收购云英谷科技，补全业务版图协同效应优秀

2025-01-22 张世杰,罗平太平洋证券 Joker Chan

汇顶科技深耕触控芯片和指纹芯片业务，2024H1触控芯片和指纹识别芯片分别实现营收8.83亿元和8.24亿元，毛利率分别为52.28%和34.64%，较2023年提升。公司拟收购云英谷科技，补全显示驱动芯片业务，协同效应显著。

云英谷科技专业从事OLED显示驱动芯片研发，主要应用于智能手机和VR/AR设备，已通过多家品牌终端客户认证并量产出货。

预计公司2024-26年营收分别为50.33亿元、60.34亿元、69.54亿元，归母净利润分别为7.02亿元、8.56亿元、10.15亿元，对应PE分别为52.69倍、43.22倍、36.44倍，维持“买入”评级。

下游需求不及预期、产品价格波动、新产品研发不及预期等风险。

点击免费查看完整报告

你可能感兴趣

未知机构2024-12-09

港股招股说明书2025-06-26

国元国际2026-05-18

国投证券(香港)2026-05-19

中国光大证券国际2026-05-18

港股招股说明书2026-05-18

港股招股说明书2026-01-19

机械设备中投证券2016-04-20

交通运输安信证券2018-01-30

信息技术中泰证券2017-06-30