旭升集团：宁波旭升集团股份有限公司2025年年度报告

公司代码：603305 宁波旭升集团股份有限公司2025年年度报告 重要提示 一、本公司董事会及董事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议。 三、中汇会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人徐旭东、主管会计工作负责人段辉泉及会计机构负责人（会计主管人员）段辉泉声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司2025年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润，拟向全体股东每股派发现金红利0.16元(含税)，不转增股本，不送红股，剩余未分配利润结转以后年度。若根据截至2025年12月31日公司总股本1,155,708,556股，扣减回购专户股数9,406,338股后以1,146,302,218股为基数，以此计算合计拟派发的现金红利为183,408,354.88元(含税)。如在本次利润分配方案披露之日起至实施权益分派股权登记日期间，因可转债转股/回购股份/股权激励授予股份回购注销/重大资产重组股份回购注销等致使公司总股本发生变动的，拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。如后续总股本发生变化，将另行公告具体调整情况。本次利润分配预案尚需提交2025年年度股东会审议。 截至报告期末，母公司存在未弥补亏损的相关情况及其对公司分红等事项的影响□适用√不适用 六、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用 本报告中所涉及关于本公司的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，敬请注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十、重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述公司在生产经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，敬请查阅第三节“管理层讨论与分析”中“六、公司关于公司未来发展的讨论与分析”之（四）“可能面对的风险”部分。 十一、其他 √适用□不适用 2025年12月22日，公司控股股东、实际控制人徐旭东及其一致行动人与广州工控集团、工控汽车零部件集团签署《关于宁波旭升集团股份有限公司控制权收购协议》，徐旭东拟向广州工控集团转让其持有的旭晟控股51%股权，陈兴方拟向广州工控集团、工控汽车零部件集团分别转让其持有的旭晟控股16%股权、33%股权。同日，工控汽车零部件集团、旭日实业、徐旭东签署《广州工控汽车零部件集团有限公司与香港旭日实业有限公司、徐旭东关于宁波旭升集团股份有限公司之股份转让协议》，旭日实业和徐旭东分别将其持有的公司28,900,000股无限售流通股（占公司总股本的2.5006%）、28,900,000股无限售流通股（占公司总股本的2.5006%）通过协议转让的方式一次性转让予工控汽车零部件集团。 2026年4月1日，本次权益变动事项已完成交割过户，广州工控集团及其一致行动人合计持有上市公司312,566,935股股份，占上市公司总股本的比例为27.0455%。上市公司原控股股东、实际控制人徐旭东及其一致行动人将合计持有上市公司249,820,136股股份，占上市公司总股本的比例为21.6162%。上市公司控股股东由徐旭东变更为广州工控集团，上市公司的实际控制人由徐旭东变更为广州市人民政府。 关于本次实控人变更事项的进展情况具体内容详见上海证券交易所网站及指定媒体披露的相关公告。 为顺利推动公司控制权变更后续事宜，完善公司治理结构，保障公司有效决策和经营管理稳定，根据《公司法》《公司章程》等有关规定，以及双方签署的相关协议约定，公司董事会拟提前进行换届选举。公司于2026年4月10日召开了第四届董事会第十六次会议，审议通过《关于董事会提前换届选举暨提名第五届董事会非独立董事候选人的议案》《关于董事会提前换届选举暨提名第五届董事会独立董事候选人的议案》。上述事项尚需2026年第一次临时股东会审议通过。 目录 第一节释义......................................................................................................................................5第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................5第三节管理层讨论与分析..............................................................................................................9第四节公司治理、环境和社会....................................................................................................34第五节重要事项............................................................................................................