连连数字2024中期报告

报告 2024中期 目录 公司资料2 管理层讨论及分析4 企业管治及其他资料20 中期财务资料审阅报告30 中期简明综合全面亏损表31 中期简明综合资产负债表32 中期简明综合权益变动表34 中期简明综合现金流量表35 中期简明综合财务资料附注36 释义70 朱晓松先生 王愚先生（首席技术官） 薛强军先生（首席人才官）（自2024年6月7日起辞任董事职位） 独立非执行董事ChunChang先生黄志坚先生 林兰芬女士 监事 吴伟先生宋静芳女士洪晓雪女士 审核委员会 黄志坚先生（主席） ChunChang先生 林兰芬女士 薪酬与考核委员会 ChunChang先生（主席） 林兰芬女士 章征宇先生 提名委员会 林兰芬女士（主席）黄志坚先生 朱晓松先生 合规与风控委员会 章征宇先生（主席）辛洁先生 黄志坚先生 授权代表 公司资料 董事 战略委员会 执行董事 章征宇先生（董事长）辛洁先生（首席执行官） 魏萍女士（财务总监）（自2024年6月7日起获委任） 章征宇先生（主席） 辛洁先生 ChunChang先生 辛洁先生张丽霞女士 （香港公司治理公会会员） 联席公司秘书 闫浩先生张丽霞女士 （香港公司治理公会会员） 核数师 罗兵咸永道会计师事务所 执业会计师及注册公众利益实体核数师 香港 中环 太子大厦22楼 合规顾问 新百利融资有限公司香港 皇后大道中29号华人行20楼 香港法律顾问 周俊轩律师事务所与通商律师事务所联营香港 中环 遮打道18号 历山大厦3401室 2连连数字科技股份有限公司 公司资料 中国法律顾问 通商律师事务所中国北京 朝阳区 建国门外大街1号 国贸写字楼2座12-14层 注册办事处 中国浙江省 杭州市滨江区越达巷79号1号楼12楼B3 总部及中国主要营业地点 中国浙江省 杭州市滨江区越达巷79号1号楼12楼B3 香港主要营业地点 香港湾仔 皇后大道东183号合和中心46楼 H股证券登记处 香港中央证券登记有限公司香港 湾仔 皇后大道东183号合和中心17楼 1712-1716号铺 主要往来银行 中国工商银行股份有限公司杭州高新支行 中国 浙江省杭州市 西湖区文二路391号 招商银行股份有限公司杭州分行中国 浙江省杭州市 上城区富春路300号 中信银行股份有限公司滨江支行中国 浙江省杭州市滨江区 江南大道1090号中南国际商城 6幢一层、二层东南角 中国建设银行股份有限公司杭州滨江支行中国 浙江省杭州市 滨江区江南大道480号 公司网站 www.lianlian.com 股份代号 2598 上市日期 2024年3月28日 2024年中期报告3 管理层讨论及分析 业务回顾与展望 本公司是中国领先的数字支付解决方案提供商，具备服务世界各地客户的全球支付能力。依托广泛的全球牌照布局、完善的专有技术平台及广泛的合作方网络，本公司创建了全球支付网络，向中国及全球客户提供丰富的数字支付服务及增值服务。本公司的客户主要包括商户（其主要通过电商平台与终端买家进行零售业务）及企业（其主要向终端买家（包括公司及机构）销售货品或提供服务）。 按产品分类，本公司的数字支付服务主要包括收款、付款、收单、汇兑、虚拟银行卡及聚合支付。增值服务多数与支付相关，包括商业服务及技术服务，其中，商业服务包括数字化营销、运营支持及引流服务；技术服务包括账户及电子钱包以及软件开发服务。按地理区域范围分类，本公司的数字支付服务包括全球支付及境内支付。 在所有中国的数字支付解决方案提供商中，本公司拥有广泛的全球业务布局及牌照覆盖范围，且是唯一一家在美国所有州均持有货币转移牌照的公司。截至2024年6月30日，本公司创建了由65项支付牌照及相关资质组成的全球牌照布局。提供服务范围覆盖超过100个国家及地区，并支持使用超过130种货币进行交易。本公司完善的全球牌照布局和监管合规框架使我们赢得监管机构、客户及合作方的信任，赋能本公司客户在全球贸易数字化转型中取得成功。