Community West Bancshares 2025年季度报告

表10-Q 截至2025年5月6日，发行人普通股19,061,344股仍在流通。 社区西银行股份2025年10-Q表格季度报告目录第一部分财务信息项目1财务报表（未经审计）项目2管理层对财务状况及经营成果的讨论与分析运营结果项目3定量及定性关于市场风险的信息披露项目4控制与程序第二部分其他信息项目1法律程序项目1A风险因素项目2未注册的股权证券销售及所得款项的使用项目3默认于优先证券项目4矿山安全披露项目5其他信息项目6展品签名 注意说明：关于前瞻性陈述某些事项（包括附于此的任何附件）构成根据1995年《私人证券诉讼改革法》定义的“前瞻性陈述”，包括关于公司当前业务计划和未来 经营业绩预期的前瞻性陈述。前瞻性陈述可能包括但不限于使用前瞻性语言，如“可能导致”、“预期”、“预计”、“估计”、“预测”、“计划”、“打算”等，或者包括其他类似词语或短语，如“相信”、“计划”、“趋势”、“目标”、“持续”、“保持”等或类似的表达，或者使用将来时或条件动词，如“将”、“会”、“应该”、“能够”、“可能”、“可以”、“或许”、“能够”等或类似动词。这些前瞻性陈述受风险和不确定性影响，这些风险和不确定性可能导致实际结果、业绩或成就与预期存在重大差异。这些风险和不确定性，其中一些超出了我们的控制范围，包括但不限于： • 美国当前及未来商业、经济和市场状况，或在我们服务的社区中，包括这些事件发生时房地产价值下降和经济增长整体放缓的影• 由于特朗普政府实施关税而引起的经济不确定性； 响；• 通货膨胀压力和利率环境的变化，这些变化会降低我们的利润和收益，金融工具的公允价值或我们贷款发放的水平，或增加我们已发放和即将发放的贷款的违约、损失和提前偿还水平；• 贸易、货币和财政政策及法律的变化，包括美联储公开市场委员会的利率政策；• 地缘政治和国内政治发展可能增加政治和经济不可预测性水平，导致能源和商品价格上涨，以及增加金融市场波动性；• 坏账资产水平和冲销以及其他信用质量指标的变化，以及它们对我们信用损失准备金充足性和信用损失拨备的影响；• 影响我们贷款组合表现的因素，包括我们在主要市场区域的房地产价值和流动性、我们商业借款人的财务状况以及我们资助的建设项目的成功；• 我们在市场区域内实现贷款增长和吸引存款的能力，存款成本的影响以及我们保留存款的能力；• 流动性问题，包括我们持有的待售证券的公允价值和流动性波动，以及我们在必要时筹集额外资本的能力；• 来自其他金融机构、信用合作社和非银行金融服务公司，其中许多机构受不同监管规定的持续或增加的竞争；• 由于试图扩大到新地理市场、产品或服务而出现的挑战；• 限制社区西银行向我们支付股息的能力，这可能限制我们的流动性；• 银行业监管机构增加的资本要求，这可能要求我们在资本不可以有利条件或根本不可获得的情况下筹集资本；• 我们对未来事件假设的不准确，这可能导致我们的财务预测与实际财务表现之间存在重大差异；• 我们管理层人员的变化或我们无法保留、激励和招聘合格的管理人员；• 我们信息技术系统中的中断、安全漏洞或其他不利事件、故障或中断，或对我们信息系统的攻击；• 影响执行我们关键处理功能的第三方供应商的中断、安全漏洞或其他不利事件；• 由于缺乏投资新技术的资源而无法跟上技术进步的步伐；• 自然灾害，如地震、干旱、流行病（如冠状病毒）或极端天气事件，这些事件可能影响我们使用的服务，或影响我们的客户、员工或与我们进行商业往来的第三方；• 遵守与银行、消费者保护、证券和税务事项相关的政府监管要求，以及特朗普政府对这些要求的变更；• 我们管理上述风险的能力。 以上因素不应被视为详尽无遗，应与报告中包含的其他警示性陈述一起阅读。由于这些风险以及其他不确定性，我们的实际未来结果、业绩或成就，或行业结果，可能与报告中前瞻性陈述所指明的结果有实质性差异。此外，我们的过去经营结果并不一定预示着我们的未来结果。