电力集团专家交流

会议要点计划、预期与不确定性电力集团专家指出，2023 年全年新能源并网目标为确保2000 万千瓦，争取达到若争取额度满足，超预期目标将不超过 300 万千瓦。 专家对 2024 年’五大’（假设文中提到的五大电力单位）的预期规划进行了讨论。风电预期规划为 5000 万千瓦，而光伏预期在 1000 万千瓦（不包括国家能源集团的数 据）。比 2023 年的规划上升近 20%。虽然禁电问题影响了新能源项目的建设和规划，但专家认为，不能以统一视角看待所有项 目禁电率。 他强调，各省县的禁电率都因地、项目条件导致禁电率波动，一些地区甚至可 达到 30%。因此，未来项目的选择和规划需要根据当地的实际情况进行。限电率影响与租赁模式转变从项目端看，代表表示，如果国家不再制定严格的限电率，变成更低限电 率或者没有限电 率，那么地方政府可以更自由地开展项目审批或备案。这可能会降低项目开发的突然叫停 情况，地方政府备案的光伏容量可能会有比较大幅度的提高。对于开发企业来说，限电率对于项目收益率是一个非常敏感的因素。特别是对于项目收益 接近临界点 的项目，可能非常敏感于限电率的变化。在当前阶段，代表认为整体平均水平 对于限电率略有一些容忍空间，即使限电率有所提升，很多项目仍有可能执行。总的看，新能源和储能的联合使用并非由开发商或运营商决定，而是由电网公司决定。近 期，租赁储 能的模式正在快速提高，占比已经接近一半，但该趋势是否会持续取决于租赁 储能的成本。如果租赁储能成本过高，可能会选择自建储能。另一方面，储能电站可以独 立参与现货交易。光伏项目成本收益及政策影响探讨投资成本分析：现阶段公司的光伏电站投资成本基本上在 3.4 元左右，其中包含 1 元的组 件成本和其他非组件成本如土建、安装等。对于不需要配备储能的投资，成本在 3.34 元左 右。对于水面光伏，成本能够达到 3.7 元左右。对于分布式项目，成本在 3.2 元左右，其中已包含了部分项目开发成本，但不含涨价的路桥费。 项目收益率变动：当前，项目收益率相较去年有所提高，光伏项目的收益率可达7.5%-8%。对于分布式项目，尤其是工商业项目，收益率较好。该收益率计算为 全投资税前收益率，不包含融资成本。公司对于项目收益率的一般要求是在 6.5%-4.5%。电网调度权与新能源困境储能的使用及控制权问题：当前新建风电厂或光伏电站的自建储能不能参与 到现货价市场 报价，调度全权在电网手里。换言之，哪怕公司愿意额外配一些储能，也无法在特定时间 卖出录取的多余电力。如果调用权和使用权由电网转移到企业，公司将有动力增加一部分储能，可能参与一些现货交易。如果调用权和使用权不在公司手中，储能只会成为一项成 本，而不会有任何收益。储能技术和使用率问题：现场专家提到，储能电池利用率目前一般较低，主要是因为电网 考虑到安全 性问题，由于无法评估电站储能的质量，所以更倾向于不调用。事实上，储能 技术本身在技术上是没有问题的。无论是自建储能，还是之后可能的共享储能，都会对企 业有所帮助，但是具体效益需要在政策、市场需求、项目容量等各方面进行综合分析。储能电单和电网合作问题：如果电网调度公司的储能设备，会给企业付费。也就是说，如 果企业为电网提供了调节能力，电网会支付对应的费用。但对电网来说，在考虑到调度细 则及储能设备的质量等风险的前提下，它可能会更倾向于少使用或不使用这些自建储能设 备。电力市场转型与新能源发展展望电力行业的补充服务收入，即调用其他公司电源需要支付费用，可以 理解为真金白银的补 贴，尤其是灵活性较高的火电。公司能为电力公司提供储能服务，定价可能高于火电厂。限电率及弃风弃光率对项目的影响取决于项目性质，也与新老项目、业主和电网调度的关 系相关。譬如扶贴项目和优质项目有较高的保障，风电厂的电网位置也会影响其限电率。尽管南方地区的弃光率较低，但在审批项目时可能会利用该指标进行管控，北方地区情况 类似。