阿贝克隆比&费奇 2025年季度报告

目录 第一部分。财务信息 第一部分。财务信息 项目1. 财务报表（未经审计） Abercrombie & Fitch Co. 简明合并经营状况及综合收益表（千美元，除非注明每股金额）（未经审计） Abercrombie & Fitch Co. 简化合并资产负债表（千美元，除非特别说明面值金额）（未经审计） Abercrombie & Fitch Co. 股东权益综合报表（单位：千，除每股金额外）（未经审计） Abercrombie & Fitch Co. 现金流量表（摘要合并）（千美元）（未经审计） 索引：未审计的简明合并财务报表注释 页码 注1企业性质8备注2。总结重要会计政策8注意3。收入确认10注意4。净利润（亏损）每股11注意5。公允价值11注意6。房地产及设备，净额12注7。租赁12注意8。资产减值12注意9。所得税13注意 10。借鉴13注意11。基于分享的薪酬14注意12。派生工具16注释13。累计其他全面损失16注14。段报告17 亚伯拉罕姆与费奇公司 1. 业务性质 Abercrombie & Fitch Co.（简称“A&F”），一家成立于1996年的特拉华州注册公司，通过其子公司（A&F及其子公司统称为“公司”），是一家以数字化为主导的全球性全渠道零售商。公司提供多样化的服装、个人护理产品和配饰，针对男、女及儿童，主要通过自有门店和数字渠道销售，同时通过各种第三方协议进行销售。 三个公司根据地理区域管理其业务，包括：可报告业务分部：美洲；欧洲、中东和非洲（“EMEA”）；以及亚太地区（“APAC”）。企业职能及其他收入和支出按合并报表基础进行评估，且不分配给公司的业务分部，因此作为业务分部与总收入之间的调整项。 公司品牌包括Abercrombie品牌和Hollister品牌。这些品牌致力于提供持久高品质和卓越舒适的独特产品，使全球顾客能够展现自己的个性和风格。 2. 重大会计政策摘要 合并原则 适用于公司，反映其财务状况、经营成果和现金流。随附的精简合并财务报表包含了以下的历史财务报表和交易： 公司对与Majid al Futtaim Lifestyle L.L.C.（“MAF”）的阿联酋和科威特商业项目拥有权益，每个项目均符合可变利益实体的定义。与MAF开展商业项目的目的是在阿联酋和科威特运营商店。公司被视为这些可变利益实体的主要受益人；因此，公司已合并了这些可变利益实体的经营成果、资产和负债，非控制权益（“NCI”）的净收入部分在简明合并利润表和综合收益表中列示为归属于NCI的净收入，而NCI的股东权益部分在简明合并资产负债表中列示为NCI。 财政年度 公司的财年结束于最接近1月31日的周六。这通常会导致一个52周的一年，但偶尔会产生一个额外的星期，从而形成一个53周的一年。财年在简明合并财务报表和注释中，以及本10-Q季度报告的其余部分中，以财年开始的日历年来指定。本报告中对公司财年的所有提及如下： 临时财务报表 5月3日截止的2025年度压缩合并财务报表以及截至2025年5月3日和2024年5月4日的十三周期报表均为未审计，依据美国证券交易委员会（以下简称“SEC”）临时合并财务报表规则和条例编制。因此，本压缩合并财务报表应与A&F提交于2025年3月31日的美年10-K年度报告中包含的合并财务报表及附注一起阅读（以下简称“2024年财务10-K”）。“本报告包括2月1日合并资产负债表数据”，这些数据源于经审计的合并财务报表，但并未包括美国公认会计原则（简称“GAAP”）要求的全部披露信息。 在管理层的看法中，附带的缩略合并财务报表反映了为公正地陈述所有实质性方面的财务状况、经营成果和现金流量（这些调整具有正常经常性）所必需的所有调整，但不一定是预期2025财年经营成果的指标。 目录 使用估计 财务报表的编制需遵循GAAP，要求管理层根据估计和假设来确定资产和负债的报告数额，以及财务报表日预计资产和负债的披露，以及报告期间净销售额和费用的数额。