您不应依赖任何前瞻性陈述，这些陈述仅代表我们截至作出陈述时的信念、假设和估计，仅作为对未来事件的预测。任何前瞻性陈述仅代表作出该陈述的日期，我们不对更新或审查任何前瞻性陈述承担任何义务，无论这是否由于新信息、未来发展或其他原因。关于可能影响公司财务结果的其他因素的更多信息。 包含在公司年报10-K的第1A项以及公司在证券交易委员会（“SEC”）的其它文件中。这些文件可以在SEC网站上免费获取。http://www.sec.gov. 第一部分：财务信息 社区西银行合并资产负债表（未经审计） 社区西银行股份公司合并财务报表附注2025年3月31日（未经审计） 注1. 展示基础 业务描述与报告基础 社区西岸银行股份公司和其子公司的临时未审计的简化合并财务报表是根据美国证券交易委员会（以下简称“SEC”）的规则和规定编制的。这些临时简化合并财务报表包括社区西岸银行股份公司和其全资子公司社区西岸银行（以下简称“银行”）（统称为“公司”）的账目。在合并过程中已消除所有重要的关联方账户和交易。某些信息以及通常包括在美国公认会计原则（“GAAP”）编制的年度合并财务报表中的注释披露已被省略。公司认为，这些披露足以确保所提供的信息不具误导性。应将这些临时未审计的简化合并财务报表与公司2024年10-K形式股东年度报告中的经审计财务报表及其注释一起阅读。管理层认为，为了公正地反映公司在2025年3月31日的财务状况以及其2025年3月31日和2024年3月31日三个月期间的经营活动和现金流量，已包括所有必要的调整，这些调整仅包括正常重复的调整。临时期间的经营活动结果并不一定预示全年的结果。 估算在编制财务报表中的应用 制作这些符合美国通用会计准则的未审计简明合并财务报表，需要管理层进行估计和假设。这些估计和假设影响报表日期的资产和负债报告金额以及报告期内的收入和费用报告金额。实际结果可能与这些估计存在差异。 信贷风险段的集中度和重要群体的集中度公司有一个报告部门：银行运营。贷款和租赁、投资证券、利息收入存款和非利息收入构成了银行运营的收入。贷款和租赁产生公司大 部分的利息和费用收入。投资证券和利息收入存款所获得的利息收入是另一个收入来源。非利息收入来自于向客户提供产生费用和服务费收入的存款产品。其他非利息收入的来源包括银行自有寿险收益、商户卡服务和其他投资收益。利息支出、信贷损失准备金、薪酬和员工福利以及数据处理构成了银行运营的重要费用。这些重要费用与公司在综合收益表和综合现金流量表中披露的费用相同。 公司的首席运营决策者（“CODM”）是首席执行官。CODM获得合并资产负债表、利润表和净利差分析，以便评估收入流、重大支出和预算与实际结果，以评估公司的业务部门并确定资源的分配。此外，CODM还审查银行运营的各个组成部分的表现，如资产组合、资产的融资来源和间接成本，以评估产品定价、盈利能力和评估资产回报率。CODM使用合并净利润来衡量公司与其竞争对手的差距。基准分析和实际与预算的监控被用于评估业绩和确定薪酬。 重新分类 某些重分类已被应用于前一年度的财务报表，以符合2025年使用的分类。这些重分类对权益或净收入没有影响。 最近发布或采纳的会计准则在2024年11月，财务会计准则委员会（FASB）在会计准则更新2024-03《利润表-报告综合收益-费用分解披露》（主题220）中发布了 指导。此更新中的修订要求在财务报表附注中披露关于某些成本和费用的特定信息。实体将需要披露包含在每个相关费用科目中的员工薪酬、折旧和无形资产摊销的金额。更新还要求实体将根据当前GAAP已要求披露的某些金额包含在同一披露中，作为其他分解要求的一部分，披露未单独量化分解的相关费用科目中剩余金额的定性描述，并披露销售费用总额，以及在年度报告期间，实体对销售费用的定义。本更新的修订自财务年度生效。 自2026年12月15日后开始执行，以及自2027年12月15日后开始的财政年度中的过渡期，这些修正可能基于预期的或追溯性的基础适用。