明年的第二个超级逻辑是什么

计算机 明年的第二个超级逻辑是什么 大模型编程能力进步迅速，AI代码工具不断涌现。AI编程作为大模型的重要应用方向之一近期进展迅速。1）大模型领军编程能力突破，交互方式 进化：Claude3.5Sonnet编程能力大幅提升，并推出交互界面Artifacts从对话式AI演变为协作式工作环境；OpenAI的o1模型推理能力大幅增强， 证券研究报告|行业周报 2024年11月30日 增持（维持） 行业走势 编程与数学能力突出，并且推出Canvas交互界面，是自两年前ChatGPT计算机沪深300 推出以来对视觉界面的首次重大更新。2）除聊天机器人外，各类AI代码工具持续涌现，商业化进展迅速。集成大模型的IDECursor到2024年8月已有超过40000名企业客户；IDE插件GitHubCopilot自全面推出以来有超过77000个组织采用；国内也有阿里通义灵码AI程序员等应用。我们认为编程问题有比较准确、快迭代的评判标准，同时Github等社区拥有海量高质量数据，是大模型能较快取得进步的方向。 AI编程提效显著，计算机行业有望高度受益。众多科技企业已广泛应用 30% 16% 2% -12% -26% -40% 2023-112024-032024-072024-11 AI编程，取得显著提效成果：1）AI生成了Google超过25%的代码。2） 埃森哲使用AmazonCodeWhisperer使开发工作减少了多达30%。3）腾讯医疗健康团队40%代码由AI编写。以上企业股价也在生成式AI迅速发展的近两年有较大涨幅。据埃森哲报告分析，软件平台的工作在生成式AI的影响范围内的工作时间占比位居各行业第二位，达到68%，我们认为计算机行业是可深度受益于AI发展进行提效的行业。 AI编程提升人效，可为计算机行业带来较大净利率提振空间。人员薪酬是计算机企业最重要的成本及费用，通过Wind数据计算可知，人员薪酬 占申万计算机板块收入比例可达约44%。我们进行了AI编程人效提升对利润端弹性的敏感性测算，测算发现，假设AI编程作用下人员效率分别提升5%/10%/20%/25%/30%，则可以将原本3.4%左右的行业净利率水平提升至6%/8%/12%/14%/17%。相比原本的计算机行业净利率水平，有较大提升。即使是人员效率仅提升5%的偏低假设下，净利率也可提升至6%，相比原本3.4%的水平，有接近翻倍的提升。我们认为AI编程为计算机行业公司带来的效率提升，有望在明年起为业内公司的业绩增长带来动力，成为第二个行业成长的超级逻辑。 建议关注 1)国产化：寒武纪、中科曙光、海光信息、华懋科技、金山办公、达梦数 据、纳思达、中国软件、神州数码、海量数据、麒麟信安、顶点软件、吉大正元、浪潮信息等； 2)资本IT：2C：同花顺、指南针、东方财富、银之杰等；2B：恒生电子、顶点软件、金证股份、财富趋势等； 3）特种行业云：品高股份、道通科技、能科科技、振芯科技、中科星图、航天宏图； 4)国改&并购：普天科技、中新赛克、中国软件、易华录、太极股份、国网信通、中国长城、国投智能等； 5)科技&AI应用：江淮汽车、世运电路、漫步者、泛微网络、润达医疗、德赛西威、赛力斯、万马科技、上汽集团、360、三花智控、北特科技、拓普集团、中科创达、长安汽车、中际旭创、工业富联、新易盛； 6)鸿蒙：软通动力、九联科技、润和软件、中国软件国际、云天励飞、润达医疗、亚华电子、拓维信息、智微智能； 作者 分析师刘高畅 执业证书编号：S0680518090001邮箱：liugaochang@gszq.com 相关研究 1、《计算机：AIAgent的不同落地形式》2024-11-24 2、《计算机：哪些要素决定了自动驾驶水平？》