每日A股大参考第7397期

*影响中国政策*查看往期 第7397期2024-08-12消息激发波动 主编点评 【本期主编】投资顾问：吴隆钢执业编号：A0350619050002 若没有重大消息的刺激，指数大概率延续震荡筑底之势，热点分化轮动的风格或将延续。 情报精选 情报精选：重磅利好！决策层确定新能源汽车“小目标”；多地发力低空经济；旅行服务继续高增长；3家，摘牌 宏观 1、决策层印发的《关于加快经济社会发展全面绿色转型的意见》8月11日发布，这是中央层面首次对加快经济社会发展全面绿色转型进行系统部署。到2030年节能环保产业规模达到15万亿元左右，非化石能源消费比重提高到25%左右。到2030年大宗固体废弃物年利用量达到45亿吨左右。延长碳减排支持工具实施年限至2027年年末。“十四五”时期严格合理控制煤炭消费增长，接下来5年逐步减少。2030年抽水蓄能装机容量超过1.2亿千瓦。 2、《关于加快经济社会发展全面绿色转型的意见》提出，推动城市公共服务车辆电动化替代。到 2030年，营运交通工具单位换算周转量碳排放强度比2020年下降9.5%左右。到2035年，新能源汽车成为新销售车辆的主流。推动船舶、航空器、非道路移动机械等采用清洁动力，加快淘汰老旧运输工具，推进零排放货运，加强可持续航空燃料研发应用，鼓励净零排放船用燃料研发生产应用。 3、商务部新闻发言人披露，8月9日，中国将欧盟电动汽车临时反补贴措施诉诸世界贸易组织争端解决机制。欧盟初裁中的认定缺乏事实和法律基础，严重违反世贸组织规则，损害全球应对气候变化合作大局。我们敦促欧盟立即纠正错误做法，共同维护中欧经贸合作和电动汽车产业链供应链稳定。 4、根据美国银行的一项调查，随着市场准备迎接美联储降息，认为美元将走软的投资者比例在过去一个月几乎增加了两倍。约有23%的受访者表示他们最确信的交易是做空美元，这是今年以来的最高比例，高于7月的8%。市场预计年内将降息100个基点，而就在一周多前则预计降息约65个基点。 5、央行发文称，目前存贷款利率已基本实现市场化定价，完善住房租赁金融支持体系，支持存量商品房去库存。加大保障性住房建设和供给，推动加快建立租购并举的住房制度。未来随着房地产市场定价趋于理性，租赁需求进一步释放，租售比持续改善回升，住房租赁企业运营能力不断提升，住房租赁市场实现商业化可持续发展是有基础的。 6、8月8日上午，广东召开全省保交房及城市房地产融资协调机制工作调度会。会议强调，打好商品住房项目保交房攻坚战，切实做好保交房工作，要坚决完成目标任务。督促房企通过资产处置变现等多种方式筹措资金自救，坚决杜绝房企“躺平摆烂”。 7、商务部披露，2024年上半年，旅行服务继续保持高速增长，旅行服务进出口9617.1亿元，增长47.7%，为服务贸易第一大领域。此前，文旅部介绍，当前正值暑期，各地推出超过4000项约3.7万场次内容丰富、形式多样的文旅活动。 8、国家外汇管理局表示，上半年旅行逆差1032亿美元，同比增长37%，境外人员来华、居民跨境旅行均有所增加，带动旅行收入和支出分别增长43%和37%。 9、中国大唐集团有限公司发布了“大唐雄安总部项目概念设计方案征集”有关信息。这是继首批4家央企之后，第5家公开将在雄安新区建设总部的央企。雄安积极推动央企二、三级子公司或创新业务板块向新区疏解，央企在新区已累计设立各类机构200余家。 市场 1、8月9日，北向资金大幅净卖出77.65亿元。新和成、工业富联、韦尔股份分别遭净卖出2.54亿元、2.17亿元、1.71亿元。紫金矿业净买入额居首，金额为1.98亿元。截止9日的一周，北向资金整体 净流出147.6亿元。8月5日至8月9日，东山精密、贵州茅台、紫金矿业净买入额分别为7.54亿元、 *影响中国政策*查看往期 7.14亿元、6.74亿元。 2、日前，证监会市场一司司长张望军表示，“‘健全投资和融资相协调的资本市场功能’在《决定》中首次提出。