人形机器人行业跟踪（七）：Tesla发布系统工程师职位，人形机器人量产渐行渐近

事件 特斯拉发布系统工程师职位，根据岗位介绍，该职位专注于定义制造流程和推进设备开发，将与跨职能团队合作，优化可制造性设计、加速装配流程并实施自动化解决方案；并希望其具备在大批量推出新产品方面拥有丰富的经验，并且拥有领导成功项目的记录。 具体要求包括： 1）与硬件和软件工程团队密切合作，将机器人设计从最初的概念到原型开发直至全面生产； 2）在产品定义过程中提供制造见解，以简化制造设计； 3）推动生产线从最初概念到全面生产的发展； 4）率先在小批量生产线上开发创新且复杂的原型制造设备； 5）制定装配顺序并定义关键质量参数以实现高效生产； 6）与技术团队紧密合作，快速在生产线上实施设计修改并加快机器人的组装； 7）带领内部/外部设备供应商设计大批量生产线的生产设备； 8）识别并解决各种具有挑战性的机械、电气、软件、控制、数据和算法问题； 9）计算设备容量和生产线平衡。 点评 系统工程师面向量产任务，进度符合预期 根据特斯拉2024年1月举行的2023Q4业绩会，其大概率会在2025年实现部分批量交付，未来人形机器人有潜力远远超过特斯拉所有其他产品的价值总和。 特斯拉将会每隔几个月向公众更新Optimus的进展情况，以展示其迅速的发展。 2024年2月22日下午，国内优必选科技Walker S于蔚来工厂参与了门锁质检、车灯盖板检测、安全带检测、贴车标等工作。 综上，2024年将会是人形机器人量产前夜，为了找到合适的应用场景，在既定的场景下尽快完成调试，人形机器人将密集参与产业互动，从而为真正量产做好准备。同时，随着量产节点临近，产品定型完成，供应商将步入资本开支周期，看好相关上游设备商。 投资建议 随着大模型走向成熟，同时人形机器人硬件层面逐步定型，量产节点渐行渐近。 投资方面建议关注： 1）特斯拉供应商：三花智控、拓普集团、鸣志电器； 2）零部件设备商：浙海德曼、日发精机、秦川机床、华辰装备； 3）产业链重要环节：绿的谐波、中大力德、奥比中光、柯力传感。 风险分析： （1）产业化进程不及预期；（2）竞争加剧风险；（3）核心技术进步不及预期。