天禄科技机构调研纪要

天禄科技机构调研报告 调研日期:2025-01-03 苏州天禄光科技股份有限公司成立于2010年,主要从事生产、销售、研发光电导光板及相关零组件。该公司在2013年利用相城区黄埭镇委、镇政府的招商引资政策,在相城区委、区政府的大力支持下,购置了45亩工业用地,并建成了47000平方米的工业用房,目前已正式投入使用。近年来,该公司开始导入导光板热压技术,相较于传统的注塑成型技术、印刷技术、镭射技术,具有压倒性优势,可生产大尺寸导光板、薄型导光板、环保无辐射、安全性好。公司拥有国内发明专利3项,美国发明专利1项,实用新型专利若干。主要客户包括京东方、三星电子、LG、福建捷联电子、佳世达、友达、达亮电子、小米科技、康佳、索尼、华为、夏普、海信等知名企业。 2025-01-03 投资者关系总监李艳茹 2025-01-03 路演活动上海 申万宏源证券 证券公司 - 华宝基金 基金管理公司 - 银河基金 基金管理公司 - 平安保险 保险集团控股公司 - 投资者提出的问题及公司回复情况1、请介绍安徽吉光本次增资的具体信息。 苏州毅鸣新材料创业投资合伙企业(有限合伙)(以下简称“毅鸣投资”)和苏州毅司投资合伙企业(有限合伙)(以下简称“毅司投资”)分别向安徽吉光新材料有限公司(以下简称“安徽吉光”)增资3,000万元,合计6,000万元,增资价格为1.1461元/1元注册资本 ,目前在安徽吉光的持股比例各为7.09%。毅鸣投资、毅司投资将与天禄科技、显智链、三利谱、北京电控产投共同参与TAC膜国产化项目。 2、请介绍吉光本次的新增股东具体情况。 毅鸣投资和毅司投资是活跃于苏州市场、辐射华东地区的精品私募基金,主要投资方向为化学新材料领域,围绕先进基础材料、关键战略材料、前沿新材料等重点领域和新材料产业链的关键环节,依托科研院所新材料研究技术,结合新材料产业资本及上市公司资源开展行业研究及投资。基金LP包括苏州政府平台机构东吴产业并购引导基金及张家港产业资本,中国民营五百强永卓控股、亨通集团、协鑫集团、天工集团,苏州化学材料类上市公司金宏气体、强盛化学等,具备较强的产业背景,致力于结合股权投资及产业资源整合赋能企业。 毅鸣投资和毅司投资本次对吉光增资,是其凭借对面板产业链材料领域的深刻理解作出的投资判断,3、新股东的参与将给TAC膜项目带来哪些影响。 本次增资后,各股东对安徽吉光的投资合计3.77亿元,TAC膜一期设备、厂房的投资额预计5亿元左右,因此一期项目的资金需求大部分 已落实,本次毅鸣投资和毅司投资的增资,进一步夯实了安徽吉光的资金实力。此外,毅鸣投资和毅司投资也凭借其在材料领域的积淀,为公司的原材料、设备采购提供了支持。 4、TAC膜一期项目后续是否仍将引入新的投资方。安徽吉光的引资工作仍在继续推进中。 5、本次增资后,天禄的持股比例稀释到什么程度,还可以并表吗? 本次增资后,天禄科技对安徽吉光的持股比例为56%,仍保持对安徽吉光的并表。后续公司将视下一步融资的具体情况,同步启动对安徽吉光的增资,保持合并状态。