本公司多年来持续专注服务中国企业，与电商生态系统中的重要参与者创建紧密的合作关系，使我们对客户、市场及行业有深刻的洞察；加之先进的技术平台、创新的产品与解决方案，共同构建了本公司差异化的竞争优势。 2024年上半年，公司进一步拓展全球业务布局，加强产品创新，推动各业务线取得全面且出色的业绩增长。截至 2024年6月30日止六个月，本公司上半年收入总额人民币617.4百万元，同比增长40.1%。 数字支付服务方面，截至2024年6月30日止六个月，公司数字支付业务TPV达到人民币1.57万亿元，同比增长120.1%，数字支付服务总收入人民币541.9百万元，同比增长41.4%。 4连连数字科技股份有限公司 管理层讨论及分析 全球支付： 在全球支付业务领域，我们进一步扩展了业务区域及跨境电商平台覆盖，持续提升产品服务能力，为中国产能和国际需求架起更为坚实的桥梁。一方面，公司植根中小企业，服务中国经济外循环，通过一站式产品布局和庞大的客户群体，助力新兴电商平台在全球范围的崛起，并以此为契机取得市场份额和经营业绩的提升。同时，我们与跨境电商综合试验区紧密合作，普惠中小企业，为中国品牌打造零门槛、无障碍的出海通道，令跨境贸易取得效率提升。 另一方面，我们也进一步拓展在全球支付产品的广度和深度。在广度上，我们持续拓展一站式服务能力的边界，升级虚拟银行卡服务和五大卡组收单解决方案，满足不同客户多样化的支付方式。在深度上，我们对服务贸易和B2B领域进行深耕，通过定制化服务和专业解决方案，满足特定行业和市场的深层次需求。此外，本公司全球牌照布局迈出坚实一步，于2024年5月获得卢森堡电子货币机构许可证牌照，是公司在深耕欧洲市场、推进全球化战略的过程中取得的又一个实质性突破。截至2024年6月30日止六个月，公司全球支付业务TPV达到人民币1,023亿元，同比增长35.4%，全球支付业务总收入人民币372.4百万元，同比增长21.9%。 境内支付及增值业务： 在境内支付业务领域，公司致力于以支付服务作为企业数字化的切入点和催化剂，通过不断的产品创新和服务升级，形成差异化产品创新和规模化发展的正向循环。截至2024年6月30日止六个月，公司境内支付业务TPV达到人民币1.47万亿元，同比增长130.1%，境内支付业务总收入人民币169.5百万元，同比增长117.8%，主要得益于去年的创新产品在完成初期孵化后于2024年上半年大幅放量。与此同时，我们在2024年上半年也持续加强业务创新，孵化新产品。我们创新性地利用全球化布局及全球化支付能力，推出企业钱包产品，协助客户实现在全球范围内便利支付，并优化其财务管理流程和内控流程。目前该产品已在国企、上市公司、行业头部企业及中小企业逐步推广，展现了强劲的市场渗透力和业务潜力。 增值服务方面，截至2024年6月30日止六个月，公司增值服务总收入人民币66.8百万元，同比增长41.2%。主要得益于数字支付业务增长带来的流量贡献。 2024年中期报告5 管理层讨论及分析 展望未来，公司将继续坚持既有发展策略，专注创新与高效执行，深耕中国产品与产能全球拓展的支付及数字化 支持能力。我们相信，在全球政治经济格局日益复杂多变的环境下，植根中国坚实的工业化基础和产能优势，通过全球合规支付清算网络布局，以及流通端全面的数字化能力，协助中国企业在全球范围内合规高效展业，系统性提升流通环节的效率、便利性和安全性，将具有日益重要的系统性价值。连连将致力于在符合全球合规框架的基础上，为中国企业提供全球支付和数字化转型的解决方案，持续为中国企业的成长和效率提升贡献价值。 财务回顾 收入 本公司截至2024年6月30日止六个月的收入为人民币617.4百万元，较去年同期增长40.1%。主要系(i)数字支付业务收入增长人民币158.7百万元；(ii)增值服务收入增长人民币19.5百万元，部分因其他收入减少人民币1.3百万元抵销。 