华为昇腾950超节点发布在即
- 华为昇腾950超节点即将发布，将国产算力推向海外市场。
- 俄罗斯、韩国、马来西亚等国家和地区有意采购昇腾芯片和AI服务器。
- 建议关注先进制程、交换机芯片、昇腾链和先进封装相关公司。
华安互联网传媒重点关注算力与消费互联网
- 重点关注广电系算力运营商（华数传媒、东方明珠）和消费类互联网公司（同城旅行）。
电连技术全面转型AI业务
- 电连技术全面转型AI业务，布局pogopin和无源器件。
- 公司新成立电连光子科技（苏州）有限公司，进军无源器件领域。
- 看好公司后续在头部客户放量进展。
两点看法
- 产能过剩是个“假设性”问题，Meta可能将部分计算能力出租以提升股本回报率。
- Meta仍受到计算能力限制，与CoreWeave签署了价值210亿美元的新AI计算协议。
华福电子 更新 每日8点早班车
- MLCC板块进入涨价周期，国内厂商跟涨确定性高。
- IC载板短期无降价可能，供需缺口将持续至2027年底。
- 存储板块周期性有望弱化，近期将迎来多个重要行业节点事件。
- 半导体材料领域高价值DPC赛道被低估，富乐德相关业务市占率超50%。
天禄再创新高 年初底部推荐接近四倍 6月11日再次强调
- 天禄股价再创新高，年初底部推荐接近四倍。
- 近期路演重点提到的其他标的：雅创电子（MLCC、存储）、天岳先进（功率、SiC）、晶升股份（功率、SiC、大硅片）、洁美科技（MLCC）、盛视科技（算力租赁）。
新相微 AI算力 光互连双卡位 现价先看翻倍空间
- 新相微：AI算力+光互连双卡位，现价先看翻倍空间。
创业板指跌4 半导体领跌
圣邦股份涨价与AI逻辑推荐
- 圣邦股份面临第一次涨价，毛利率有望提升。
- 明年AI敞口有望达到40-50%，光模块、DrMOS双加持。
- 核心晶圆厂明年AI产能翻倍支持，看好强大供应链。
- 预计明年看30e利润起步，当前绝对低估，有望逐季度释放超预期利润。
国产算力迎来全球竞争力时刻
- 国产算力迎来全球竞争力时刻。
- 白马：双王（华强、神码）+昇腾（华为）。
- 斑马：中国长城+壁仞+品高。
新意网IDC订单大增 扩建加速
- 新意网集团MEGAIDC一期项目已获单一大客户大规模订单。
- 客户预计于2026年底开始入驻，满租后该项目上架率将从30%跃升至约70%。
- 公司正加速二期和三期建设，预计2028年投运以应对持续增长的客户pipeline。
持续提示 3个阿尔法很强的AI科技成长 小龙头 斯莱克 杰美特 优利德 福福福
- 持续提示3个阿尔法很强的AI科技成长“小龙头”：斯莱克、杰美特、优利德。
- 大票中近期已提升杰瑞股份排序，大票中首推杰瑞股份。
光 Buy the dip
- 光模块板块回调较大，本质上是消化筹码。
- 市场会重新平衡涨价与成长，大光仍会被重新接受。
- 无源器件Q2起航，太辰光、东田微！
XB中小盘科技组合推荐
- 算力：DrMos-杰华特。
- 光：磷化铟衬底-博杰股份。
- 半导体：GKJ-菲沃泰。
- 先进封装-汇成股份。
- 半导体材料-江化微。
东兴证券 科技专场-2026年度中期策略会
- 上半年电子行业指数上涨61%，基金持仓集中于AI算力及半导体龙头。
- 通信赛道光通信维持高景气，北美CSP资本开支预期持续高增。
- 计算机板块下跌9%，细分赛道估值分化显著。
- 下半年电子领域重点布局MLCC、液冷、玻璃基板三大方向。
- 通信领域聚焦光通信上游材料器件、CPO、光纤等高景气赛道。
- 计算机领域关注AI基础设施业绩兑现及模型应用落地的结构性机会。
- 提示行业景气度下行、AI资本开支不及预期等风险。
