国内自动驾驶加速验证

《北京市自动驾驶汽车条例（征求意见稿）》发布，国内自动驾驶应用有望加速落地。根据新京报报道，6月30日，北京市经济和信息化局发布《北京市自动驾驶汽车条例（征求意见稿）》，在产业创新方面，《征求意见稿》对创新研发、产业链发展促进、测试评价和认证能力建设、标准制定、数据利用等进行了具体规定。此外，2024年2月北京市人民政府发布《2024年市政府工作报告重点任务清单》，提出完成高级别自动驾驶示范区建设3.0阶段任务，扩区至600平方公里，启动4.0阶段任务。我们认为，北京有望成为自动驾驶落地标杆城市，或推动国内自动驾驶加速落地。 特斯拉进入江苏政府采购目录，有望推动国内自动驾驶技术进步。根据财联社7月5日报道，根据江苏政府采购网披露的《江苏省党政机关、事业单位及团体组织2024-2025年度新能源汽车框架协议采购入围公告（三）》显示，特斯拉Model Y后轮驱动版进入江苏省政府新能源用车采购目录。同时，特斯拉还成为了上海市临港新片区多家国企采购车辆，包括上海城投兴港投资建设（集团）有限公司、上海临港新片区投资控股（集团）有限公司等多家国企采购了一批特斯拉Model Y车辆作为企业功能用车。根据财联社7月6日报道，在本次2024世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议的特斯拉展台中，特斯拉Model Y搭载了新一代自动辅助驾驶硬件HW4.0芯片，前一代相比，该芯片算力提升了5倍，最远探测距离高达424米。 此外，特斯拉FSD持续升级迭代，已进入V12.4阶段。FSD是特斯拉的自动驾驶系统，支持自动车道变更、自动停车、车辆呼叫等功能。我们认为，特斯拉进入江苏地方政府和上海国企采购目录，后续有望打开更多中国市场，特斯拉作为全球自动驾驶技术排头兵，有望充分带动国内自动驾驶技术进步，国产车企预计将推出更多自动驾驶功能车型。 智能座舱进阶加速，高通第四代座舱平台月交付突破10万辆。根据高工智能汽车研究院数据，2024年5月，高通第四代座舱平台（SA8295P）单月交付新车首次突破10万辆大关，1-5月累计交付25.78万辆。同时由于头部车企及热销车型加快从上一代8155升级至8295平台，5月高通8155（域控架构）搭载新车交付20.11万辆，与去年12月高位相比下滑近50%。今年以来，各大车企主力车型开始在座舱比拼“端侧小模型”及生成式AI应用，座舱交付加速进入“AI智能座舱时代”。我们认为，智能座舱进阶加速有助于落地部分先进自动驾驶功能，带动国内自动驾驶落地进一步提速。 问界M9上市6个月后大定突破10万，成为50万以上豪华车销量冠军，自动驾驶有望充分引领消费。根据AITO汽车6月26日官方公众号，问界M9上市6个月，累计大定突破10万辆，稳居50万以上豪华车销量冠军，创造中国市场豪华品牌车型销量新纪录。问界M9搭载HUAWEI ADS 2.0高阶智能驾驶辅助，具备AR实景贴合、智驾路线提醒等多种智驾功能，我们认为，问界M9热销充分验证自动驾驶功能有助于提升车企销量，未来自动驾驶功能有望充分引领消费。 相关标的：特斯拉、赛力斯、江淮汽车、万马科技、长安汽车、德赛西威、中科创达、海天瑞声、北汽蓝谷、菱电电控、华依科技、经纬恒润、东风汽车、光庭信息等。 风险提示：技术迭代不及预期；经济下行超预期；行业竞争加剧风险。 一、《北京市自动驾驶汽车条例（征求意见稿）》发布，国内自动驾驶有望加速落地 《北京市自动驾驶汽车条例（征求意见稿）》公开征集意见。根据新京报报道，6月30日，为推动自动驾驶汽车产业高质量发展，助力打造全球数字经济标杆城市，落实市委市政府关于加快自动驾驶汽车立法的指示精神，北京市经济和信息化局会同相关部门起草了《北京市自动驾驶汽车条例（征求意见稿）》，现面向社会公开征求意见。在产业创新方面，《征求意见稿》对创新研发、产业链发展促进、测试评价和认证能力建设、标准制定、数据利用等进行了具体规定。 北京有望成为自动驾驶落地标杆城市，或推动国内自动驾驶加速落地。