机器人板块表现强势理解主要是两个原因1有催化Fig

核心观点与催化剂

机器人板块近期表现强势，主要受两个因素驱动：

1. 催化剂：Figure公司昨晚连续直播8小时展示机器人分装快递，引发市场关注（具体链接见朋友圈）。
2. 赛道位置：机器人板块仍处于相对低位，具备提升潜力。

关键数据与进度

1. 出货量：
   • 5月批量订单周约100台。
   • 7-8月预计提升至千台。
2. 进度：
   • 预计6-7月发布V3版本。
   • 7-8月实现量产，反推供应链定点预计在5-6月陆续落地。
3. 审厂与定点：
   • 公司T当前在国内常规审厂中，部分公司表示定点合同已在流程中。

供应链核心企业动态

20cm标签（T链标签&情绪票）

• 核心供应商：肇民科技、福赛科技、恒帅股份、斯菱智控、绿的谐波、恒勃股份、田中精机。
• 10cm标签：浙江荣泰、三花智控、拓普集团、恒立液压、五洲新春、万向钱潮、日盈电子、兆威机电、科森科技。
• 持续变化：新泉股份、岱美股份、星宇股份、模塑科技、多利科技。
• 新赛道新票：新增光洋股份，可能突破新高的传感器相关企业：安培龙、福莱新材。

企业具体进展

• 肇民科技：作为两个Tier 1电机零部件的核心供应商，客户定点后订单稳定，并持续拓展其他零部件业务。
• 福赛科技：V3多个产品持续小批量交付，新增多个图纸（含PEEK改性塑料、嵌件零件等），部分为V4产品。
• 恒帅股份：灵巧手2个型号基本确定（单手20+），电机持续推进中。
• 新泉股份：五一前已有通用件订单落地，持续推进执行器产品。
• 模塑科技：获得某通用件批量订单（客户要求周产能3万），V4产品持续对接。
• 日盈电子：V3手部外观变化明显，手部覆盖件持续量供，推进电子皮肤等新产品。
• 岱美股份：即将突破历史新高，腰部及腿部覆盖件持续量供，节前送样上半身及手部电子皮肤。
• 斯菱智驱：减速器持续量供，绿的谐波股价创新高，斯菱有望跟进。