中东观察：也门缘何成为中东代理战争的风暴中心

中东观察：也门缘何成为中东代理战争的风暴中心 研究结论 也门是阿拉伯世界的文明摇篮之一，后期因殖民统治陷入分裂。也门位于阿拉伯半岛西南端，与沙特阿拉伯、阿曼相邻，濒临红海、亚丁湾和阿拉伯海，与吉布提、 厄立特里亚共同控制连接红海、亚丁湾与印度洋的关键海峡——曼德海峡。也门拥有超过3000年的文字记载历史，是阿拉伯世界的文明摇篮之一。1934年，也门与沙特爆发战争，战败后英国趁火打劫与其签订《友好和互不侵犯条约》，将也门划分为三个部分：伊玛目领导的穆塔瓦基利亚王国，隶属于英国的亚丁及其东、西保护地，归属沙特的季赞、纳季兰和阿西尔地区。分裂后形成了北部宰德派建立的穆塔瓦基利亚王国与南部英国的殖民统治，南北也门走上了不同的发展道路，在冷战期间被英国、沙特、美国、苏联等大国把持，沦为多股势力斗争的代理人。 政治制度与意识形态差异阻碍也门统一，南北合并后出现多个外部力量支持的权力中心，并未带来和平。推翻王权与殖民统治建立共和制后，南北也门人民对统一的呼声高涨。但1970年以后，两国走上了截然不同的发展道路，北也门亲近西方奉行 自由经济政策，南也门与苏联关系密切并确定了社会主义发展方向。1990年，两国宣布正式合并为也门共和国，南北方既有的政治经济矛盾在合并后激化，引发了多 次冲突。目前也门境内有三个外部力量支持的权力中心，国家主权陷入分裂状态： 南部哈迪政府受到国际社会的普遍承认与沙特支持，具有形式上的合法性，但武装力量与北部胡塞武装对抗不具备优势，对沙特与美国的依赖程度很高；胡塞武装在北部萨那组建“政府”，在鼎盛时期控制了全国近2/3的土地，作为什叶派中的宰德派分支受到什叶派大国伊朗支持；南方运动曾与哈迪政府联合对抗胡塞武装，但由于作战不利激化内部矛盾，2017年南方过渡委员会宣布成立并要求也门南部分裂出来，该组织得到了阿联酋的支持。 地理位置关键引发外部强力干预。1869年苏伊士运河开通后曼德海峡的重要性日益凸显，海峡连接苏伊士运河-红海-阿拉伯海，缩短了欧亚两洲之间的海上贸易路线，不必再绕行非洲大陆（经好望角）。美国为维护中东地区石油供给与全球油价稳 定、欧洲盟友的能源安全和中东盟友的石油收入，对曼德海峡的安全高度重视。埃及、沙特阿拉伯、伊朗等中东地区大国也在也门角力，进一步加剧了也门分裂。沙 特对也门的政策与美国协调同步，以两方面利益为核心：一方面控制和扶植也门政府对抗伊朗支持的胡塞武装，另一方面配合美国的全球反恐政策，打击也门境内的基地组织分支。胡塞武装的口号是“真主伟大”，反对美国、以色列和犹太人，攻击沙特立国之本瓦哈比教义及其与美国的密切关系。这与伊朗在某程度上出现利益重合，且两者共同信奉伊斯兰教什叶派，伊朗通过支持胡塞武装有效提升自身在西亚北非地区的影响力，对沙特形成掣肘的同时分化海湾国家联盟。 长期来看，胡塞武装仍是红海-亚丁湾-阿拉伯海地区的最大变数之一。近期中东和解趋势增强，沙特与伊朗在中国调解下实现和解，海湾国家正积极推进经济转型不愿 卷入冲突，因此伊朗与胡塞武装目前最直面的对手方是以色列及其背后的美国。近期胡塞武装因哈以冲突在曼德海峡攻击以色列商船，分析认为是伊朗对以色列释放威慑信号，而非以挑衅或作战为目的，美国联合多国护航舰队出动后冲突将得到有效控制，但长期来看胡塞武装仍是红海-亚丁湾-阿拉伯海地区的最大变数之一。 风险提示 也门胡塞武装扼守曼德海峡，冲突一旦爆发对全球航运影响较大。哈马斯与以色列冲突尚未平息，地缘政治仍存在较大的变数与风险。 多个权力机构分化也门国家主权，内部权力斗争与外部大国干预加大也门重建国家和恢复和平的难度。 