下一步，在投资端方面，需要提升对投资者的服务和回报。将推动有关方面针对保险 第7397期2024-08-12消息激发波动 资金、社保基金、养老保险基金等中长期资金特点，优化入市政策安排。支持证券基金经营机构推出更多匹配中长期资金需求的产品和服务。融资端方面，要严格规范融资行为，合理把握新股发行和再融资节奏。 3、Wind数据显示，截至8月9日，上半年末有36家上市公司的前十大流通股东名单中出现了社保基金的身影，合计持股量7.51亿股，期末持股市值合计107.4亿元，持仓主要集中在能源、材料、传媒、电信服务等行业。从持股数量变动来看，社保基金二季度积极加仓AI和资源股。二季度，社保基金 增持数量最多的是分众传媒，增持数量达5222.51万股，全国社保基金一一五组合和全国社保基金一零九组合均对其大举加仓。 4、Wind数据显示，二季度末，QFII持仓市值超亿元的个股有12只。其中，QFII持仓市值最高的是南京银行，期末持仓市值达到176.33亿元。英力股份新增QFII持股家数最多，达到五家，龙韵股份次之，附上QFII二季度新增持股机构家数及A股名单。 5、截至8月10日，按照半年报、业绩快报、预告净利润下限计算，上半年净利润亏损的公司超过 650家。据数据宝统计，截至8月9日收盘，这些公司年内平均下跌34.39%。87家公司股价跌幅在50%以上，其中*ST超华、中银绒业、ST联络、ST航高、ST新纶、ST旭电跌幅在80%以上。 6、据财联社不完全统计，下半年迄今（7.1-8.9）包括沈阳化工、中青宝、同德化工、任子行、ST东时、汇宇制药、复旦复华、日海智能、甬金股份、锦富技术、ST高鸿、普利制药在内的12家上市公司公告公司或相关方被证监会立案调查。其中，9日晚间沈阳化工、中青宝、同德化工、任子行在内的四家公司均因涉嫌信披违规被立案。二级市场表现看，公告次日复旦复华、日海智能、ST高鸿和普利制药均一字跌停，甬金股份收盘跌停。 7、今年以来，基金分红突破1000亿元关口。Wind资讯数据显示，今年以来，截至8月9日，按照权益登记日统计，基金分红总金额已达到1055.93亿元。其中，债券型基金贡献度超八成。 8、9日，余承东“曝光”华为三折叠屏手机，折叠屏概念股掀起涨停潮。星星科技和宜安科技周五收盘均实现20CM涨停，华映科技、凯盛科技、和胜股份纷纷涨停。梳理7月迄今获机构密集调研的折叠屏概念股名单，中颖电子、联得装备、TCL科技位居机构来访接待量前三。 行业 1、中国工程机械工业协会披露，2024年7月工程机械主要产品月开工率为64.9%，环比下降 2.27%。其中挖掘机69.3%；装载机69.5%；汽车起重机75.9%；履带起重机48.6%；塔式起重机 45.5%；压路机44.2%；摊铺机53.5%；旋挖钻机79.4%；非公路矿用自卸车56.8%；混凝土泵车42.2%；搅拌车47.7%；叉车44%。 2、乘联会崔东树称，7月乘用车市场零售表现较好。当月SUV零售增3%，优于行业6个点。由于消费升级趋势带来SUV需求占比上升，轿车零售同比降8%，弱于行业5个点。MPV零售同比降11%，大幅弱于行业8个点。轿车表现低于SUV，主要是A0级新能源轿车表现较差。从结构看，低端消费低迷，高端消费较强。 3、中汽协数据显示，7月乘用车出口39.9万辆，环比下降1%，同比增长22.4%。1-7月乘用车出口273.8万辆，同比增长30.1%。7月，新能源汽车产销分别完成98.4万辆和99.1万辆，同比分别增长 22.3%和27%，新能源汽车新车销量达到汽车新车总销量的43.8%。 4、Counterpoint公布的数据显示，上半年中国智能手机销量同比增长4%，预计全年销量可回升至2.7亿部以上。上半年，vivo手机销量同比增长5%，高于行业平均水平，市占率位列国内第一。二季度，vivoXFold3在中国折叠屏市场销量排名第二。