2026年7月28日化工与材料行业电池产能扩张会议纪要

一、核心结论 2026年8月，新一轮电池产能扩张将加速展开，主要驱动因素为迎接传统需求旺季和提前布局出口窗口期。该结论由花旗观点发布，并获ZEConsulting渠道调研数据支持。

二、重点公司与行业事件

1. 核心电池制造商产能扩张情况 （1）国内头部电池厂商宁德时代、中创新航等正推进新产能爬坡，为旺季需求与出口做准备。 （2）ZEConsulting调研显示，2026年8月前五大电池制造商生产管线环比增8%，同比大增67%，整体产能达193GWh历史新高。 （3）在宁德时代带动下，预计2026年9月将有更多新产能投产。

2. 电池配套材料产能同步扩张情况 （1）2026年8月，正极材料产量环比增4%，负极材料增6%，电解液增8%。 （2）上游锂产量环比增5%，适配电池产能扩张节奏。

三、后续核心关注点

1. 2026年8月新产能爬坡的实际落地进度，能否达ZEConsulting与花旗预测的增长规模。
2. 8月新增产能的下游需求承接情况，是否能匹配厂商扩张预期。
3. 配套材料产量增长是否能与电池厂产能精准协同，避免供需错配。
4. 2026年9月新增产能投产细节，涉及厂商、规模及技术适配性。