下表列示本公司于所属期间的收入明细： 截至6月30日止六个月 收入 2024年 2023年变动变动 数字支付服务 541,888 383,231 158,657 41.4% —全球支付(1) 372,374 305,383 66,991 21.9% —境内支付(2) 169,514 77,848 91,666 117.8% 增值服务 66,773 47,303 19,470 41.2% 其他(3) 8,726 10,055 (1,329) (13.2)% 合计 617,387 440,589 176,798 40.1% （人民币千元）% 附注： (1)指跨境或在中国境外发生的支付行为。 (2)指在中国境内发生的支付交易。 (3)除提供核心业务数字解决方案外，我们亦经营若干其他业务，主要包括物业租赁。 6连连数字科技股份有限公司 管理层讨论及分析 数字支付服务： 本公司大部分收入来自数字支付服务，包括全球支付和境内支付。截至2024年6月30日止六个月的数字支付服务收入为人民币541.9百万元，同比增长人民币158.7百万元，增幅41.4%，增长的主要原因系：(i)全球支付的收入增长人民币67.0百万元，较去年同期增长21.9%，由全球支付服务的TPV持续增长所带动；及(ii)境内支付的收入增长人民币91.7百万元，增幅高达117.8%，主要由于境内支付服务的TPV较去年同期大幅增长130.1%。 增值服务： 本公司截至2024年6月30日止六个月的增值服务收入为人民币66.8百万元，较去年同期增长人民币19.5百万元，增幅41.2%，主要由于数字化营销服务快速扩张。 其他收入： 本公司亦从其他来源获得少量收入，包括为自持物业提供物业租赁服务的租金收入。截至2024年6月30日止六个月，其他收入保持相对稳定。 成本 本公司截至2024年6月30日止六个月的成本为人民币292.5百万元，较去年同期增加人民币122.1百万元，增幅71.6%；主要由于(i)因全球支付服务的TPV较去年同期增长35.4%，境内支付服务的TPV较去年同期增长130.1%以及公司积极协助中国产能出海，拓展新电商平台和支付渠道；相应的数字支付服务成本增加人民币105.3百万元，增幅79.6%；（ii)由于数字化营销服务迅速扩张所带来的向渠道合作伙伴支付的服务费增长，增值服务的成本增加人民币16.5百万元，增幅50.6%。 2024年中期报告7 管理层讨论及分析 毛利及毛利率 因以上所述，本公司截至2024年6月30日止六个月的毛利为人民币324.9百万元，较去年同期增加20.3%；毛利率为52.6%，较去年同期下降8.7个百分点，主要系低毛利率的境内付款业务收入增长。其中(i)全球支付毛利为人民币270.2百万元，较去年同期增长人民币43.8百万元，增幅19.3%；毛利率为72.6%，毛利率基本稳定；(ii)境内支付毛利为人民币34.1百万元，较去年同期增长人民币9.6百万元，增幅39.0%；毛利率为20.1%，较去年同期下降11.4个百分点，主要系收入构成变动导致，而相同服务的毛利率基本保持稳定；及(iii)增值服务毛利为人民币17.9百万元，较去年同期增长人民币3.0百万元，增幅20.7%；毛利率为26.9%，较去年同期略下降4.6个百分点，主要是利润率较低的数字化营销服务大幅增长所影响。 销售及营销费用 截至6月30日止六个月 2024年 2023年变动变动 销售及营销费用 108,883 84,962 23,921 28.2% 减：股份薪酬开支 (7,497) (3,453) (4,044) 117.1% 经调整销售及营销费用 （非国际财务报告准则指标）(1) 101,386 81,509 19,877 24.4% （人民币千元）% 附注： (1)指剔除股份薪酬开支后的销售及营销费用（非国际财务报告准则指标）。 本公司销售及营销费用截至2024年6月30日止六个月为人民币108.9