弃光率这一指标并非最重要，行业的健康发展会导致投资者、开发商和运营商变得 更加理性，限电率可能只是阶段性的制约因素。地区性决策差异下的能源结构转型地方政府在推动新能源进程中的主要冲动，大多来自业绩压力，并 非完全基于选择新能源 的主观意愿，有时也顾及到核电等其它能源选择。同时，不同省份的经济发达程度，影响 到其选择新能源项目的类型和形式。分布式光伏存在两大问题：一是，因过多的网格电力供给可能带来扰动，进而影响网络稳 定性；二是 ，光伏接入网格，有必要进行电网设备改造，但在很多情况下，电网在分布式 光伏接入时的投入和改造成本是滞后的，因此电网有限制其接入的原因。 在讨论光伏收益时，储能被计入其中，新增装机容量预计价格在 3.7 元/瓦。另一方面，新 能源招标并不一定导致实际装机，集中招标可能包含框架协议和预招标，实际装机结果可 能因许多因素波动。但非框架协议中标部分则有较高的执行可能性。市场化趋势与挑战探讨针对气风气光问题，在电网公司考核中，并无明确的惩罚性措施而更多的形式 是压力传 导。公开预警制度规定超过 5%的区域无法新增新能源，但仍有违规批准的情况存在。并且如地方政府为推动能源结构转型而对新能源有更大的依赖，可能会传导压力埋下冲突矛 盾。关于光伏装机，尚无区分集中式和分布式的完全统计，但分布式在近年逐步提高占比，预 计 202 4 年分布式占比进一步上升。对于开发建设过程中土地使用证的问题，仍存在与以前同样的问题，即土地使用证办理延 迟，多数项 目投产一段时间才能获得土地使用证。农缺证或其他证照尚无明显政策放宽。风电项目土地愿以前期、建设期容缺，投产后必须取得权证。跨年光伏行业投资趋势解析根据观察，国内整个光伏装机可能超预期，预测今年的装机量可能将达到 250G-260G，甚至更高，原因之一在于地面电站的项目储备量仍然非常多；另一原因 是分布式工商业的收益率依然非常高。 海外需求预测是 30%以上的增长，尽管还需要观察更多数据以确认具体趋势，但欧洲库存 已经基本下降并且整体趋势是涨价。全球需求增速可能会达到 25%-30%，超过原先预期的15%-20%。 供给端存在差异性，玻璃环节供应缩减较为明显，二三线项目可能面临延期。头部的供应应该还是比较正常。总体来说，强者愈强，尾部的需求稍微可能机会也不 大。在需求超预期的情况下，硅料端可能因为库存高会难一点。Q&AQ：能否谈谈今年新能源的装机规划和去年的实际装机情况？ A：去年，我们设定的目标是争取确保 为2000 1700 万的新能源并网，并设立目标 万。实际上我们共完成了约 2100 多万的新能源并网，超过了预期。今年，我们的 目标是全年 确保 2000 万增量，并力争达到 2300 万。从近几年来看，我们一直在稳步提 高新能源装机的过程中，今年没有出现特别大的预期外变化。从在建项目以及去年拿的核 准备案的容量来看，今年确保 2000 万的可能性较大，争取 2300 万也有希望。Q：今年风光装机的比重大概是怎么样的？ 装机能够超越预期，主要也是太阳能装机超预期，实际完成了近 550 万风电及 1600 万 太阳能 装机。Q：今年如果按较高的预期来看，风电和光伏的装机量分别是多少？ 间。 如果我们再超预期的话，我觉得可能是超过 200 万千瓦。在目前的基础上，我们 有望装机达到2500 万。Q：能否谈谈分布式和集中式装机的比例？ Q：582 规划是怎样的？ A：今年国家五大风电的装机预期规划达到了 本 5000 万千瓦，光伏投产的计划基 上也接近 1000 万千瓦。总的来看，今年光伏的装机预期要比去年多，但增幅不大，风电 装机 预期明显多于去年。Q：现在新能源项目的限电情况如何？如果限电约束取消后，对我们规划或项目 建设有什么影响？ A：限电问题我们始终都在关注，但这个问题不能一概而论。有的地方限电率 高，有的地方低，因此，我们不能对所有地方的限电率作统一的评价。