杰夫斯品牌有限公司美股招股说明书(2025-09-22版)

公司概况与业务模式

杰弗斯品牌有限公司是一家主要从事在亚马逊市场运营电子商务消费品公司的外国私有发行人。公司成立于2021年3月，通过收购、改进和运营亚马逊上的虚拟商店（品牌）进行业务。截至2025年6月30日，公司拥有六家全资子公司，并在SciSparc美国公司中持有约49%的少数股权。此外，公司持有Fort Technology Inc.约75.02%的股权。

财务表现

• 收入：截至2025年6月30日止六个月，公司收入为6,984万美元，较2024年同期增长13%，主要归因于对Pure Logistics的收购。
• 毛利润：同期毛利润为5,692万美元，较2024年同期下降25%，主要由于收入增长被销售成本增加所抵消。
• 运营亏损：同期运营亏损为3,586万美元，较2024年同期增长47%，主要由于运营费用增加。
• 净亏损：同期净亏损为2,742万美元，较2024年同期减少29%，主要由于金融收入的增加。

关键事件与交易

• 收购Pure Logistics：2025年3月18日完成收购，公司获得了其仓储和分销服务能力。
• 股票发行与认股权证：公司通过多次证券发行和认股权证行权筹集资金，包括2025年1月和6月的可转换本票发行。
• 管理层变动：2025年7月，公司任命Eliyahu Zamir为首席执行官，原首席执行官Viki Hakmon辞职。
• 股权转让：公司将其持有的Jeffs Brands Holdings股份转让给Smart Pro，并持有Fort Technology约75.02%的股权。

财务状况与现金流

• 现金及现金等价物：截至2025年6月30日，公司现金及现金等价物约为6066.6万美元，预计足以支持未来12个月的运营。
• 经营活动现金流：同期经营活动现金流出为2,409万美元，较2024年同期减少32%。
• 融资活动现金流：同期融资活动现金流为8140万美元，较2024年同期增长30%，主要由于可转换本票发行和认股权证行权。

风险与展望

公司面临的主要风险包括亚马逊政策变化、市场竞争、汇率波动和运营成本增加。公司预计未来将通过品牌销售和现有资金支持运营，但可能需要额外融资以满足资本需求和业务发展。