宏观经济|专题报告 报告发布日期2024年01月03日 曹靖楠021-63325888*3046 caojingnan@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860520010001 孙金霞021-63325888*7590 sunjinxia@orientsec.com.cn 执业证书编号：S0860515070001 王仲尧021-63325888*3267 wangzhongyao1@orientsec.com.cn执业证书编号：S0860518050001香港证监会牌照：BQJ932 彭楚榕pengchurong@orientsec.com.cn 东方战略周观察：以色列内外压力加大 2024-01-01 东方战略周观察：中美两军高层恢复对话 2023-12-27 中东观察：沙特从“苏德里七兄弟”到 2023-11-22 “萨勒曼王朝”的权力承袭与转移 有关分析师的申明，见本报告最后部分。其他重要信息披露见分析师申明之后部分，或请与您的投资代表联系。并请阅读本证券研究报告最后一页的免责申明。 目录 从半岛文明摇篮到南北分裂4 冷战期间的对立5 南北统一并未带来和平6 区位关键招致大国干预8 埃及9 沙特阿拉伯10 伊朗12 风险提示13 附录14 图表目录 图1：2023年联合国将古赛伯邑王朝遗址列入世界遗产名录4 图2：20世纪初中东地区殖民形势5 图3：1990年前南北也门分裂6 图4：合并后也门人均GDP变化（单位：美元）6 图5：2022年阿拉伯半岛各国人均GDP情况（单位：美元）6 图6：也门局势示意图8 图7：欧亚大陆航运线路对比8 图8：曼德海峡示意图9 图9：阿拉伯联合共和国示意图10 图10：拥有一半也门血统的穆克林王储11 图11：沙特萨勒曼王储11 表1：也门胡塞武装已公开的武器装备14 表2：沙特对也门“果断风暴”军事干预行动历程14 从半岛文明摇篮到南北分裂 也门位于阿拉伯半岛西南端，与沙特阿拉伯、阿曼相邻，濒临红海、亚丁湾和阿拉伯海，与吉布提、厄立特里亚共同控制连接红海、亚丁湾与印度洋的关键海峡——曼德海峡。也门拥有超过3000年的文字记载历史，是阿拉伯世界的文明摇篮之一，公元前八世纪起曾先后建立起麦因、赛 伯邑、希木叶尔等古国。公元575年，也门被并入波斯帝国，后成为阿拉伯帝国的一部分，九世纪建立拉希德王朝，后期也门发展为重要的伊斯兰国家，凭借关键地理位置和绵长海岸线推进与中国、印度、斯里兰卡等国的贸易，亚丁也在这一时期成为重要的贸易枢纽。 图1：2023年联合国将古赛伯邑王朝遗址列入世界遗产名录 数据来源：中阿合作论坛，东方证券研究所 十六世纪起，也门的发展因遭受外部侵略而中断，先后遭到葡萄牙、奥斯曼帝国、英国的入侵与占领。1517年，奥斯曼帝国苏丹谢里姆一世攻占了埃及和广大汉志地区（现沙特西部），占领麦加与麦地那两大圣城，并不断延申在阿拉伯半岛的势力范围。1551年，奥斯曼帝国舰队攻克亚丁，隶属于帝国的埃及也从南部攻入，也门被完全纳入奥斯曼帝国统治圈。 奥斯曼帝国入侵后也门伊斯兰教宰德派信徒顽强抵抗。宰德派（又称五伊玛目派）是伊斯兰教什叶派的一个分支，以伊斯兰教先知穆罕默德外孙侯赛因之孙宰德·本·阿里命名，是当前什叶派的第二大分支。自公元897年起，宰德派信徒在也门北部建立起以萨达为中心的宰德派伊玛目国家，奠定了也门什叶派与逊尼派分立北南、各占一方的教派格局。16世纪中叶奥斯曼帝国入侵也门重创宰德派实力，宰德派伊玛目（伊斯兰什叶派对宗教领袖的称呼）成功领导多次反侵略斗争，奥斯曼帝国被迫撤离也门，宰德派还首次攻占了逊尼派居住的也门南部地区，建立起统一全境的卡西姆王朝。 卡西姆王朝中后期奥斯曼帝国卷土重来，再度入侵也门并覆灭卡西姆王朝，此时英国在波斯湾沿岸与南阿拉伯半岛的势力迅速扩张，也门人民遭受奥斯曼帝国民族歧视与压迫的同时，也面临来自英国“恩威并施”的控制和影响。英国凭借强大海军实力攻破扼守红海入口处的丕林岛，并于1839年占领了重要中继贸易港口亚丁，此后英国以亚丁为中心，不断向南部阿拉伯半岛辐射，采用恩威并施的手段拉拢地方部落，并与其签订“保护条约”。也门借助英国力量逐渐摆脱奥斯曼帝国的控制，但也确立了英国与其“宗主国”与“保护对象”的关系。