由于估计的固有不确定性，实际结果可能与预期不同。此外，由于全球经济条件的影响，如经济增长放缓的不确定性、利率波动、持续的通货膨胀、外汇汇率波动、美国政府及其某些贸易伙伴对关税的征收和调整，以及地缘政治问题等，这些都可能对未来报告期公司的合并财务报表产生重大影响，这些估计和假设可能发生变化。 最近发布的会计公告 公司每季度审查最新的会计公告，并排除了与公司不适用以及未对公司的合并财务报表产生或预期不会产生重大影响的公告的讨论。以下表格简要介绍了公司尚未采用且可能影响公司财务报表的某些会计公告。 影响财务报表其他重要事项 描述 更新（ASU） ASU2023-09，收入税项(主题740)：Improvements to收入税披露 The update requires disaggregated information about a reporting entity's有效税率核对以及有关所得税的信息已支付。此更新适用于自12月之后开始的年度周期。2024年15日。本指南将基于前瞻性原则实施。选项：可追溯性地应用标准。 此更新要求对损益表支出进行细分披露。本更新的修订要求在财务报表注释中披露关于某些成本和费用的特定信息。该更新适用于2026年12月15日之后的财年以及2027年12月15日之后的年度报告期内的中期报告。允许提前采用。 ASU2024-03-Income声明 - 报告全面收入——成本分解披露（子主题220-40）：收入分解声明费用 现金流量表（合并）调整表 以下表格提供了现金及现金等价物与受限现金及现金等价物与现金流量表摘要中显示的金额的对照： 供应链金融项目 在第三方管理的供应链金融（“SCF”）计划下，公司的供应商可以自行决定将公司应收账款以折扣价出售给参与金融机构，该折扣利用了公司的信用状况。公司与供应商协商的商业条款是一致的，无论供应商是否参与SCF计划。参与计划的供应商有权在原始发票到期日之前从金融机构提前收款。公司的责任仅限于按照公司与每个供应商最初协商的条款支付款项，无论供应商是否将其应收账款出售给金融机构。如果供应商选择参与SCF计划，公司将在约定的到期日，通常是发票日期后的60天，向金融机构支付确认的商品发票上的指定金额。与金融机构的协议不要求公司提供作为担保的资产或其他形式的担保用于SCF计划。 截至2025年5月3日和2025年2月1日，SCF项目负债分别为4380万美元和8840万美元，已分别记录在应付账款中。结算时，这些金额将反映在现金流量表中的经营活动使用的现金中。 3. 收入确认 收入分解 所有收入均在浓缩合并利润表和综合收益表中计入净销售额。有关收入分解的信息，请参阅第14项注释，“段报告.” 合同义务 以下表格详细列出了截至2025年5月3日、2025年2月1日、2024年5月4日和2024年2月3日的某些合同负债，这些负债代表未实现的收入： 包括2025年5月3日和2024年5月4日结束的十三周内确认的9.6百万美元和9.9百万美元的收入，分别计入2025年2月1日和2024年2月3日开始的礼品卡负债中。 以下表格详细说明了与公司礼品卡计划和忠诚度计划相关的已确认收入，涉及十三项。截至2025年5月3日和2024年5月4日的周 4. 每股净收益 净收入按基本和稀释的股份计算，归属于A&F，是基于A&F A类普通股的加权平均流通股份数（面值为$0.01的“普通股”）。以下表格提供了有关归属于A&F的每股净收入的相关附加信息，包括截至2025年5月3日和2024年5月4日的十三周内的数据： 反映与尚未行权股权薪酬相关的总股份数，由于其影响可能造成反稀释效应，已排除在每股摊薄净收益计算之外。与绩效条件和基于市场的成熟条件相关的限制性股票单位未行使股份可以从零达到其目标成熟金额的200%，在最大成熟金额扣除任何稀释部分后体现。 