Volato Group Inc-A 2025年季度报告

请勾选以表明注册人（1）是否在过去的12个月内已提交了根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条要求提交的所有报告。月份数（或要求注册人提交此类报告的较短期限），并且（2）在过去90天内一直受到此类申报要求。是 否 勾表示注册人是否已根据 S-T 第 405 条的定提交了所有必需的互数据文件（§232.405 ）本章中，在过去的12个月内（或根据要求提交此类文件的较短期限）期间。是 否 请勾选表示注册人是加速申报人、快速申报人、非加速申报人、小型报告公司还是新兴增长公司公司。 请参阅《交易所法案》第12b-2条中“large accelerated filer”、“accelerated filer”、“smaller reporting company”和“emerging growth company”的定义。 大型加速文件系统加速文件非加速文件系统小型报告公司新成长型公司 如果一个成型公司，如果注册人已不使用延的渡期来遵守任何新的或修的，用勾表示。根据交易所法案第13(a)条提供的企业会计准则 目录 FORM 10-Q目录 目录 关于前瞻性陈述的说明 本报告包括估计、预测、与我们的业务计划、目标及预期经营业绩相关的陈述，这些陈述根据1995年《私募证券诉讼改革法》、1933年《证券法》第27A条及1934年《证券交易所法》第21E条的释义属于“前瞻性陈述”。前瞻性陈述可能贯穿本报告，包括以下章节：“风险因素”（本10-Q表格第II部分第1A项）以及“管理层对公司财务状况和经营成果的讨论与分析”（本10-Q表格第I部分第2项）。这些前瞻性陈述通常由“相信”、“预测”、“预期”、“预期”、“估计”、“意图”、“战略”、“未来”、“机会”、“计划”、“可能”、“应该”、“将”、“将会”、“将继续”、“可能会导致”等词语或类似表述或这些词语的否定形式来标识。然而，这些词语的缺失并不意味着某一陈述不是前瞻性陈述。前瞻性陈述基于当前预期和假设，这些预期和假设受风险和不确定性的影响，可能导致实际结果发生重大差异。我们在最新10-K年度报告中题为“风险因素”、“管理层对公司财务状况和经营成果的讨论与分析”以及“关于市场风险的定量和定性披露”的章节中描述了某些可能导致实际结果和事件发生重大差异的风险和不确定性。我们警告读者不要过度依赖前瞻性陈述，这些陈述仅反映作出时的日期。我们不对因新信息、未来事件或其他原因而公开更新或修订任何前瞻性陈述承担义务。 随附注释是这些合并财务报表的有机组成部分. 9 目录 VOLATO 集团公司 合并财务报表附注 2025年6月30日 注意 1 – 机构及业务描述 伏罗托集团， Inc.（“我们”、“我们”、“公司”或“伏罗托”）是一家控股公司，拥有多家全资子公司，包括伏罗托， Inc.、飞万特， LLC 和墨西哥湾沿岸航空， Inc. 公司的主要运营子公司成立于 2021 年。同年，该公司通过其第 135 部分HondaJet所有权计划进入私人飞机包机和分数所有权市场，并于 2021 年 8 月接收了其第一架喷气机，并于 2021 年 10月完成了其第一架第 135 部分包机飞行。2022 年 3 月，该公司收购了墨西哥湾沿岸航空， Inc.，即德克萨斯实体 GC 航空， Inc. 和第 135 部分航空承运人证书持有人。2022 年 3 月，该公司订购了四架湾流 G280，于 2024 年和 2025 年交付。2022 年 9 月，该公司开始其全套飞行管理软件平台任务控制器的内部开发，并于 2023 年 10 月 4 日宣布了我们的专有面向消费者的空载平台万特的市场推出。 2024年9月，公司与flyExclusive Inc.（“flyExclusive”）签订协议，该公司是私人飞机包机服务的领先提供商，旨在将公司飞机所有权车队运营的管理权过渡给flyExclusive。