1934年，也门与沙特爆发战争，也门战败后英国趁火打劫与其签订《友好和互不侵犯条约》，将也门划分为三个部分：伊玛目领导的穆塔瓦基利亚王国，隶属于英国的亚丁及其东、西保护地，归属沙特的季赞、纳季兰 和阿西尔地区。外部干预不仅造成南北也门分裂的历史问题，更因为领土被切割埋下了沙特与也门多年恩怨的伏笔。 图2：20世纪初中东地区殖民形势 数据来源：BipartisanPolicyCenter，东方证券研究所 分裂后形成北部宰德派建立的穆塔瓦基利亚王国与南部英国的殖民统治，南北也门走上了不同的发展道路，在冷战期间被英国、沙特、美国、苏联等大国把持，沦为多股势力斗争的代理人。 冷战期间的对立 1962年，北也门在“自由军官组织”的领导下推翻宰德派王权，建立北也门共和国，南也门也于 1967年推翻英国殖民统治，成立南也门共和国。也门彻底由宗教王权国家转向共和制，对邻国沙特形成了巨大威胁，沙特王室担忧也门革命会造成外溢影响，颠覆沙特家族的统治，频繁对也门内政进行干预。 共和制建立后，南北也门人民对统一的呼声高涨。但1970年以后，两国走上了截然不同的发展道路，北也门亲近西方奉行自由经济政策，南也门与苏联关系密切并确定了社会主义发展方向。 政治制度与意识形态方面的差异不断扩大，阻碍了南北也门统一。北也门选择向资本主义发展的 模式，在国内实施“民族和解”路线，吸收前王室派成员进入政府，并积极团结大小部落。外交方面北也门亲近西方，与沙特、英美等国建立了外交关系。南也门成为中东地区唯一具有马克思主义倾向的阿拉伯国家，与苏联签订为期20年的友好合作协定，并与古巴和东德保持密切联系。 1978年，南也门执政的原民族阵线改名为“也门社会党”，在第一次代表大会《政治报告》中宣称，也门社会党“以科学社会主义理论为指导，是工人阶级及其所有同盟军的党”。南北也门关系逐渐恶化，屡次爆发边境冲突甚至战争。 80年代末，戈尔巴乔夫对苏联内部进行经济体制改革，削减对外援助，南也门因此陷入困境。苏联剧变后，面对国际局势的变化与外部干预的减弱，南北也门领导人采取措施加速了统一进程。1990年，两国宣布正式合并为也门共和国。合并后北也门总统萨利赫担任共和国总统，南也门执 政党总书记比德担任副总统，总理归南方，第一副总理归北方，其余各部正、副部长按此原则进行“均势”搭配，但军队维持原有的南北分治体系，留下了隐患。 图3：1990年前南北也门分裂 虚线部分为南也门，其中紫色为1967年前英国殖民地，后被南也门统一数据来源：ECFU，东方证券研究所 南北统一并未带来和平 南北也门统一后不久海湾战争爆发，由于在战争中偏袒伊拉克的立场，沙特、科威特等海湾国家暂停对也门的经济援助，国内经济陷入异常困难的境地。南北方原政府各自追逐自身利益，并没有真正将也门视为整体，北方萨利赫政府为增强北部力量，执意把所有经济活动集中在北也门地区，南方的石油也不断向北方输送，甚至拖延确立南部亚丁港为自由贸易港的法律条文，这让南部人民产生被剥削与孤立的心态，滋长了分离主义情绪。 图4：合并后也门人均GDP变化（单位：美元）图5：2022年阿拉伯半岛各国人均GDP情况（单位：美元） 数据来源：Wind，东方证券研究所数据来源：Wind，东方证券研究所 南北方既有的政治经济矛盾在合并后激化，萨利赫与比德在政见上多次不合，两人关系紧张，比德甚至将骨干力量带回南部首都亚丁，最终在多方施压下返回萨那。1993年，统一后的也门首次举行大选，北也门人民大会党得票最多，北方第二大党伊斯兰也门改革大会党居第二位，南也门社会党居第三位，萨利赫要求按照大选结果分配国家权力，重新修改宪法，遭到比德的强烈反对，南北关系陷入危机。与其它阿拉伯半岛国家不同，也门是一个贫油国，1993年原南也门的哈德拉毛省发现了油井，石油收益的分配问题使南北矛盾彻底爆发。1994年5月也门内战打响，7月南方战败，也门社会党领导人逃亡国外，北方萨利赫掌握政权。 1970年北也门内战结束后建立共和国体制