电科网安机构调研纪要

研报总结

一、问答交流环节核心观点

1. 黎巴嫩事件的技术分析

   • 黎巴嫩事件暴露了个人网络攻击行为向国家与组织对抗转变的趋势，供应链安全和技术安全成为关键风险点。
   • 解决策略包括：确保供应链全环节可控、可信、可追溯；通过可信计算技术检测和防御恶意代码植入。

2. 工信部文件对业务的影响及行业景气度

   • 网络安全从“配套保障”向“核心需求”转变，长期趋势向好，但厂商需适应时代变化。
   • 数据安全在数据要素加工中发挥关键作用，客户关注点从功能实现转向安全可信。
   • 下半年行业景气度预计好于上半年，公司积极争取市场机会。

3. 三季度业绩及需求侧变化

   • 去年业绩受益于细分领域爆发，今年市场受一定影响，但下半年预计改善。
   • 公司努力争取市场机会，提升业绩表现。

4. 数据要素发展对数据安全业务的影响

   • 公司成立数据安全事业部和产品线，研发面向个人信息和合规审计的产品。
   • 支撑国家数据安全顶层规划，参与十余项国家标准和政策制定。
   • 重点布局隐私计算，与数据拥有方合作打造数据安全合规共享生态。
   • 数据安全业务虽占比不高，但已是公司三大业务板块之一，战略重要性突出。

5. 卫星互联网项目进展

   • 项目整体按计划顺利推进。

6. 黎巴嫩事件背后的市场机会

   • 信创板块信心增强，IT设备、ICT系统、软件等迎来产业机会。
   • 物联网安全、工业控制安全、5G安全通讯等领域存在较大机会。
   • 公司新设物联网安全总监，重视该领域布局。

7. 国外消费电子及电动汽车安全性分析

   • 供应链安全、源代码开放审查是关键，全程可信可控可追溯可降低风险。
   • 电动汽车因联网可能面临新的网络安全漏洞。

8. 密码行业需求侧变化及展望

   • 短期密码行业增速提升，长期随数据安全需求爆发式增长。
   • 国家完善数据要素权属及法律问题将推动产业蓬勃发展。