计算机行业快评报告
事件与背景：
中国共产党第二十届中央委员会第三次全体会议于2024年7月15日至18日在北京举行，会议审议并通过了《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》。该决定再次强调了发展新质生产力的重要性，并提出了多项政策与措施以推动高质量发展。
投资要点：
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新质生产力发展：发展新质生产力被列为2024年首要政府工作任务，旨在通过提升全要素生产率来推动经济高质量发展。新质生产力的特征包括高科技、高效能与高质量，全要素生产率的大幅提升是其核心标志。《决定》提出将建立健全相关规则和政策，促进各类先进生产要素向新质生产力领域聚集。
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数智化赋能与新兴产业：推动传统产业深度转型升级，支持企业利用数智技术和绿色技术改造提升传统产业。同时，对新一代信息技术、人工智能、量子科技等战略性新兴产业，将进一步完善发展政策和治理体系，引导产业健康有序发展。对未来的产业，将加强关键共性技术、前沿引领技术、现代工程技术、颠覆性技术创新，建立未来产业投入增长机制。
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实体经济与数字经济融合：提出健全促进实体经济和数字经济深度融合的制度，加快构建促进数字经济发展体制机制，完善数字产业化和产业数字化政策体系。强调数据要素市场的建设，包括建设国家数据基础设施、促进数据共享、完善数据产权制度、加强数据安全监管和建立高效便利安全的数据跨境流动机制。
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科技创新与自主可控：高度重视科技创新和自主可控，强调科技创新与产业创新的融合发展，强化企业科技创新主体地位，建立培育壮大科技领军企业机制，支持企业参与国家科技攻关任务。
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网络安全与人工智能治理：构建联动高效的国家安全防护体系，推进国家安全科技赋能；加强网络安全体制建设，建立人工智能安全监管制度；完善生成式人工智能发展和管理机制；深化网络管理体制改革，加强网络空间法治建设。
投资建议：
- 关注人工智能赋能传统产业升级、生成式人工智能发展、人工智能治理体制建设。
- 着眼数据确权、数据交易、数据治理、数据基础设施建设和数据跨境流通平台建设。
- 重点关注集成电路、基础软件、工业软件等关键核心技术的突破和基础软硬件自主可控渗透率的提升。
- 关注网络安全体制完善和网络内容端加强管理对文化、传媒等领域的影响。
风险因素：
- 政策落地不及预期；
- 科技创新研发进度低于预期；
- 自主可控渗透率不及预期；
- 数智化赋能效果低于预期；
- 行业竞争加剧。
行业投资评级：强于大市，预计未来6个月行业指数相对沪深300指数涨幅超过10%。
公司投资评级：
- 买入：预期公司相对大盘涨幅15%以上；
- 增持：预期公司相对大盘涨幅5%-15%；
- 观望：预期公司相对大盘涨幅-5%至5%；
- 卖出：预期公司相对大盘跌幅5%以上。
报告发布日期：2024年07月22日
