和价格形态等,综合给出[-5, 5]的趋势星级评分,评分越高看涨趋势越强烈,评分越低看跌趋势越强烈。该体系已在小添财APP策略商城上线。
CTA策略覆盖期货市场全品种,包括多品种和单品种方案。本周多品种CTA策略中,碳酸锂、白银、黄金表现较好,分别盈利2.37%、0.65%、0.20%,而鸡蛋、豆一、玻璃则出现亏损。多因子策略同样覆盖全品种,本周主要持有空头沪铅。两种策略均以中长期持仓为主,部分品种持仓周期可达一年。
根据报告中的技术指标分析,期货市场整体趋势需结合智能指标体系综合判断。该体系通过多维度指标给出[-5, 5]的评分,评分区间反映看涨或看跌强度。若评分较高则趋势向好,若评分较低则需谨慎。此外,CTA策略本周表现分化,多周期组合盈利而短趋势亏损,显示市场短期波动较大,需关注多周期共振和波动率变化。
投资量化策略需注意多方面风险。首先,策略表现受市场环境变化影响,如本周CTA策略多周期组合盈利而短趋势亏损,显示不同子策略适应性不同。其次,智能指标体系虽基于公开数据,但信息准确性由广发期货判断,可能存在偏差。此外,报告明确指出信息仅供参考,不构成买卖建议,投资者需自行承担风险。最后,期市波动大,建议结合自身风险承受能力合理配置。