................52第六节股份变动及股东情况........................................................................................................74第七节债券相关情况....................................................................................................................83第八节财务报告............................................................................................................................84 第一节释义 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 一、联系人和联系方式 二、基本情况简介 三、信息披露及备置地点 四、公司股票简况 五、其他相关资料 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 七、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 八、2025年分季度主要财务数据 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、存在股权激励、员工持股计划的公司可选择披露扣除股份支付影响后的净利润 □适用√不适用 十一、采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 十二、其他 □适用√不适用 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的业务情况 （一）公司的主营业务及主要产品 公司主要从事精密轻量化铝合金零部件的研发、生产与销售，并专注于为客户提供轻量化系统解决方案。近年来，随着下游轻量化应用场景持续拓展，公司积极推进业务延伸和战略升级，逐步形成以新能源汽车零部件业务为基本盘、以储能业务为第二增长曲线、以具身智能轻量化业务为重点培育方向的业务布局。公司在材料研究、工艺布局、自动化产线设计等方面拥有核心竞争能力，并与下游产业众多优质顶尖客户保持深度合作，目前已成为国内新能源轻量化领域的标杆企业，具有领先的行业地位。 公司产品在新能源汽车领域的应用示例如下： 公司产品在储能领域的应用示例如下： 公司产品在具身智能领域的应用示例如下： （二）公司的主要经营模式 1、销售模式 公司的产品全部采用直销的模式。公司的客户多为全球知名整车企业或一级供应商。客户对下游供应商通常实行合格供应商管理模式，公司需经过严苛的评审以进入客户的合格供应商体系。公司的产品均为非标准化产品，公司会根据客户的产品设计需求进行定制化的同步开发，在通过客户的定点并取得销售订单后，公司依据订单组织采购和生产，并完成产品的交付。 2、采购模式 公司的主要原材料为铝锭（包括原铝铝锭和合金铝锭），市场供应充足。公司采用“以销定产、以产定购”方式，根据客户订单及生产经营计划，采用持续分批的形式向供应商采购。公司与具有一定规模和经济实力的合金铝供应商已建立了长期稳定的合作关系。 3、生产模式 公司采取“以销定产”的生产模式，针对不同客户不同定制化的产品采用多品种小批量或单品种大批量的生产方式进行组织生产。 报告期内公司新增重要非主营业务的说明□适用√不适用 二、报告期内公司所处行业情况 据S&PGlobalMobility数据显示，2025年全球轻型汽车销量约为9,170万辆，同比增长约4%，首次恢复至2019年外部宏观环境变化前水平，全球汽车市场整体延续恢复性增长态势。 新能源汽车方面，国际能源署（IEA）在《GlobalEVOutlook2025》中预计，2025年全球电动汽车销量将超过2,000万辆，占全球汽车销量比重将超过25%，全球汽车产业电动化渗透率持续提升。 中国市场方面，根据中国汽车工业协会发布的数据，2025年我国汽车产销分别完成3,453.1万辆和3,440.0万辆，同比分别增长10.4%和9.4%，产销量再创历史新高，连续17年稳居全球第一，且连续三年保持在3,000万辆以上规模。 其中，乘用车产销分别完成3,027.0万辆和3,010.3万辆，同比分别增长10.2%和9.2%，首次双双突破3,000万辆，乘用车市场继续发挥行业增长的核心支撑作用。 新能源汽车方面，我国新能源汽车产销分别完成1,662.6万辆和1,649.0万辆，同比分别增长29.0%和28.2%，产销规模再创新高，连续11年位居全球第一；新能源汽车新车销量占汽车新车总销量的47.9%，较上年提升7个百分点，单从乘用车市场看，国内新能源乘用车渗透率已接近60%。与此同时，2025年我国汽车出口达到709.8万辆，同比增长21.1%，在复杂外部环境下仍保持较强韧性，反映出中国汽车产业国际竞争力与全球化拓展能力持续增强。 总体来看，在“两新”政策加力扩围、产品供给持续丰富、技术迭代不断加快以及产业链协同升级等多重因素共同作用下，我国汽车产业在2025年实现了规模增长、结构优化与质量提升并进，新能源化、智能化与全球化趋势进一步深化，为上游材料企业及汽车零部件企业带来了持续的市场机遇。 在新能源汽车产业持续扩张的同时，用户侧储能与户用储能市场亦保持较快发展。美国太阳能产业协会数据显示，2025年美国新增储能58GWh，其中住宅储能新增3.1GWh，同比增长51%。SolarPower