美国农业部糖和甜味剂展望 2023.11. 16

由美国农业部世界农业展望委员会批准 经济研究服务|形势与展望报告 SSS-M-423|2023年11月16日 下一个版本是2023年12月14日 糖和甜味剂 展望：2023年11月 VidalinaAbadam,协调员 DavidMarquardt，撰稿人 墨西哥2023/24年食糖产量减少； 2023/24年美国食糖产量较大偏移较低的进口 2023年11月世界农业供需估算(WASDE)，墨西哥的 2023/24年的食糖产量较上月减少245,000公吨（MT），实际在广泛的干旱条件下，重量达到5330万。减产预测 转化为对美国的出口和对工业制造商的交货减少， MaquiladorayServiciosdeExportación(IMMEX)计划，并意味着更高的进口墨西哥在2024/25食糖运动之前保持足够的库存。 美国2023/24食糖供应较上月增加12345短吨，原值 （STRV）至1423.4百万，因为食糖产量增加抵消了初库存的减少，并且进口。路易斯安那州的蔗糖和美国的甜菜糖产量大多增加 美国农业部、国家农业统计局(NASS)对更高的产量预测。从墨西哥和 菲律宾政府决定将所有生产分配给国内市场 而不是将任何分配给其原糖世界贸易组织（WTO）关税税率配额 （TRQ）。在总使用量保持在1266.5万STRV不变的情况下，期末库存增加了 12345STRV至156.9万STRV。库存使用比率为12.4％，增长0.1％ 从上个月的12.3%。 在本报告中： 美国糖Outlook墨西哥糖Outlook SpecialArticle:干旱在墨西哥的甘蔗 区域 美国展望摘要 2023/24年美国供应略有增加；资产负债表 2022/23年定稿 2023年11月WASDE,美国2023/24食糖供应比上个月增加了 12345STRV至1423.4百万，因为食糖产量增加抵消了期初库存和进口（表1）。路易斯安那州的甘蔗糖生产受到 干旱，在较高的甘蔗产量预测下，增加了49,000STRV至178.7万美国农业部，NASS11月作物生产以及对9月份产量的调整 在美国农业部公布的最终2022/23财年数据中提供，农业服务局 (FSA)甜味剂市场数据(SMD)。美国甜菜糖产量增加了211,000 STRV至536.3百万-如果实现，这是创纪录的-基于更高的NASS甜菜产量预测，加工商对更高糖含量的估计，以及对早期生产的调整。 甜菜糖生产前景的改善弥补了干旱减少的产量 路易斯安那州和德克萨斯州，这意味着美国的食糖产量为9229万STRV，与 2022/23年92.49万（图1）。 2023/24年度的总进口量减少了146,000STRV，至31.3万STRV，为6年来的最低水平。高关税糖进口增加了100,000STRV-所有这些都是原糖， 鉴于当前的市场条件-至275,000。然而，这一增长被86,000- 由于干旱影响的作物和 由于菲律宾的原因，根据WTOTRQ减少了161,000-STRV的原糖进口政府决定将所有生产分配给国内市场。全面使用 持平于1266.5万STRV，期末股票小幅增加12345STRV至 156.9万STRV。库存使用比率为12.4％，比上月提高0.1个百分点月份的12.3%。 表1：美国食糖：按财政年度的供应和使用（10月–9月)，2023年11月 项目2021/22 2022/23 2023/24 最终十月十一月 Monthly 十月十一月 Monthly (估计)(估计) 变更(预测)(预测) 1000短吨，原始价值 变更 期初库存1,7051,820 1,820 01,977 1,875-102 总产量 9,157 9,237 9,249 138,9699,229 260 甜菜糖甘蔗糖 佛罗里达 路易斯安那州 Texas 5,155 4,002 1,934 1,944 124 5,168 4,069 1,983 2,010 76 5,187 4,062 1,983 2,002 76 205,151 -73,817 02,037 -71,738 042 5,363 3,866 2,037 1,787 42 211 49 0 49 0 进口总额3,646 3,584 3,614 313,277 3,130 -146 关税配额进口其他程序导入非程序导入 墨西哥高负荷 1,579 298 1,769 1,379 390 1,834 141 1,608 1,156 453 1,862 141 1,611 1,156 455 291,617 0200 21,459 01,284 2175 1,457 200 1,474 1,199 275 -161 0 14 -86 100 总供应量 14,508 14,64114,684 4314,22214,23412 出口总额 2970 8212 35350 杂项81 0138138 000 Totaldeliveries 国内食品和饮料使用含糖产品再出口计划 用于多元醇，饲料，其他醇乙醇商品信贷公司(CCC) 12,578 12,470 80 27 0 12,594 12,475 94 25 0 12,589 12,473 94 22 0 -512,630 -212,525 080 -325 00 12,6300 12,5250 800 250 00 总使用量12,68812,66412,80914512,66512,6650 结束库存 Private 商品信贷公司 1,820 1,820 0 1,977 1,977 0 1,875 1,875 0 -102 -102 0 1,557 1,557 0 1,56912 1,56912 00 库存与使用比率(百分比)14.315.614.6-1.012.312.40.1 资料来源：美国农业部，世界农业展望委员会，世界农业供需估算（WASDE）. 