每日晨报

每日晨报│2024年4月3日 收市价 上个交易日升 YTD升跌 恒生指数 16,931 +2.36% -0.68% 恒生科技指数 3,543 +1.89% -5.88% 国企指数 5,960 +2.58% +3.33% 沪深300 3,580 -0.42% +4.36% 上证综合指数 3,074 -0.08% +3.36% 深证成份指数 9,586 -0.62% +0.65% 中小板指 5,895 -0.66% -2.08% 道琼斯指数 39,170 -1.00% +3.93% 标普500指数 5,206 -0.72% +9.14% 纳斯达克指数 16,240 -0.95% +8.19% 伦敦富时指数 7,935 +0.04% +2.61% CAC40指数 8,130 -0.91% +7.78% DAX指数 18,283 -1.05% +9.14% 主要货币表 汇率 1M升跌 6M升跌 人民币指数 99.780 +0.34% +0.23% 美汇指数 104.963 +1.07% -1.81% 港币/人民币 0.924 -0.48% +0.02% 人民币/美元 0.138 +0.51% -0.85% 欧元/美元 1.074 -1.08% +2.50% 美元/日元 151.690 -0.76% -1.21% 英镑/美元 1.257 -0.97% +3.99% 美元/瑞士法郎 0.908 -2.62% +1.06% 主要商品表现 (货币：美元) 最新价 1M升跌 6M升跌 布伦特原油(桶) 88.990 +7.50% +7.50% 天然气(1mnBtu) 1.829 -7.29% -7.29% 黄金（盎司） 2,260.30 +7.16% +23.95% 白银（盎司） 25.597 +7.70% +22.24% 玉米（1蒲式耳） 435.250 +2.18% +2.18% 大豆（1蒲式耳） 1,186.0 +2.87% +2.87% 主要市场指数表现 沪港通和深港通每日额度余额情况 今日要闻 小鹏汽车拟在北京车展推全新品牌 王兴连续3日减持理想股份套现约5亿元 港元拆息全线向下隔夜拆息急跌至4厘以下 中国海油中海石油有限公司原执行副总裁方志等2人接受审查调查 网易(09999.HK)清明假期限制未成年人打机时间 中行:今年息差仍面临很大压力 雷军:明天举办小米SU7首批交付仪式 建行:房地产类贷款结构合理 乘联会料3月新能源乘用车批发销量增33% 市场回顾 港股：港股在长假后造好，但恒生指数未能企稳17000点收市。恒指曾升逾460点，触及17007点， 创超过半个月新高，收市报16931点，升390点，升幅近2.4%，主板成交额近1442亿元。科技指数升穿3500点，收报3543点，升幅约1.9%，成份股中，携程表现最好，高收逾9%。另外，ATMXJ造好，小米旗下汽车开售，带动股价最多升16%，全日高收近9%，网易逆市挫近7%，是表现最差恒指及科指成份股。金融股上升，中银香港急升近10%，是表现最好蓝筹股，恒生急升逾5%。四大内银升近2%至近3%。能源股升幅较显著，三桶油升约5%至近7%。汽车股、医药股个别发展。 A股：沪深股市收市偏软。有色金属、油气、染料、固态电池股造好，AI概念股受压。上证指数收报3074点，跌2点。深证成份指数报9586点，跌60点，跌幅0.62%。创业板指数报1860点，跌11点，跌幅0.62%。 美股：纽约股市初段下跌。市场正注视，多名联储局官员本周即将发表的讲话，以及更多经济数据表现，能否提供更清晰的减息时间表。道琼斯指数较早时报39168点，跌398点，跌幅1.01%。纳斯达克指数报16176点，跌219点，跌幅1.34%。标准普尔500指数报5196点，跌47点，跌幅0.9%。 欧洲：欧洲主要股市下跌，受医疗保健股拖累，但能源股造好。伦敦富时指数收市报7935点，跌17点。