高盛美股招股说明书(2025-08-06版)

GS Finance Corp. 发行的与标普500指数挂钩的票据，由 The Goldman Sachs Group, Inc. 担保，到期日为2030年9月4日。票据的支付取决于标普500指数在交易日至确定日的表现。若最终指数水平高于初始水平，票据回报等于指数回报，但最高不超过1400美元；若最终指数水平等于或低于初始水平，则获得面值金额。

关键数据：

• 面值：1000美元
• 最大结算金额：1400美元
• 交易日期：2025年8月29日
• 发行日期：2025年9月4日
• 确定日期：2030年8月29日
• 到期日：2030年9月4日
• 初始指数水平：交易日标普500指数水平
• 最终指数水平：确定日标普500指数水平
• 指数回报计算公式：(最终指数水平 - 初始指数水平) ÷ 初始指数水平

风险因素：

• 票据价值可能低于发行价，因为包含承销折扣、费用等。
• 票据受发行人和担保人的信用风险影响。
• 若指数回报为负或零，投资者仅能获得面值金额。
• 票据不支付利息，整体回报可能低于同类带息债券。
• 最大结算金额限制票据回报上限。
• 投资者无权获得标普500指数成分股。
• 票据市场价值受多种因素影响，包括指数水平、波动率、利率等。
• 美国联邦所得税方面，票据被视为或有支付债务工具，需根据可比收益率计算应税收入。

税收影响：

• 美国持有人需根据可比收益率计算并缴纳应税收入，即使未收到付款。
• 售卖、交换或到期时产生的收益或损失视为普通利息收入或损失。
• 非美国持有人可能面临30%的预扣税，取决于具体规定。

其他信息：

• 票据将通过簿记形式发行，并由 The Bank of New York Mellon 负责托管。
• Goldman Sachs & Co. LLC 可能会为票据提供做市服务，但无义务必须这样做。
• 票据不会在任何证券交易所或交易系统上市。