2023/24年甜菜糖产量达到创纪录水平 2023/24财年美国甜菜糖产量较上月增加211,000 STRV为536.3万，因为NASS的甜菜产量预测更高，加工商的估计更高含糖量，以及2023年和2024年早期生产的调整(表2)。这个水平，如果已实现，将反映出去年的518.7万欧元增加了17.5万STRV(3%)， 如果实现，将是一个新纪录，超过2017/18年度的527.9万。 在11月作物生产，NASS将全国甜菜产量的预测从31.1上调 上个月每英亩吨至31.7吨。更新后的产量将为每英亩3.1吨（11％） 高于去年的28.6吨，2017/18年将成为13年来的第二高产量 在2021/22年的记录高点33.2吨（图2）之后。因此，甜菜产量和切片比上个月增加，从而增加了作物年份 糖生产。 提取率的预测高于上个月的14.7%(基于10年期 平均值)到15%(基于SMD),这将高于5- 年平均水平（14.9％），但低于去年的15.4％。有完整的财政年度数据可从SMD，2023年8月至9月的甜菜糖生产在663,000 STRV，比上个月的估计（633,000）增加了30,000。这个最终数字包括在5- 早期甜菜糖产量的年平均水平，提高了2024年8月-9月预测自上个月由12,000STRV至644,000。 表2：2022/23和2023/24年美国甜菜糖产量计算 2022/23 2022/23 Monthly 2023/24 2023/24 Monthly 十月 11月 变更 十月 11月 变更 甜菜产量（1,000短吨）1/ 32,574 32,574 0 34,739 35,508 769 甜菜收缩（百分比） 6.19 6.19 0.00 6.56 6.56 0.00 甜菜切片（1,000短吨） 30,558 30,558 0 32,461 33,180 719 切片的糖提取率(百分比) 15.38 15.35 -0.03 14.65 15.03 0.37 甜菜切片的糖（1,000STRV）2/ 4,700 4,690 -10 4,756 4,985 230 糖蜜糖(1,000STRV)2/ 372 372 0 360 360 0 作物年糖产量（1,000STRV）2/ 5,071 5,061 -10 5,116 5,345 230 8月-9月。糖产量（1,000STRV） 537 537 0 633 663 30 8月-9月。后续作物的糖产量(1,000STRV) 633 663 30 633 644 12 进口甜菜糖(1,000STRV)3/ N/A N/A N/A 35 35 0 会计年度糖产量（1,000STRV）STRV=短吨，原始值；N/A=不适用。 5,168 5,187 20 5,151 5,363 212 1/美国农业部，国家农业统计局。 2/8月至7月。 3/2022/23年进口甜菜中的糖已包含在作物年度生产中。通常，此组件出于预测目的而被分离，并且一旦有完整的作物年片，就包括在总数中。 资料来源：美国农业部，经济研究局；美国农业部，世界农业展望委员会；美国农业部，农业服务局。 路易斯安那州甘蔗糖生产在2022/23年完成 2022/23财年路易斯安那州的蔗糖产量最终达到200.2万STRV， 反映了从上个月开始减少7,000STRV，基于2023年9月的实际可用性 中的生产数据SMD。在佛罗里达州和德克萨斯州没有变化的情况下，最终的2022/23美国甘蔗糖产量比上个月下降了相同的数量，降至406.2万STRV， 十年来第二大产量，仅次于2020/21年度的4142万。 路易斯安那州2023年9月的食糖产量为6,000STRV，为2010年以来的最低水平，原因是干旱延迟收获（图3）。路易斯安那州自6月以来一直处于干旱状态， 根据美国农业部的干旱中的美国农业截至11月7日的报告，100%的该州的甘蔗产区仍处于异常干旱状态。希望收到 有益的降雨，收割活动被推迟到10月，这是最新的开始日期之一记录。截至11月13日，甘蔗收成为35％，是自 2014/15年度，收获进展数据可从NASS获得的第一年(图4)。 图4 路易斯安那州甘蔗，截至451周/，作物年2014/15−2023/24 百分比 37 38 39 40 41 42 周编号 43 44 45 46 47 48 范围（2014/15-2022/23）5年平均值（2018/19-2022/23）2023/24 80 70 60 50 40 30 20 10 0 1/第45周是2023年11月12日；确切日期因年份而异。 资料来源：美国农业部，经济研究局使用美国农业部，国家农业统计的数据进行计算。 2023/24甘蔗糖产量提高路易斯安那州展望 尽管路易斯安那州在过去两年中超过了佛罗里达州的蔗糖产量，但严重的干旱已经消除了2023/24作物的前景。国家的前景一直在改善 糖产量从上个月增加了49,000STRV，达到178.7万，主要是在纳斯达克较高的甘蔗产量预测和对2024年9月预测的上调 生产。上个月提高路易斯安那州的甘蔗产量后，NASS再次提高了产量从每英亩27.7吨到11月的28.3吨作物生产。尽管增加了, 路易斯安那州的食糖产量为178.7万STRV，将降低216,000STRV（11％）比去年的记录高点202.2万和5年来的第二低（图5）。 佛罗里达州的2023/24食糖产量预测没有变化（203.7万STRV） 和德克萨斯州（42,000STRV）。在过去2年中受到天气相关事件的影响后，佛罗里达州预计将恢复到200万吨以上的生产水平。42,000-STRV 由于干旱条件和水资源限制，德克萨斯州的产量预测创历史新低根据科罗拉多河和蒂华纳河水域的利用情况从墨西哥释放 里奥格兰德（1944年水条约）。 总体而言，美国2023/24年的蔗糖产量预计为3.866 百万STRV，196,000-STRV比去年的406.2万STRV低（5％