5. 公允价值 公允价值是指在计量日，市场参与者之间以有序交易方式出售资产或转移负债所收到的价格或支付的价格。用于计量公允价值的输入因素按照三个级别的层次进行排序。衡量公允价值的三个级别输入因素如下： • 第1级——输入为公司在测量日期可以获取的活跃市场上相同资产或负债的未调整报价。• 第2级——输入为第1级中包含的非报价市场价格，这些价格对于资产或负债是可观察到的，无论是直接还是间接。• 第3级——估值方法的输入是不可观察到的。 最低级别的显著输入决定了整个公允价值计量在等级中的位置。下表提供了等级的三个级别以及截至2025年5月3日和2025年2月1日，公司按公允价值 目录 公司第二层级资产和负债包括： • 属于信托拥有的保险单，采用保单的现金 surrender value 进行估值；• 原定到期日三个月或更短的定期存款，由于投资期限较短，按成本记录，接近公允价值；• 衍生金融工具，主要是外币远期汇率合约，采用同等或类似工具的市场报价进行估值，并调整对手风险。 公司还持有某些投资，这些投资在简明合并资产负债表中不是按公允价值持续计量的，包括持有至到期证券。持有至到期证券主要是一年期以下的定期存款，按摊销成本估值，接近公允价值。 6. 资产及设备，净值 以下表格提供了截至2025年5月3日和2025年2月1日的资产和设备净值： R. 参考第8条，“资产减损“，有关2025年5月3日和2024年5月4日之间发生的与财产和设备减值损失相关的详情。” 7. 租赁 公司是其运营的零售店及相关租赁的一方，以及其某些分销中心、办公空间、信息技术和设备。 以下表格概述了截至2025年5月3日和2024年5月4日的十三周内公司的经营租赁成本： (1)包括与经营租赁使用权资产相关的摊销和利息费用，以及经营租赁负债重估的影响。 (2)(3)查阅第8条注释“资产减值”，以了解关于经营租赁使用权资产减值费用的相关细节。相关于税收、保险和维修费用的支付。包括与租赁和非租赁组成部分相关的可变支付，例如公司根据业绩支付的或有租金。 截至2025年5月3日，该公司与尚未开始的经营租赁合同相关的最低承诺金额约为1.33亿美元，主要用于某些公司经营的零售店。 8. 资产减值 以下表格提供了截至2025年5月3日和2024年5月4日的十三周资产减值费用。 资产减值损失（截至2025年5月3日和2024年5月4日的十三周）与公司某些门店资产相关，主要涉及亚太地区。截至2025年5月3日的十三周内，门店资产减值损失将受损门店资产当时的账面价值降至约260万美元，其中包括170万美元与经营租赁使用权资产相关。 第九条：所得税 每季度所得税的预提基于对年度有效所得税率的当前估计和本季度发生的离散项目的税收影响。公司的季度预提和年度有效税率的估计会受到多个因素的影响。这些因素包括税前利润地区分布的变动性、公司经营方式的改变，包括进入新的业务或地理区域、外汇汇率的变化、法律、法规、解释和行政实践的变化、未享受税收优惠的支出或损失的变化以及离散项目的影响。此外，公司预计在财务年度内将出现普通亏损，而公司不预计未来将获得税收优惠的地区，将不包括在估计的年度有效税率的整体计算中，并且在此期间不确认与这些地区的亏损相关的税收优惠。这些项目对有效税率的冲击在税前利润较低水平时将更大。 估值准备的影响 在截至2025年5月3日的十三周内，该公司没有在1,000万美元的税前亏损（主要在瑞士）上确认所得税收益，导致税收影响为-150万美元。 截至2025年5月3日，公司拥有约4100万美元的外国净递延所得税资产，包括中国、日本和英国分别为900万美元、570万美元和1580万美元。尽管公司认为这些净递延所得税资产有可能实现，但这并非确定性，因为公司会继续评估并应对出现的情况。如果情况发生变化，净递延所得税资产可能在未来面临额外的估值准备。额外的估值准备将导致额外的税金支出。 在截至202