摘要
本周COMEX黄金2412合约下跌2.33%，收报2649.0美元/盎司；COMEX黄金2502合约下跌2.31%，收报2673.9美元/盎司。COMEX白银2412合约下跌2.26%，收报30.630美元/盎司；COMEX白银2503合约下跌2.13%，收报31.100美元/盎司。
重要资讯
- 以色列和黎巴嫩真主党就停火协议条款达成一致，令黄金价格承受巨大抛售压力，结束了连续五个交易日的涨势。
- 特朗普提名贝森特出任美国财政部部长，美元近期的涨势降温。
- 特朗普宣布对进口自中国的所有商品加征10%的关税，对墨西哥和加拿大进入美国的所有产品征收25%关税。
- 美联储11月6日至7日会议纪要显示，官员们对未来降息的可能性存在分歧，但一致决定不对美国货币政策的未来走向提供具体指引。
- 10月核心PCE物价指数同比上涨2.8%，为今年4月以来的最高水平，引发市场对美联储实现2%通胀目标进展是否停滞的质疑。
- 以色列和黎巴嫩真主党之间的停火协议于当地时间周三生效，但双方均不太有信心。
- 俄罗斯对乌克兰的电力系统发动空袭，基辅传来爆炸声，电网运营商宣布全国紧急断电。
- 美国商务部公布第三季经济年化增长率为2.8%，得益于强劲的消费者支出。
- 11月东京核心消费者物价指数同比上涨2.2%，高于上月的1.8%，也强于经济学家预期的2%。
CFTC非商业持仓及ETF持仓情况
- 黄金非商业净持仓为234,367张合约，较1周前减少2084张。
- 道富财富黄金指数基金SPDR持有量878.55吨，较1周前基本持平。
- 白银非商业净多仓为46,323张合约，较1周前减少1319张。
- iShares Silver Trust(SLV)持仓量为14709.59吨，较1周前减少约91吨。
技术分析
- 黄金短线价格最重要的影响因素是战争，需要严格设置止损，不要逆势操作。
- 白银已在120日均线上下横盘震荡三周，中长线仍然具有较大不确定性，短线同样受战争消息影响而变化迅速。
下周重要财经事件
- 美国将公布与就业相关的宏观经济数据，可能推动市场对美联储在今年最后一次政策会议上的利率决定的定价。
- 市场预计11月ADP私人部门就业人数将增加16.6万人，如果数据高于预期，可能会重燃对周五非农就业数据的乐观情绪，并导致金价走低。
- 11月非农就业数据预计将出现决定性反弹，如果数据令人失望，可能会让降息25个基点的希望继续存在，为黄金在下周末前走高打开大门。
- 如果11月新增非农就业人数超过20万，可能会助长人们对美联储在12月维持政策不变的预期，并推高美国国债收益率，从而打击金价。
- 根据芝商所(CME)的“美联储观察工具”，市场目前认为美联储下个月降息25个基点的可能性约为65%。