目前来 看，我国新能源预警以及新能源消纳情况的数据还都是以全省平均来计算的，因为它是个平均数，所以有的地方可能比这个数高，有的地方可能比这个数 低。如果限电约束取消的 话，那可能还需要看具体项目的情况。Q：你如何看待未来电力行业，特别是储能配套框架的变化，以及这可能对项目 收益的影响？ 者甚至更进一步实行全面市场化，取消限电的规定，那么项目审批或备案将会 放开。地方政府可以更加自由地审批项目，同时可备案的光伏装机容量可能会 大幅增加，有助于电力行业的发展。这将降低诸如项目阶段性叫停的风险，比 如近年来在广东、山东出现的光伏项目开发暂停的情况。然后，我们要注意的 是，限电率对项目的收益是非常敏感的。对于项目收益较好、潜力空间较大的 项目，这个变动可能不会引起太大波动。而对于本已收益较薄弱的项目，限电 率的改变可能会带来较大的影 响。然而，总体来看，对于限电率的变化，我们 还略有一些容忍的空间。 Q：储能在电力行业中的应用主要表现在哪些方面？有哪些趋势和挑战？A：储能主要应用在两个方面。一方面是综合性的能源项目，例如结合了火电、水电、抽蓄电平、新能 源、储能等电源的综合性能源项目，这样的项目能够提 供稳定统一的电力输出。另一方面是新能源电站加储能，这部分主要是随着新 型储能的发展，包括共享储能越来越被接受而呈现出的趋势。目前新能源电站 加储能的项目 中，自建储能的利用率似乎较低，而租赁储能或共享储能的方式 受到更多接纳。因为电网会给共享储能一定的调度调用次数、调用时长，以及 合理的商业模式。从而使其在限电率的变化下仍可实现合理的商业模式。然 而，在这种商业模式下，共享储能和新能源电站必须为同一业主才能最大化收的接近一半。然而，我们要关注这其中的挑战。如果租赁储能的成本过高，导 致收益率下降，那么自 建储能或许更具优 势。因此，我们需要密切关注租赁价 格的变化，才能准确预判这个比例是否能继续维持高速发展。Q：你如何看待新能源和储能结合起来的可能性？ A：将新能源和储能结合一起，不完全由我们说了算。在这个结合的商业模式 中，如果共享储能和新 能源电站不是同一业主，那么商业模式所得的利润也不 可能由开发商来全部得到。目前的情况是，如果电价相对较低，共享储能电站 可以购入电能并在电价高的时候卖出，这个电价差是储能电站的收益。而对于 发电端来说，其收益主要还是发电收入。所以，共享储能模式的收益更高，但 价值的实现需要多个参与者的合作。所以，在处理新能源和储能的结合问题 时，我们需要酌情判断，对于不同的项目，可能需要采用不同的策略。Q：武大电力集团在储能方面的发展情况和未来的规划？ A：武大电力集团已经开始进行储能的建设，并且致力于做储能的配套工作，对 未来的储能发展模式 有必要及时进行策略调整。Q：目前，光伏电站的投资成本和收益情况如何？ A：截至去年全年，光伏电站的投资成本基本维持在 3.4 元左右。在组件价格 为1 元的情况下，剩余的投资成本主要包含非组件成本，如土建、安装等，还包括储能成本。至于各类光伏电站的成本，分布式的投资成本平均水平 是3 元左右，而最为昂贵的水面光伏电站投资成本可以综合到 3.7 元左右。而对于项目开发成本，例如路桥 费等，已经在计算成本时纳入其中。光伏项目收益率方面，现在整体上项目收益率相较去年有所提高，我们现在光伏项目的平均收益率客观可达到 7.5-8%，其中，工商业的分布式项目整体收益率更 佳。而我们一般要求的全投资税前收益率是 6.54.5%以上。Q：关于政策影响，目前销账率政策变动是否已经明确？ A：目前尚处于协商阶段，政策并没有真正下发。关于销账率的变动，目前还需 要进一步观察和研究 。 Q：新建的风电厂或光伏电站里的自建储能是否能同步参与到现货价市场里去报 价格？A：目前不能，所有的调度权力都在电网方，电力公司没有操作权。换句话说，即便我们自己愿意增设 储能，也无法自主决定如何使用这些储能，比如在晚间 或者其他时间再卖掉吸收的气风光电。但若未来电网将自建储能的