本次《征求意见稿》明确提出：1）支持自动驾驶汽车数据有序开放、授权使用和流通利用，建立健全自动驾驶汽车产业链上下游数据开发利用的合作机制；2）支持智能化路侧基础设施完善的区域全域开放，分阶段、按片区开放重点应用场景；3）市人民政府统筹建设全市统一的自动驾驶汽车安全监测平台和云控基础平台等多条明确条例。此外，2024年2月北京市人民政府发布《2024年市政府工作报告重点任务清单》，提出完成高级别自动驾驶示范区建设3.0阶段任务，扩区至600平方公里，启动4.0阶段任务。我们认为，北京有望成为自动驾驶落地标杆城市，或推动国内自动驾驶加速落地。 二、特斯拉进入江苏政府采购目录，有望推动国内自动驾驶技术进步 特斯拉进入江苏政府采购目录，有望推动国内自动驾驶技术进步。根据财联社7月5日报道，根据江苏政府采购网披露的《江苏省党政机关、事业单位及团体组织2024-2025年度新能源汽车框架协议采购入围公告（三）》显示，特斯拉Model Y后轮驱动版进入江苏省政府新能源用车采购目录。同时，特斯拉还成为了上海市临港新片区多家国企采购车辆，包括上海城投兴港投资建设（集团）有限公司、上海临港新片区投资控股（集团）有限公司等多家国企采购了一批特斯拉Model Y车辆作为企业功能用车。根据财联社7月6日报道，在本次2024世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议的特斯拉展台中，特斯拉Model Y搭载了新一代自动辅助驾驶硬件HW4.0芯片，前一代相比，该芯片算力提升了5倍，最远探测距离高达424米。此外，特斯拉FSD持续升级迭代，已进入V12.4阶段。FSD是特斯拉的自动驾驶系统，支持自动车道变更、自动停车、车辆呼叫等功能。我们认为，特斯拉进入江苏地方政府和上海国企采购目录，后续有望打开更多中国市场，特斯拉作为全球自动驾驶技术排头兵，有望充分带动国内自动驾驶技术进步，国产车企预计将推出更多自动驾驶功能车型。 图表1：特斯拉亮相2024世界人工智能大会 三、国内智能座舱进阶加速，高通第四代座舱平台单月交付新车突破10万辆 智能座舱进阶加速，高通第四代座舱平台月交付突破10万辆。根据高工智能汽车研究院数据，2024年5月，高通第四代座舱平台（SA8295P）单月交付新车首次突破10万辆大关，1-5月累计交付25.78万辆。同时由于头部车企及热销车型加快从上一代8155升级至8295平台，5月高通8155（域控架构）搭载新车交付20.11万辆，与去年12月高位相比下滑近50%。今年以来，各大车企主力车型开始在座舱比拼“端侧小模型”及生成式AI应用，座舱交付加速进入“AI智能座舱时代”。我们认为，智能座舱进阶加速有助于落地部分先进自动驾驶功能，带动国内自动驾驶落地进一步提速。 图表2：2024年1-5月中国市场（不含进出口）乘用车标配8295座舱平台交付量排名 四、问界M9上市6个月后大定突破10万，成为50万以上豪华车销量冠军，自动驾驶有望充分引领消费 问界M9上市6个月后大定突破10万，成为50万以上豪华车销量冠军，自动驾驶有望充分引领消费。根据AITO汽车6月26日官方公众号，问界M9上市6个月，累计大定突破10万辆，稳居50万以上豪华车销量冠军，创造中国市场豪华品牌车型销量新纪录。问界M9搭载HUAWEI ADS 2.0高阶智能驾驶辅助，具备AR实景贴合、智驾路线提醒等多种智驾功能，我们认为，问界M9热销充分验证自动驾驶功能有助于提升车企销量，未来自动驾驶功能有望充分引领消费。 图表3：问界M9大定突破10万 相关标的 特斯拉、赛力斯、江淮汽车、万马科技、长安汽车、德赛西威、中科创达、海天瑞声、北汽蓝谷、菱电电控、华依科技、经纬恒润、东风汽车、光庭信息等。 风险提示 技术迭代不及预期风险：若技术迭代不及预期，则对产业链相关公司会造成一定不利影响。 经济下行超预期风险：若宏观经济景气度下行，固定资产投资额放缓，影响企业再投资意愿，从而影响消费者消费意愿和产业链生产意愿，对整个行业将会造成不利影响。 行业竞争加剧风险：若相关企业加快技术迭代和应用布局，整体行业竞争程度加剧，将会对目前行业内企业的增长产生威胁。