预计中国市场2024年会超越北美，成为全球最大的高阶手机市场。 5、Omdia的最新研究显示，2023年全球游戏外设和配件的收入将超过100亿美元，此后将实现强劲增长，到2029年的收入将接近120亿美元，主要得益于游戏椅和方向盘等高价值外围设备和配件的销售。美国是全球收入的最大贡献者，2023年为26亿美元，中国位居第二，预计到今年年底将超过20亿美元。 6、美国联邦地区法官裁定，谷歌因垄断网络搜索市场触犯法律。诉讼程序现在将进入第二阶段，法院将裁定谷歌因违反反垄断法需要面临何种处罚。关注此案的律师称，美国司法部可能寻求让谷歌实施重大变革，或强制其剥离安卓系统。 *影响中国政策*查看往期 机会 1、据人民银行，日前央行发布《2024年第二季度中国货币政策执行报告》（简称《报告》）指 第7397期2024-08-12消息激发波动 出，总体看，今年以来货币政策立场是支持性的，为经济持续回升向好提供了金融支持。 点评：展望后市，货币宽松仍是大方向，年内降准降息可期。在9月美联储降息几乎成定局的背景下，国内货币宽松的空间有望在三季度再次打开，7月降息或是新一轮货币宽松的起点；而未来几个月MLF到期量大，为进一步释放中长期流动性，降准也值得期待。受益于政策加码预期，可留意住房租赁、服务消费、新型产业（新能源、新材料、高端装备）等方向。 2、据财联社消息，上海市日前指出，低空经济正逐步成为万亿级的产业蓝海，上海要加快开放应用场景，促进商业化试点和规模化运用，培育“低空+”新消费场景。 点评：几乎同时，昆山的“飞的”试航、珠海推动“天空之城”相关项目。8月11日，我国目前最大、全国产化的2吨级大型双发无人运输机首飞成功。eVTOL企业追梦空天则宣布，公司全自研战略产品DF600A吨级混动倾转无人机顺利完成新一轮试飞。据不完全统计，今年低空经济赛道至少已有11起亿元级别的融资案例，超过去年全年。低空经济的高速发展，将带动产业链上下游更多消费与投资机会。 风险 在最新发布的二季度货币政策执行报告（以下简称《报告》）中，央行继续提示长端利率风险。 《报告》提及“6月下旬，10年期国债收益率逼近2.2%关口，创20年来新低，已明显偏离合理中枢水平，不断累积金融风险”；央行示未来市场利率回升时，相关资管产品净值回撤也会很大，投资者需要注意净值波动风险。 公司 公司调研： 春晖智控：参股公司在商业航天领域产品主要为低轨卫星用卫星解除装置东信和平：在车路云领域为车企提供数字身份识别及安全连接产品和服务胜蓝股份：将有数款产品小批量供货给小鹏汇天 斯瑞新材：商业航天领域合作企业包括蓝箭航天、九州云箭等金明精机：公司无产品直接应用于商业航天和低空经济领域 瑞鹄模具：与北汽蓝谷有业务合作为享界S9车型提供部分制造装备晶升股份：第一批8英寸碳化硅长晶设备已于7月完成交付 中国中车：已布局氢能产业链子公司大功率IGBT制氢电源处于国内领先地位通光线缆：航空航天用耐高温电缆产品已批量供货 光启技术：超材料产品一直面向尖端装备企业供货 重组&再融资 东百集团：拟转让仓储物流相关参股公司20%股权山外山：股东拟询价转让2.2%股份 纳芯微：终止收购昆腾微67.60%股份意向 华泰证券：向专业投资者公开发行次级公司债券获得中国证监会注册批复华谊集团：子公司拟出售民生证券1.29%股权并认购国联证券新增A股股份万和电气：申请广州市凯隆置业有限公司破产清算获受理 大众交通：拟以5.76亿元的价格向国联证券出售所持民生证券股份索菲亚：全资子公司拟以7.68亿元出售民生证券2.94亿股股份 浩瀚深度：拟以1.26亿元收购国瑞数智35%股权 浙商中拓：公司债务人响水恒生、响水巨合、江苏德龙重整申请被受理星源卓镁：拟发行可转债募资不超4.5亿元 天山股份：终止收购水泥等相关业务公司控股权暨关联交易隆鑫通用：宗申新智造将取得公司4.94%股份 中文传媒：发行股份及支付现金购买资产暨关联交易事项获得上交所重组委审核通过中国西电