花旗集团美股招股说明书(2025-07-28版)

Citigroup Global Markets Holdings Inc. 将发行一系列与标普500指数、罗素2000指数和欧洲斯托克50指数最差表现挂钩的可赎回股票联结证券，证券由Citigroup Inc.担保。证券将以高于同期限传统债务证券的收益率提供定期息票支付，但投资者需承担证券可能被提前赎回以及若未在到期前赎回且发生敲入事件，则可能收不到全部本金的风险。投资者将面临与每个标的指数相关的风险，若其中任何一个标的指数表现不佳，都将对证券价值产生负面影响。该证券不提供本金保障，其最终支付取决于估值日最差表现标的指数的最终价值。若发生敲入事件，投资者将完全暴露于最差表现标的指数的任何贬值风险。证券不上市交易，投资者可能无法在到期前出售。Citigroup Global Markets Inc. 将作为主承销商，收取每股2美元的承销费。证券的估值基于Citigroup Global Markets Inc. 的专有定价模型，该模型估计了能够复制证券派息的假设性金融工具组合的价值。由于缺乏控制性法律依据，该证券的美国联邦税务后果存在重大不确定性。Citigroup Global Markets Holdings Inc. 计划将证券视为一份写有关于标的股票的看跌期权，并将部分息票支付归因于存款利息，剩余部分归因于期权溢价。