2024- 11-17 3、《计算机：北美AI应用为什么涨》2024-11-17 请仔细阅读本报告末页声明 7)数据要素：云赛智联、易华录、中科江南、合合信息、深桑达、太极股份、中远海科、上海钢联、德生科技、人民网、小商品城、信息发展、国新健康等； 8)财政：中科江南、博思软件等； 9)IT基建：云赛智联、海康威视、大华股份、国盾量子、铖昌科技、弘信电子、广联达、吉大正元、深信服、金溢科技、朗科科技、万集科技、安恒信息、奇安信、电科网安、通行宝； 10)医疗信息化：润达医疗、创业慧康、卫宁健康、东软集团等； 11)低空：莱斯信息、新晨科技、四川九洲、川大智胜、宗申动力、卧龙电驱、深城交； 12)教育：科大讯飞、佳发教育、鸥玛软件、传智教育等； 13)零售&BRICSPAY：新大陆、新国都、拉卡拉、石基信息、迈富时； 14)港股：金蝶国际、中国软件国际、浪潮数字企业、金山云、商汤、金山软件； 15)工业：中控技术、赛意信息、柏楚电子、中望软件、用友网络。 风险提示：AI技术迭代不及预期风险；宏观经济风险；行业竞争加剧风险。 内容目录 一、大模型编程能力进步迅速，AI代码工具不断涌现4 1.1大模型领军编程能力持续突破，交互方式进化4 1.2各类AI代码工具持续涌现，商业化进展迅速6 二、AI编程提效显著，计算机行业有望高度受益12 三、AI编程提升人效，可为计算机行业带来较大利润提振空间16 建议关注19 图表目录 图表1：ArtifactsonClaude.ai功能示例4 图表2：o1在数学、编程能力上显著优于GPT-4o5 图表3：Canvas可以帮助用户在交互界面中编程5 图表4：Canvas提供的部分编程快捷方式6 图表5：代码生成工具使用环境6 图表6：Cursor部分功能示例8 图表7：Github使用示例9 图表8：阿里云展示通义灵码AI程序员能力10 图表9：代码生成工具使用分布11 图表10：Java用户能够在CodeWhisperer的帮助下轻松开始编写Python代码，而不必担心语法13 图表11：腾讯健康40%代码由AI编写14 图表12：部分科技企业在2023年1月1日至今区间涨跌幅14 图表13：生成式AI能影响（自动化或增强）各行业的工作时间15 图表14：2018-2023年计算机板块营业成本占营业收入比例情况16 图表15：2023年典型计算机领军企业营业成本中的人员薪酬成本占比16 图表16：申万计算机板块整体人员成本及人员费用情况17 图表17：2018-2023年计算机板块销售净利率情况17 图表18：AI编程效率提升给计算机板块带来的利润空间敏感度测算18 一、大模型编程能力进步迅速，AI代码工具不断涌现 AI编程作为大模型的重要应用方向之一近期进展迅速，一方面基座大模型的编程能力持续提升，一方面各类AI代码工具不断涌现，在交互方式上产品化的进展也创新不断。 1.1大模型领军编程能力持续突破，交互方式进化 Anthropic：Claude3.5Sonnet编程能力大幅提升，推出交互界面Artifacts： 2024年6月21日，Anthropic推出Claude3.5Sonnet，在内部代理编码评估中，Claude3.5Sonnet解决了64%的问题，优于Claude3Opus解决了38%的问题。 当得到指导并提供相关工具时，Claude3.5Sonnet可以独立编写、编辑和执行代码，具有复杂的推理和故障排除功能。它可以轻松处理代码转换，使其在更新旧版应用程序和迁移代码库时特别有效。 Anthropic还同时推出了新功能ArtifactsonClaude.ai新功能，扩展了用户与Claude 的交互方式，让Claude从对话式AI演变为协作式工作环境。当用户要求Claude生成 代码片段、文本文档或网站设计等内容时，这些Artifacts会显示在其对话旁边的专用窗 口中。这创建了一个动态工作区，他们可以在其中实时查看、编辑和构建Claude的创作，将AI生成的内容无缝集成到他们的项目和工作流程中。