公司目前正评估这些修正对其合并财务报表的影响。 在2023年12月，FASB在ASU 2023-09《收入税（第740项）》中发布了指导性文件。这次更新的修订旨在提高对影响有效税率与法定税率调整的各个收入税组成部分的可见性，以及这些组成部分的定性和定量方面。公共商业实体将被要求每年披露在税率调整中的具体类别，并为符合或超过五 percent 阈值（通过将税前收入乘以适用的法定收入税率计算）的项目提供额外的调整信息，并在税率调整中披露构成州和地方收入税类别主要部分的州和地方司法管辖区。额外的披露项目包括联邦、州和外国司法管辖区缴纳的收入税和收入税费用的分解，以及收入税支付给个别司法管辖区，其中支付的收入税等于或大于总缴纳收入税的五个 percent。本ASU对2024年12月15日后开始的财政年度生效。采用这项会计指南预计不会对公司合并财务报表产生重大影响，但将导致收入税披露的扩大。 FASB发布ASU 2023-07，《分部报告：改进报告分部披露》。该ASU发布是为了回应利益相关者对每个报告分部内费用更详细信息的需求，并解决其中的披露要求。修订案保留了现有的披露要求，并对其进行了扩展，适用于中期和年度报告期。此外，只有一个报告分部的实体现在必须提供所有要求的分部披露，包括新的披露要求。公司从2024年12月31日结束的年度期开始采用此指南，并以此进行追溯性应用。在采用后，公司在分部披露中提供了额外的费用详细信息，这对公司的财务状况或经营业绩没有影响。 备注2. 业务合并 自2024年4月1日起生效，中央谷社区银行公司（“中央谷”）完成了与其社区西银行股票公司（“社区西”）的合并交易。紧接着，作为社区西的全资子公司的社区西银行（“CWB”）与中央谷社区银行（“CVCB”），即中央谷的全资子公司，合并并融入，CVCB成为存续的银行机构。这些合并生效后，中央谷和CVCB的名称分别改为社区西银行股票公司和社区西银行。 根据合并条款，持有社区西普通股的股东，在合并生效时间前持有的每份社区西普通股将获得中央谷普通股的0.79股，现金将以中央谷普通股的任何零碎股份替代。由于合并，中央谷发行了约7,037,202股中央谷普通股。合并后公司的财务状况和运营成果在第二季度报告中披露。 社区西的收购已根据ASC主题805的会计收购法进行核算。所收购的资产、承担的负债、认定的无形资产以及交换的代价均按各自的收购日公允价值进行记录。确定资产和负债的公允价值涉及对计算估计公允价值所使用的方法和假设的重大判断。我们根据报告日期可用的估值记录了公允价值。公司利用现金流折现法来确定贷款的公允价值，其中包括关于市场贴现率、违约率和损失率的重大假设。在确定核心存款无形资产时，公司利用了包括与存款流失率、存款成本、替代资金成本以及应用的贴现率相关的重大假设的现金流折现经济收益法。 以下表格总结了为社区西支付的考虑因素以及收购日期记录的所获得的资产金额和承担的负债金额（单位：千）： 此次收购产生了4300万美元的商誉，该商誉在税务上不可扣除，因为此次收购是一项免税交易。商誉代表了超过所收购的净有形和无形资产公允价值的溢价，并反映了合并运营的相关协同效应。 以下表格展示了2024年4月1日近期收购的非信用质量恶化贷款的公允价值和总应收合同金额，以及截至收购日的预期合同现金流（单位：千）： 该并购增加了公司在加利福尼亚中部的影响力，将业务扩展到了中央海岸。并购使其商业银行业务更加多样化，增加了增强收益的产品，提升了银行的贷款与存款比例，并提高了运营效率。自从并购以来，未公布被并购公司的收益和利润，因为社区西已被并入该公司，且相关的财务信息不易获得。 注意3. 投资 以下表格总结了截至2025年3月31日和2024年12月31日的可供出售证券和持有至到期证券的摊销成本和公允价值，以及对应在累计其他综合收益（或损失）中确认的未实现损益和未实现损益总额（单位：千美元）： 可售证券 对于所得税的预留包括2025年3