巴黎CAC40指数报8130点，跌75点，跌幅0.92%。法兰克福DAX指数报18283点，跌209点，跌幅1.13%。 (亿人民币)沪港通深港通 额度使用使用率额度使用使用率 北向-2.61-0.50%12.792.46% 南向38.299.12%25.326.03% 来源：彭博、越秀证券研究部 备注：以上数据均截止上个交易日 微信扫码关注【越秀证券】 越秀证券公众号越秀证券研究订阅号 34,000 29,000 24,000 19,000 19.00 过去五年恒生指数及预测市盈率走势 17.00 15.00 13.00 11.00 9.00 14,000 2019恒生20指20数 2021五年预测2P0/2E2(x) 202-13个标准差 7.00 +1个标准差-2个标准差+2个标准差五年平均P/E(x) 来源：彭博、越秀证券研究部 越秀证券研究部1 香港湾仔港湾道30号新鸿基中心49楼4917-4937 电邮：research@yxsh.hk电话:(852)39259888传真:(852)36071980 小鹏汽车拟在北京车展推全新品牌 小鹏汽车公布，计划在本月稍后，在北京举行的北京国际汽车展览会上，推出全新品牌，展示在人工智能定义的移动时代中的智能驾驶。 另外，公司3月交付智能电动汽车9026辆，按月增长99%，按年增长29%。首季累计交付21821辆智能电动车，按年增长20%。 王兴连续3日减持理想股份套现约5亿元 理想汽车非执行董事王兴连续3日减持理想股份，套现约5.03亿元。 联交所权益披露显示，王兴在上月26、27及28日，于场内分别出售95万股、 141.4万股及179.8万股理想汽车普通股，作价分别约122.17、118.58元及121.92元。 减持后，王兴对理想的持股降至21.53%。王兴对上一次减持理想是去年9月。 港元拆息全线向下隔夜拆息急跌至4厘以下 港元拆息全线下跌，短期拆息在季结后跌幅显著。 隔夜拆息大幅回吐1.03厘，跌穿4厘水平，报3.966厘，创半个月以来最低。 1星期、2星期拆息延续假期前跌势，分别再跌约80点子及约45点子，报约4.211 厘及4.312厘，分别创两星期及逾半个月低位。 楼按相关1个月拆息亦持续向下，跌至4.612厘，跌约19点子，创近两星期新低。 中国海油中海石油有限公司原执行副总裁方志等2人接受审查调查 据中央纪委国家监委，中国海油中海石油有限公司原执行副总裁方志、中国海油中海石油(中国)有限公司天津分公司渤海地区协调工作领导小组原专职副组长陈明涉嫌严重违纪违法，目前正接受中国海油纪检监察组和江苏省监委纪律审查和监察调查。 网易(09999.HK)清明假期限制未成年人打机时间 网易(09999.HK)旗下网易游戏发布清明假期未成年人游戏限时通知称，4月4日至6日(周四至周六)，可在当日晚上8至9时体验游戏共三小时。4月7日(周日工作日)则无法体验游戏。 中行:今年息差仍面临很大压力 中国银行(03988)去年净息差按年跌0.16厘，至1.59厘，受惠其外币业务优势，跌幅较其他大行相对温和。副行长张毅在业绩发布会上表示，今年息差仍面临很大压力，并提到若今年联储局加息周期接近尾声及开始减息，去年中行的优势业务会变成劣势，因此今年压力较大。 他预期，在资产端方面，人民币资产收益率仍将不断走低，多次LPR下调影响会在 今年反映出来，加上去年9月存量房贷利率的调整，亦对今年形成较大压力。 他又指，虽然去年存款利率下降了3次，但存款定期化、长期化趋势较明显，而且市场竞争亦加剧压力。 张毅表示，中行会采取主动管理措施，今年会优化资产结构，并加大个人住房贷款和消费贷款投放。他说，零售贷款是该行投放收益高、资本占用少、风险成本低的贷款品种，今年会加大相关信贷资源配置。另外，亦会加大债券投资力度，拉大债券投资的久期等。 