此举旨在实现显著的成本节约，并允许Volato专注于其潜在的高增长领域，包括飞机销售和专有软件。公司将继续接收新飞机，并也从其专有软件中产生收入，包括Vaunt平台及其空载消费者应用程序。在2024年第四季度，我们将飞机租赁协议转移给了flyExclusive，并且不再承担飞机租赁协议下的任何义务或对飞行运营的控制权。截至2025年6月30日，公司保留了410万美元的内卡负债，该负债已计入停止运营中。 2025年2月24日，公司对其已发行和在外的普通股实施了反向股票拆分，拆分比例为1:25（“反向股票拆分”），面值保持不变。所有股份数量均已追溯调整，以反映拆分如同在初始时发生一样。 2025年3月20日，公司将其 former subsidiary GC Aviation, Inc. 出售，该子公司持有 FAA Part 135 证书，售价为200万美元，其中180万美元为应收票据。 注意2——重要会计政策摘要 持续经营能力、流动性和资本资源 该公司运营历史有限，尽管截至2025年6月30日该公司已实现约410万美元的净利润，但截至2025年6月30日，该公司拥有约930万美元的营运资金赤字，并累计亏损约1.003亿美元。 这些上述事项对公司持续经营能力提出了重大质疑。在未来十二个月内，公司打算通过发行包括债务或股权在内的金融工具以及来自运营的收入（包括以高于成本的价格出售飞机的收入）来为其运营提供资金。 因此，管理层认为其目前的现金状况，加上预期来自飞机销售的利润以及未来债务和/或股权融资的所得，与审慎的支出管理相结合，将使公司能够继续经营并为这些财务报表发行之日起至少一年的运营提供资金。然而，没有任何保证，管理层能够以公司可接受的条件筹集资本或债务。如果公司无法获得足够多的附加资本或债务，公司可能需要缩减其计划发展和运营的近期范围，这可能会推迟公司商业计划的实施并造成 其业务、财务状况和经营业绩。资产负债表不包括任何可能由此产生的调整。 10 目录 展示基础 随附未经审计的合并财务报表已根据美国普遍接受的会计原则（“美国公认会计原则”或“GAAP”）在持续经营基础上编制，该基础预见到资产实现和负债及承诺在正常经营过程中得到满足，并遵循证券交易委员会（“SEC”）的要求，用于中期报告。根据相关规定，某些通常由美国GAAP要求的脚注或其他财务信息已被简化或省略，因此，截至2024年12月31日的简化合并资产负债表是根据该日期的经审计合并财务报表推导得出的，但不包含美国GAAP要求的所有完整财务报表所需信息。这些财务报表是在与公司年度财务报表相同的基础上编制的，且根据管理层意见，反映了为公允列示公司财务信息的所有必要调整。2025年6月30日三个月和六个月的经营成果不一定能预示截至2025年12月31日全年或任何其他中期或任何其他未来年份的预期结果。 随附未经审计的简明合并财务报表及相关财务信息，应与公司于2025年3月31日向SEC提交的10-K表格年度报告中所包含的截至2024年12月31日的合并财务报表及相关注释一并阅读（该“2024年10-K表格”）。 重新分类 2024年某些金额已重新分类，以符合当期列报，反映已停业业务。 合并原理 合并财务报表包括公司的账目及其全资子公司的账目。所有公司间交易和余额均已抵销。 使用估计 遵循美国公认会计原则编制财务报表需要管理层作出影响财务报表日资产和负债的报报金额以及或有资产和负债的披露和报告期间收入和费用报报金额的估计和假设。因此，实际结果可能不同于这些估计。这些估计包括： •固定资产的使用寿命。 •递延所得税和相关估值准备。•评估债务或股权工具时使用的假设。•长期资产减值评估。•评估应收账款时使用的假设。 现金和受限现金 现金主要由库存现金和银行存款构成。公司有时会与金融机构维持超出联邦保险限额的现金存款。公司认为，在购买时原始期限为三个月或更短的全部高流动性投资均视为现金等价物。