Anthropic还表示Claude.ai将很快扩展到支持团队协作，将来团队将能够安全地将他们的知识、文档和正在进行的工作集中在一个共享空间中，而Claude将充当按需团队成员。 图表1：ArtifactsonClaude.ai功能示例 资料来源：Anthropic官网，国盛证券研究所 OpenAI：o1模型推理能力大幅增强，编程与数学能力突出，推出Canvas交互界面： 2024年9月12日，OpenAI宣布推出o1系列模型，旨在花更多时间思考后再做出反应。o1可以推理复杂的任务，解决比以前的科学、编码和数学模型更难的问题。在国 际数学奥林匹克竞赛（IMO）的资格考试中，GPT-4o仅正确解决了13%的问题，而o1模型得分为83%。o1的编码能力在Codeforces比赛中达到了第89个百分位。 图表2：o1在数学、编程能力上显著优于GPT-4o 资料来源：OpenAI官网，国盛证券研究所 OpenAI的canvas是一个与ChatGPT合作编写和编码项目的新界面，也是自两年前 ChatGPT推出以来对视觉界面的首次重大更新。canvas在单独的窗口中打开，允许用 户和ChatGPT协作处理一个项目。使用canvas，ChatGPT可以更好地了解要完成的任 务的上下文。可以突出显示特定部分以准确表明用户希望ChatGPT关注的内容。就像文案编辑器或代码审阅者一样，它可以在考虑整个项目的情况下提供内联反馈和建议。用户可以在canvas中控制项目，可以直接编辑文本或代码，当ChatGPT检测到可能有帮助的场景时，canvas会自动打开。用户还可以在提示中包含“usecanvas”以打开canvas并使用它来处理现有项目。 图表3：Canvas可以帮助用户在交互界面中编程 资料来源：OpenAI官网，国盛证券研究所 Canvas在交互界面提供了几种编程快捷方式，包括：审查代码：ChatGPT提供内联建议来改进代码。 添加日志：插入print语句以帮助调试和理解代码。添加注释：向代码添加注释以使其更易于理解。 修复错误：检测并重写有问题的代码以解决错误。 移植到某种语言：将代码转换为JavaScript、TypeScript、Python、Java、C++或PHP。 图表4：Canvas提供的部分编程快捷方式 资料来源：OpenAI官网，国盛证券研究所 1.2各类AI代码工具持续涌现，商业化进展迅速 除了ChatGPT和Claude等对话式窗口产品可以用于编程，也有众多AI编程产品以IDE(集成开发环境)插件或者本地部署的方式供用户使用。据2024年02月CSDN发布的AI开发者生态报告，有41.58%的开发者选择通过ChatApp使用代码生成工具，36.94%的开发者通过IDE插件生成代码；21.16%的开发者则通过本地部署服务使用代码生成工具。 图表5：代码生成工具使用环境 资料来源：CSDN，国盛证券研究所 以下为当前部分热门代码工具案例： Cursor Cursor是一款集成了大模型的IDE，2024年8月，Cursor宣布已经发展到超过40000名企业客户，其中包括一些世界上最具创新性的初创公司、著名的研究实验室和有价值的企 业，从OpenAI等公司筹集了6000万美元的A轮融资。 Cursor的部分功能如下： Tab：Cursor拥有强大的自动补全功能，可预测用户的下一次编辑。启用后它始终处于打开状态，并将考虑用户最近的更改，跨多行建议对代码进行编辑。 Chat：允许用户与看到代码库的AI交谈。可以向它询问诸如：“这里有bug吗？”的问题。 CtrlK：允许用户使用AI编辑和编写代码。要进行编辑，请尝试选择一些代码，单击“编辑”，并描述应如何更改代码。要生成全新的代码，只需键入CtrlK而不选择任何内容。 图表6：Cursor部分功能示例 资料来源：Cursor官网，国盛证券研究所 GitHubCopilot GitHubCopilot是微软和Github合作的一款AI编程助手，以IDE插件的形式供用户使用。微软在20