去年中行派息比率约30%，张毅强调，未来会继续保持稳定的派息政策。 雷军:明天举办小米SU7首批交付仪式 小米集团(01810)首款电动车小米SU7日前正式上市，获得大量订单。董事长雷军表示，4月3日将在北京亦庄的小米汽车工厂，举办小米SU7首批交付仪式；全国28城交付中心，也将于明日同步开启交付。 雷军在微博称，明天将是激动人心的一天。历经3年等待，终于可以将心血之作亲手交到用户手中。 上周四，该集团发布小米SU7售价，标准版21.59万元(人民币．下同)，SU7Pro售 24.59万元，SU7Max售29.99万元。 建行:房地产类贷款结构合理 建设银行(00939)副行长李民表示，去年底房地产类贷款整体的贷款结构合理，不良 的生成与2022年基本保持一致，整体的不良率符合管理预期。 李民在业绩说明会指出，地方债务相关业务目前结构合理，建行的主要业务分布在省市级以上以及高信用等级的客户，整体的资产质量稳定。 展望今年，李民表示，能保持全年资产质量的稳定，建行新发放的贷款投向合理，推动了整体的贷款结构优化。从更大的贷款分类来看，建行持续保持零售信贷大行的地位，尽管受到市场环境的影响，个人类贷款的不良率略有上升，但是整体维持到较低水平，持续保持同业较优。 李民指出，总体来看，建行的资产管理基础是比较扎实的，全行逾期不良的「剪刀差」连续27个季度为负，将以如履薄冰的心态去应对各种复杂的风险挑战，保证全行资产质量的稳定。 另一位副行长李运表示，存量房贷利率调整后，减少了客户房贷利息的支出，一定程度上有助于降低提前还贷的动力。建行首3个月房贷提前还款的规模相比去年四季有一定的下降。 谈及个人住房贷款需求，李运称，从建行数据来看，3月以来，住房按揭贷款，特别是二手房按揭贷款的受理量按月有所回升。下一步，在目前的市场形势下，会积极满足房地产供给端的合理融资需求，并会继续做好住房按揭金融服务，进一步优化 按揭服务的线上化的流程，做好保障性住房的个贷服务，做好对发达县域农民自建房的按揭贷款支持。 乘联会料3月新能源乘用车批发销量增33% 内地汽车业组织乘联会公布，据中国汽车流通协会汽车市场研究分会综合预估，3月全国新能源乘用车厂商批发销量82万辆，按年增长33%，按月增长84%。 其中，比亚迪(01211)上月批发销量约30.16万辆居首，紧随其后的为特斯拉中国的 约8.91万辆。 乘联会指出，由于春节假期后的各行各业快速转入正常运作，因此3月乘用车的按月产销增长较为迅猛。春节后是新品推出的重要时间点，近期的碳酸锂等价格处于中低位，有利厂商推出更具性价比的新款新能源车型。 乘联会又称，很多厂商的新车大量推出，其中部分车型也实施有力度的价格调整，消费观望气氛逐步化解。在国家促消费政策方向性推动下，很多省市推出相应促消费政策，车展等线下活动的全面启动也加速聚拢人气。 港股市场表现（上个交易日） 恒生指数成份股表现（成交额单位：港元） 五大升幅 名称 股价 升幅 成交额 名称 股价 跌幅 成交额 12345 中银香港携程集团小米集团 华润万象生活 中国石油天然气 22.95 377 16.2826.85 7.14 9.55%9.21%8.97%8.48%6.73% 8.93亿 13.29亿五大89.86亿跌幅 2.3亿 16.86亿 1 网易股份 151.6 -6.88% 18.32亿 2 阿里健康 3.07 -3.46% 2.41亿 3 碧桂园服务 4.91 -2.00% 2.92亿 4 中国生物制药 2.97 -1.66% 2.54亿 5 龙湖集团 10.9 -1.45% 3.59亿 来源：彭博、越秀证券研究部 港股主板表现（成交额单位：港元） 名称 股价 升幅 成交额 名称 股价 跌幅 成交额 1 深圳市元征科技 2.77 39.90% 5.49百万 五大跌幅 1 LesiGroupLtd 3.88 -43.69% 2.65千万 五大 2 中国金控投