截至2025年6月30日和2024年12月31日，公司在上述日期的现金余额之外没有现金等价物。公司在2025年6月30日和2024年12月31日分别拥有零和180万美元的受限现金，作为下文注释11中描述的与SAC租赁G280有限责任公司信用额度合同的抵押品。 目录 应收账款 应收账款报告在合并资产负债表上的余额为应收未收本金金额，经调减信用损失准备金及已核销金额。公司提取信用损失准备金以将商业应收款项减至其预计可实现净值，即预计可收回的金额。该准备金的计提基于历史收款经验、应收账款的账龄、当前及预期未来的宏观经济与市场状况，以及对客户当前信用状况和经济状况的评估。若相关发票期限已过而款项仍未支付，公司视该应收账款为逾期。管理层已采取合理催收措施后仍无法收回的余额予以核销。公司每季度对其信用损失准备金进行复核。 公司在2025年6月30日结束的三个季度和2024年，分别确认了约12.3万美元和0的坏账费用。在2025年6月30日结束的六个季度和2024年，公司分别确认了14.7万美元和0的坏账费用。 固定资产 固定资产以成本扣除累计折旧列报。折旧采用直线法，按各项资产预计使用年限（3至7年）计算： 计算机软件开发 软件开发成本根据财务会计准则委员会（“FASB”）会计准则编号（“ASC”）350-40进行核算。内部使用软件内部软件开发成本从内部使用软件被认为是可能完成时起直至软件准备可用时止予以资本化。业务分析、系统评估和软件维护成本在实际发生时予以费用化。已资本化的计算机软件开发成本报告在合并资产负债表的“固定资产、厂房及设备净额”项目下，并采用直线法在其预计使用寿命内摊销，一般为资产投入使用后的三年。公司在2025年6月30日止六个月期间和2024年期间均未资本化任何内部软件开发成本。公司在2025年6月30日止三个月期间和2024年期间分别确认了4.8万美元和2.6万美元与计算机软件开发相关的摊销费用。公司在2025年6月30日止六个月期间和2024年期间分别确认了9.6万美元和5.2万美元与计算机软件开发相关的摊销费用。公司还费用化了与小型升级和改进相关的内部成本，因为这些成本从正常维护活动中分离出来是不切实际的。在2025年6月30日止三个月和六个月期间，公司减少了与一项非货币性 与第三方进行交流及其对我们的任务控制软件的使用。该软件开发成本最初是用于内部使用，随后通过非货币交易许可给第三方。 网站开发成本 根据FASB ASC 350-40中关于内部使用软件的指南，网站申请和基础设施开发阶段发生的成本予以资本化。公司在截至2025年6月30日和2024年的六个月中，分别资本化了零美元和110万美元的网站开发成本。公司在截至2025年6月30日和2024年的三个月中，分别确认了大约24万美元和26万美元与网站开发成本相关的摊销费用。公司在截至2025年6月30日和2024年的六个月中，分别确认了48万美元和51万美元的摊销费用。 目录 长期资产评估 根据fasb asc 360，固定资产、厂房和设备以及长期资产，在事件或情况发生变化表明其相关账面价值可能无法收回时，都会进行分析减值。公司在每个资产负债表日评估是否发生了表明可能发生减值的事件和情况。如果存在减值迹象，公司使用相关资产或资产组合在未来剩余使用寿命内的未折现现金流在衡量资产是否可以收回。如果预计这些现金流不足以收回记录的资产价值，则资产被减记至其估计的公允价值。在截至2025年6月30日和2024年的六个月内，均未确认减值。 金融工具的公允价值 公司采用了FASB ASC 820（“公允价值主题”）的规定，该规定定义了公允价值，建立了在美国公认会计原则下衡量公允价值的框架，并扩展了关于公允价值计量的披露。 公司采用一个利用相关估值技术输入层次结构的框架来计量公允价值。该层次结构将最高优先级给予在活跃市场中未调整的相同资产或负债的报价（第一层次计量），并